博时安盈债券型证券投资基金2025年年度报告
博时安盈债券型证券投资基金
2025年年度报告
2025年12月31日
基金管理人：博时基金管理有限公司
基金托管人：中国工商银行股份有限公司
报告送出日期：二〇二六年三月三十一日
§1重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2026年3月27日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。
本报告中财务资料已经审计。容诚会计师事务所(特殊普通合伙)为本基金出具了标准无保留意见的审计报告，请投资者注意阅读。
本报告期自2025年1月1日起至12月31日止。
1.2目录
§1重要提示及目录 1
1.1 重要提示 1
1.2目录 2
§2基金简介 3
2.1 基金基本情况 3
2.2 基金产品说明 4
2.3 基金管理人和基金托管人 4
2.4 信息披露方式 5
2.5 其他相关资料 5
§3主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 5
3.1 主要会计数据和财务指标 5
3.2 基金净值表现 7
3.3 过去三年基金的利润分配情况 10
§4管理人报告 11
4.1 基金管理人及基金经理情况 11
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 15
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 15
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 16
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 16
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 17
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 17
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 18
4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 19
§5托管人报告 19
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 19
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 19
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 19
§6审计报告 19
6.1 审计意见 20
6.2 形成审计意见的基础 20
6.3 管理层和治理层对财务报表的责任 20
6.4 注册会计师对财务报表审计的责任 20
§7年度财务报表 21
7.1 资产负债表 21
7.2 利润表 23
7.3 净资产变动表 24
7.4 报表附注 26
§8投资组合报告 52
8.1 期末基金资产组合情况 52
8.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 52
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 52
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 52
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 53
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 53
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 53
8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 54
8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细 54
8.10 本基金投资股指期货的投资政策 54
8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 54
8.12 投资组合报告附注 54
§9基金份额持有人信息 55
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 55
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 55
9.3期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 56
§10开放式基金份额变动 56
§11重大事件揭示 56
11.1 基金份额持有人大会决议 56
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 57
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 57
11.4 基金投资策略的改变 57
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 57
11.6 管理人、托管人及相关从业人员受调查或处罚等情况 57
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 58
11.8 其他重大事件 59
§12影响投资者决策的其他重要信息 63
12.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况 63
12.2 影响投资者决策的其他重要信息 63
§13备查文件目录 63
13.1 备查文件目录 63
13.2 存放地点 63
13.3 查阅方式 64
§2基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 博时安盈债券型证券投资基金
基金简称 博时安盈债券
基金主代码 000084
交易代码 000084
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2013年4月23日
基金管理人 博时基金管理有限公司
基金托管人 中国工商银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 3,308,152,005.85份
基金合同存续期 不定期
下属分级基金的基金简称 博时安盈债券A 博时安盈债券C 博时安盈债券E
下属分级基金的交易代码 000084 000085 019067
报告期末下属分级基金的份额总额 1,598,762,197.50份 1,123,583,890.56份 585,805,917.79份
2.2 基金产品说明
投资目标 通过基金管理人对以短期融资券和超级短期融资券为主的债券的深入研究和对市场环境的判断，选择具有投资价值的债券，严格控制风险，力争实现超过业绩比较基准的投资回报。
投资策略 本基金为债券型基金。投资策略主要包括资产配置策略、固定收益类品种投资策略两个部分内容。 资产配置策略主要是通过自上而下和自下而上相结合、定性分析和定量分析相补充的方法，进行前瞻性的决策，确定资产在不同行业、不同品种的债券之间的配置比例。 固定收益类品种投资策略灵活应用各种期限结构策略、买入持有策略、信用策略、互换策略、息差策略，在合理管理并控制信用风险的前提下选择有投资价值的个券，最大化组合收益。（1）期限结构策略。通过预测收益率曲线的形状和变化趋势，对各类型债券进行久期配置。（2）买入持有策略。本基金还可以采用买入信用债并持有到期的投资策略。在市场资金面紧张、收益率高企时买入债券并持有到期，或者是持有到回售期，获得本金和票息收入；同时也可以根据所持债券信用状况变化，进行必要的动态调整。（3）信用策略。信用债收益率等于基准收益率加信用利差，信用利差收益主要受两个方面的影响，一是该信用债对应信用水平的市场平均信用利差曲线走势；二是该信用债本身的信用变化。（4）互换策略。不同券种在利息、违约风险、久期、流动性、税收和衍生条款等方面存在差别，投资管理人可以同时买入和卖出具有相近特性的两个或两个以上券种，赚取收益级差。（5）息差策略。通过正回购，融资买入收益率高于回购成本的债券，从而获得杠杆放大收益。
业绩比较基准 中国人民银行公布的1年期定期存款利率（税后）
风险收益特征 本基金为债券型基金，预期收益和预期风险高于货币市场基金，但低于混合型基金、股票型基金，属于中低风险/收益的产品。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 博时基金管理有限公司 中国工商银行股份有限公司
信息披露负责人 姓名 吴曼 郭明
联系电话 0755-83169999 010-66105799
电子邮箱 service@bosera.com custody@icbc.com.cn
客户服务电话 95105568 95588
传真 0755-83195140 010-66105798
注册地址 深圳市福田区莲花街道福新社区益田路5999号基金大厦21层 北京市西城区复兴门内大街55号
办公地址 广东省深圳市福田区益田路5999号基金大厦21层 北京市西城区复兴门内大街55号
邮政编码 518040 100140
法定代表人 张东 廖林
2.4 信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称 上海证券报
登载基金年度报告正文的管理人互联网网址 https://www.bosera.com
基金年度报告备置地点 基金管理人、基金托管人处
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地址
会计师事务所 容诚会计师事务所(特殊普通合伙) 北京市西城区阜成门外大街22号1幢10层1001-1至1001-26
注册登记机构 博时基金管理有限公司 北京市东城区建国门内大街8号中粮广场C座3层301
§3主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况
3.1 主要会计数据和财务指标
1．博时安盈债券A：
金额单位：人民币元
3.1.1期间数据和指标 2025年 2024年 2023年
博时安盈债券A 博时安盈债券A 博时安盈债券A
本期已实现收益 59,555,088.87 178,370,605.63 165,337,357.74
本期利润 43,340,606.56 179,601,180.05 210,532,684.92
加权平均基金份额本期利润 0.0170 0.0364 0.0406
本期加权平均净值利润率 1.35% 2.88% 3.21%
本期基金份额净值增长率 1.45% 2.98% 3.45%
3.1.2期末数据和指标 2025年末 2024年末 2023年末
博时安盈债券A 博时安盈债券A 博时安盈债券A
期末可供分配利润 333,228,697.39 618,127,830.05 809,844,136.13
期末可供分配基金份额利润 0.2084 0.2021 0.2056
期末基金资产净值 2,009,271,601.29 3,838,295,013.42 4,956,852,148.10
期末基金份额净值 1.2568 1.2552 1.2582
3.1.3累计期末指标 2025年末 2024年末 2023年末
博时安盈债券A 博时安盈债券A 博时安盈债券A
基金份额累计净值增长率 51.38% 49.21% 44.90%
2．博时安盈债券C：
金额单位：人民币元
3.1.1期间数据和指标 2025年 2024年 2023年
博时安盈债券C 博时安盈债券C 博时安盈债券C
本期已实现收益 19,524,004.79 44,808,567.60 58,515,904.43
本期利润 13,591,769.03 45,448,472.79 87,145,987.32
加权平均基金份额本期利润 0.0131 0.0328 0.0397
本期加权平均净值利润率 1.06% 2.66% 3.21%
本期基金份额净值增长率 1.15% 2.67% 3.15%
3.1.2期末数据和指标 2025年末 2024年末 2023年末
博时安盈债券C 博时安盈债券C 博时安盈债券C
期末可供分配利润 201,061,398.68 208,931,103.79 328,834,316.26
期末可供分配基金份额利润 0.1789 0.1745 0.1772
期末基金资产净值 1,378,345,404.60 1,468,866,563.82 2,281,121,655.57
期末基金份额净值 1.2267 1.2269 1.2291
3.1.3累计期末指标 2025年末 2024年末 2023年末
博时安盈债券C 博时安盈债券C 博时安盈债券C
基金份额累计净值增长率 44.72% 43.08% 39.36%
3．博时安盈债券E：
金额单位：人民币元
3.1.1期间数据和指标 2025年 2024年 2023年
博时安盈债券E 博时安盈债券E 博时安盈债券E
本期已实现收益 18,305,852.99 59,557,346.04 2,086,639.13
本期利润 12,720,750.99 55,193,329.57 2,682,099.46
加权平均基金份额本期利润 0.0155 0.0289 0.0133
本期加权平均净值利润率 1.24% 2.29% 1.05%
本期基金份额净值增长率 1.44% 2.93% 0.79%
3.1.2期末数据和指标 2025年末 2024年末 2023年末
博时安盈债券E 博时安盈债券E 博时安盈债券E
期末可供分配利润 121,390,579.25 212,657,933.16 143,026,988.50
期末可供分配基金份额利润 0.2072 0.2009 0.2049
期末基金资产净值 735,749,542.01 1,327,576,710.59 878,149,528.11
期末基金份额净值 1.2560 1.2544 1.2579
3.1.3累计期末指标 2025年末 2024年末 2023年末
博时安盈债券E 博时安盈债券E 博时安盈债券E
基金份额累计净值增长率 5.24% 3.74% 0.79%
注：本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
期末可供分配利润是指期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数。
上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
1．博时安盈债券A：
阶段 份额净值增长率① 份额净值增长率标准差② 业绩比较基准收益率③ 业绩比较基准收益率标准差④ ①－③ ②－④
过去三个月 0.54% 0.01% 0.38% 0.01% 0.16% 0.00%
过去六个月 0.71% 0.02% 0.76% 0.00% -0.05% 0.02%
过去一年 1.45% 0.02% 1.50% 0.00% -0.05% 0.02%
过去三年 8.08% 0.02% 4.50% 0.00% 3.58% 0.02%
过去五年 13.99% 0.02% 7.50% 0.00% 6.49% 0.02%
自基金合同生效起至今 51.38% 0.05% 22.17% 0.01% 29.21% 0.04%
2．博时安盈债券C：
阶段 份额净值增长率① 份额净值增长率标准差② 业绩比较基准收益率③ 业绩比较基准收益率标准差④ ①－③ ②－④
过去三个月 0.46% 0.01% 0.38% 0.01% 0.08% 0.00%
过去六个月 0.56% 0.02% 0.76% 0.00% -0.20% 0.02%
过去一年 1.15% 0.02% 1.50% 0.00% -0.35% 0.02%
过去三年 7.11% 0.02% 4.50% 0.00% 2.61% 0.02%
过去五年 12.28% 0.02% 7.50% 0.00% 4.78% 0.02%
自基金合同生效起至今 44.72% 0.05% 22.17% 0.01% 22.55% 0.04%
3．博时安盈债券E：
阶段 份额净值增长率① 份额净值增长率标准差② 业绩比较基准收益率③ 业绩比较基准收益率标准差④ ①－③ ②－④
过去三个月 0.54% 0.01% 0.38% 0.01% 0.16% 0.00%
过去六个月 0.70% 0.02% 0.76% 0.00% -0.06% 0.02%
过去一年 1.44% 0.02% 1.50% 0.00% -0.06% 0.02%
自基金合同生效起至今 5.24% 0.02% 3.48% 0.00% 1.76% 0.02%
注：自2023年9月4日起,本基金增设E类份额类别,份额首次确认日为2023年9月5日,相关数据按实际存续期计算。
3.2.2自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
博时安盈债券型证券投资基金
自基金合同生效以来份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图
(2013年4月23日至2025年12月31日)
1、博时安盈债券A
2、博时安盈债券C
3、博时安盈债券E
3.2.3 过去五年基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
博时安盈债券型证券投资基金
过去五年净值增长率与业绩比较基准收益率的柱形对比图
1、博时安盈债券A
2、博时安盈债券C
3、博时安盈债券E
3.3 过去三年基金的利润分配情况
1、博时安盈债券A：
单位：人民币元
年度 每10份基金份额分红数 现金形式发放总额 再投资形式发放总额 年度利润分配合计 备注
2025年 0.1650 33,743,796.69 8,464,615.98 42,208,412.67 -
2024年 0.4000 148,428,577.99 41,561,058.30 189,989,636.29 -
2023年 0.4800 185,902,114.58 67,932,630.14 253,834,744.72 -
合计 1.0450 368,074,489.26 117,958,304.42 486,032,793.68 -
2、博时安盈债券C：
单位：人民币元
年度 每10份基金份额分红数 现金形式发放总额 再投资形式发放总额 年度利润分配合计 备注
2025年 0.1420 10,046,416.57 4,129,941.28 14,176,357.85 -
2024年 0.3460 33,398,807.28 13,494,901.20 46,893,708.48 -
2023年 0.4140 68,879,429.81 21,222,655.76 90,102,085.57 -
合计 0.9020 112,324,653.66 38,847,498.24 151,172,151.90 -
3、博时安盈债券E：
单位：人民币元
年度 每10份基金份额分红数 现金形式发放总额 再投资形式发放总额 年度利润分配合计 备注
2025年 0.1640 9,670,654.31 4,173,519.41 13,844,173.72 -
2024年 0.3990 51,860,243.20 13,536,276.09 65,396,519.29 -
2023年 0.1590 4,090,548.30 62,450.59 4,152,998.89 -
合计 0.7220 65,621,445.81 17,772,246.09 83,393,691.90 -
§4管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
博时基金管理有限公司是中国内地首批成立的五家基金管理公司之一。“为国民创造财富”是公司的使命。公司的投资理念是“做投资价值的发现者”。截至2025年12月31日，博时基金管理有限公司共管理403只公募基金，并受全国社会保障基金理事会委托管理部分社保基金，以及多个企业年金、职业年金及特定专户，管理资产总规模逾16746亿元人民币，剔除货币基金后，博时基金管理有限公司公募资产管理总规模逾6938亿元人民币，累计分红逾2258亿元人民币，是目前我国资产管理规模领先的基金公司之一。
其他大事件
9月，深圳市证券业协会召开深圳资本市场投教讲师工作交流会，举行投教讲师聘任仪式，博时基金16位员工获颁“深圳资本市场投资者教育讲师”聘书。
12月，深圳市证券业协会授予博时基金“突出贡献单位”荣誉证书，授予博时基金投教基地“优秀投资者教育基地”荣誉证书，表彰公司在2025年度投资者教育工作中积极有为，表现优异。2025年度，博时基金共四位员工获得“优秀投教讲师”荣誉证书。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理的简介
姓名 职务 任本基金的基金经理（助理）期限 证券从业年限 说明
任职日期 离任日期
陈黎 基金经理 2024-05-07 - 11.4 陈黎女士，硕士。2014年从上海财经大学硕士研究生毕业后加入博时基金管理有限公司。历任研究员、高级研究员兼基金经理助理、博时裕安纯债债券型证券投资基金(2019年1月16日-2020年5月7日)、博时富源纯债债券型证券投资基金(2019年3月4日-2021年2月25日)、博时富淳纯债3个月定期开放债券型发起式证券投资基金(2019年7月18日-2021年2月25日)、博时富汇纯债3个月定期开放债券型发起式证券投资基金(2019年8月16日-2021年8月17日)、博时裕弘纯债债券型证券投资基金(2020年5月13日-2021年8月17日)、博时聚盈纯债债券型证券投资基金(2019年3月4日-2021年10月27日)、博时安怡6个月定期开放债券型证券投资基金(2018年4月9日-2022年1月24日)、博时慧选纯债3个月定期开放债券型发起式证券投资基金(2018年8月9日-2022年1月24日)、博时富融纯债债券型证券投资基金(2019年1月29日-2022年1月24日)、博时聚润纯债债券型证券投资基金(2019年3月4日-2022年1月24日)、博时裕达纯债债券型证券投资基金(2019年3月11日-2022年1月24日)、博时裕康纯债债券型证券投资基金(2019年3月11日-2022年1月24日)、博时裕丰纯债3个月定期开放债券型发起式证券投资基金(2019年3月11日-2022年1月24日)、博时月月薪定期支付债券型证券投资基金(2020年5月13日-2022年1月24日)、博时裕鹏纯债债券型证券投资基金(2020年7月7日-2022年1月24日)、博时富元纯债债券型证券投资基金(2019年8月19日-2022年3月16日)、博时景发纯债债券型证券投资基金(2019年2月25日-2022年7月14日)、博时裕景纯债债券型证券投资基金(2020年7月7日-2022年7月14日)、博时富泽金融债债券型证券投资基金(2022年11月28日-2024年4月3日)、博时恒享债券型证券投资基金(2023年3月30日-2024年4月23日)的基金经理。现任博时富祥纯债债券型证券投资基金(2018年10月29日—至今)、博时裕利纯债债券型证券投资基金(2019年3月4日—至今)、博时富兴纯债3个月定期开放债券型发起式证券投资基金(2019年8月19日—至今)、博时富顺纯债债券型证券投资基金(2019年10月31日—至今)、博时富信纯债债券型证券投资基金(2020年3月5日—至今)、博时稳悦63个月定期开放债券型证券投资基金(2021年2月25日—至今)、博时安盈债券型证券投资基金(2024年5月7日—至今)、博时裕坤纯债3个月定期开放债券型发起式证券投资基金(2025年5月16日—至今)、博时裕恒纯债债券型证券投资基金(2025年5月16日—至今)的基金经理，博时富嘉纯债债券型证券投资基金、博时裕盈纯债3个月定期开放债券型发起式证券投资基金的基金经理助理。
李汉楠 基金经理助理 2022-05-26 - 11.4 李汉楠先生，硕士。2014年至2019年在长城基金工作。2019年加入博时基金管理有限公司。历任博时季季乐三个月持有期债券型证券投资基金(2020年5月27日-2021年8月17日)、博时信用优选债券型证券投资基金(2020年5月22日-2022年5月5日)、博时安瑞18个月定期开放债券型证券投资基金(2019年12月23日-2022年7月1日)、博时富汇纯债3个月定期开放债券型发起式证券投资基金(2021年8月17日-2022年9月9日)、博时富盛纯债一年定期开放债券型发起式证券投资基金(2021年8月17日-2022年9月9日)、博时荣升稳健添利18个月定期开放混合型证券投资基金(2020年4月29日-2023年3月23日)、博时富通纯债一年定期开放债券型发起式证券投资基金(2022年2月17日-2023年7月28日)、博时裕瑞纯债债券型证券投资基金(2022年2月17日-2024年4月3日)、博时富耀纯债一年定期开放债券型发起式证券投资基金(2023年6月7日-2024年6月25日)、博时富元纯债债券型证券投资基金(2023年4月20日-2024年7月23日)、博时安仁一年定期开放债券型发起式证券投资基金(2023年7月26日-2024年8月13日)、博时富华纯债债券型证券投资基金(2023年7月26日-2024年8月27日)、博时裕昂纯债债券型证券投资基金(2022年2月17日-2025年1月10日)、博时富灿纯债一年定期开放债券型发起式证券投资基金(2021年4月13日-2025年2月25日)、博时裕安纯债一年定期开放债券型发起式证券投资基金(2023年7月26日-2025年9月18日)的基金经理。现任博时裕泰纯债债券型证券投资基金(2022年2月17日—至今)、博时丰庆纯债债券型证券投资基金(2022年2月17日—至今)、博时裕创纯债债券型证券投资基金(2022年2月17日—至今)、博时裕盛纯债债券型证券投资基金(2023年7月26日—至今)的基金经理，博时富信纯债债券型证券投资基金、博时富泽金融债债券型证券投资基金、博时富顺纯债债券型证券投资基金、博时安盈债券型证券投资基金、博时富祥纯债债券型证券投资基金的基金经理助理。
注：上述任职日期、离任日期根据本基金管理人对外披露的任免日期填写。证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
在本报告期内，本基金管理人严格遵循了《中华人民共和国证券投资基金法》及其各项实施细则、本基金基金合同和其他相关法律法规的规定，并本着诚实信用、勤勉尽责、取信于市场、取信于社会的原则管理和运用基金资产，为基金持有人谋求最大利益。本报告期内，由于证券市场波动等原因，本基金曾出现个别投资监控指标超标的情况，基金管理人在规定期限内进行了调整，对基金份额持有人利益未造成损害。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度和控制方法
报告期内，根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》的相关要求，公司进一步完善了公平交易管理机制，通过系统及人工相结合的方式，分别对一级市场及二级市场的权益类及固定收益类投资的公平交易原则、流程，按照境内及境外业务进行了详细规范，同时也通过强化事后分析评估监督机制来确保公司公平对待管理的不同投资组合。
4.3.2 公平交易制度的执行情况
报告期内，本基金管理人严格执行了《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公司制定的公平交易相关制度。
4.3.3 异常交易行为的专项说明
本报告期内，公司旗下所有投资组合参与的交易所公开竞价交易中，同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的交易共37次，均为指数量化投资组合因投资策略需要和其他组合发生的反向交易。本报告期内，未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析
2025年国内经济呈现“供强需弱、外需强于内需”的格局，实现了全年的经济增长目标。虽然房地产市场继续调整，通胀处于低位，但服务业强劲复苏，出口韧性超预期，新质生产力加速发展，AI科技、新能源、新材料、商业航天等战略性新兴产业成为新增长引擎，市场预期也明显改善。2025年年初债券利率偏低，全年债券收益率整体震荡上行。
2025年宏观基本面平稳运行，风险偏好的变化以及机构行为对债市波动的影响加大。一季度资金面偏紧带动收益率曲线平坦化上行；二季度贸易冲突加剧，央行坚持适度宽松的货币政策，资金利率逐步下行，债券收益率有所下行；下半年随着商品、股票市场表现较好，风险偏好改善，公募基金销售费率新规征求意见稿出台，对机构投资行为产生一定影响，债券收益率震荡上行，收益率曲线陡峭化，信用利差压缩。
投资策略及运作方面，组合采取中短端信用债精选配置策略，2025年总体保持着较低的久期和杠杆，注重组合的流动性安全，合理平衡收益风险。
4.4.2报告期内基金的业绩表现
截至2025年12月31日，本基金A类基金份额净值为1.2568元，份额累计净值为1.4847元，本基金C类基金份额净值为1.2267元，份额累计净值为1.4249元，本基金E类基金份额净值为1.2560元，份额累计净值为1.3282元，报告期内，本基金A类基金份额净值增长率为1.45%，本基金C类基金份额净值增长率为1.15%，本基金E类基金份额净值增长率为1.44%，同期业绩基准增长率为1.50%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望2026年，国内宏观经济仍处于与新旧动能转换的关键期，外部环境不确定性加大，出口增速可能放缓，但我国坚定实施扩大内需战略，持续释放消费和投资需求，内需对经济发展的支撑作用有望增强。更加积极的财政政策与适度宽松的货币政策也将继续为国内经济基本面平稳运行提供有利的环境与保障，货币政策仍有一定降息降准空间，2026年债券收益率可能保持低位震荡。
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况
报告期内，本基金管理人的经营运作严格遵守国家有关法律法规和行业监管规则，持续健全内控体系，完善内控制度、机制和流程，夯实内控管理基础；强化对基金投资运作和公司经营管理的合规性监察，通过实时监控、预警提示、定期检查、专项审计等方式，及时发现问题，提出改进建议并跟踪改进落实情况。公司风险管理部牵头开展内控管理工作，推动内控机制完善与执行；公司法律合规部对公司遵守各项法规和管理制度及旗下各基金履行合同义务的情况进行核查，发现违规隐患及时提示有关业务人员并向管理层报告；公司审计部针对基金投研交、市场销售、后台运营、信息技术等开展内部审计项目，作出独立客观的监督、评价和建议。
报告期内，内控制度方面，公司根据法律、法规的规定及公司内部管理需求，进一步健全内控管理机制，新建或修订了《博时基金风险管理与内部控制管理制度》《博时基金合规管理制度》《博时基金问责管理制度》《博时基金关联交易管理制度》《博时基金洗钱风险管理制度》《博时基金销售管理制度》《博时基金私募资产管理业务基本制度》《博时基金信息技术管理制度》《博时基金管理有限公司交易管理制度》等制度文件。系统建设方面，持续对“新一代决策支持系统”、“指标中心”、“博时产品管理系统”、“统一风险管理平台”等管理平台系统功能进行迭代更新，探索完善“合规管理平台”中应用模块的数智化功能，进一步提升公司市场体系、投研体系、后台运作、风险合规管理的系统支持能力。基金销售方面，在新基金发行和老基金持续营销的过程中，严格规范基金销售业务，按照《公开募集证券投资基金销售机构监督管理办法》、《证券期货经营机构私募资产管理业务管理办法》及内部制度的规定，审查宣传推介材料，选择有代销资格的代销机构销售基金，并积极做好投资者教育工作。
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
本基金管理人按照企业会计准则、资产管理产品相关会计处理规定、中国证监会相关规定、中国证券投资基金业协会相关指引和基金合同关于估值的约定，对基金持有的投资品种进行估值。为确保基金估值工作符合以上规定，确保基金资产估值的公平、合理，有效维护投资人的利益，本基金管理人设立了博时基金管理有限公司估值委员会（以下简称“估值委员会”），制定了估值政策和估值程序。估值委员会成员由主管运营的公司领导、督察长、法律合规部负责人、风险管理部负责人、投资部门负责人、研究部负责人、运作部负责人等成员组成，基金经理原则上不参与估值委员会的工作，其估值建议经估值委员会成员评估后审慎采用。估值委员会成员均具备良好专业胜任能力和相关工作经历。估值委员会负责制订健全、有效的估值政策和程序；确保对投资品种进行估值时估值政策和程序的一贯性；定期对估值政策和程序进行评价，保证基金估值的公平、合理。
参与估值流程的各方还包括本基金托管人和会计师事务所。本基金托管人根据法律法规要求对基金估值及净值计算履行复核责任，当对估值原则及技术存有异议时，本基金托管人有责任要求本基金管理人作出合理解释，通过积极商讨达成一致意见。会计师事务所对估值委员会采用的相关估值模型、假设及参数的适当性发表审核意见并出具报告。上述参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突。
本基金管理人已与中债金融估值中心有限公司、中证指数有限公司签署服务协议，由其按约定提供相关债券品种、流通受限股票的估值数据。
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本基金收益分配方式分两种：现金分红与红利再投资，投资者可选择现金红利或将现金红利自动转为相应类别的基金份额进行再投资，且基金份额持有人可对A类、C类和E类基金份额分别选择不同的分红方式；若投资者不选择，本基金默认的收益分配方式是现金分红；基金收益分配后各类基金份额净值不能低于面值；即基金收益分配基准日的各类基金份额净值减去每单位该类基金份额收益分配金额后不能低于面值。由于本基金A类基金份额不收取销售服务费，C类、E类基金份额收取销售服务费，各基金份额类别对应的可分配收益将有所不同。本基金同一基金份额类别的每一基金份额享有同等分配权；法律法规或监管机关另有规定的，从其规定。
本基金管理人于2025年2月21日发布公告，以2025年2月18日可分配利润为基准，本基金A类基金份额每10份基金份额发放红利0.0200元人民币，本基金C类基金份额每10份基金份额发放红利0.0170元人民币，本基金E类基金份额每10份基金份额发放红利0.0200元人民币；
本基金管理人于2025年4月18日发布公告，以2025年4月14日可分配利润为基准，本基金A类基金份额每10份基金份额发放红利0.0300元人民币，本基金C类基金份额每10份基金份额发放红利0.0260元人民币，本基金E类基金份额每10份基金份额发放红利0.0300元人民币；
本基金管理人于2025年6月6日发布公告，以2025年6月3日可分配利润为基准，本基金A类基金份额每10份基金份额发放红利0.0300元人民币，本基金C类基金份额每10份基金份额发放红利0.0260元人民币，本基金E类基金份额每10份基金份额发放红利0.0300元人民币；
本基金管理人于2025年8月9日发布公告，以2025年8月5日可分配利润为基准，本基金A类基金份额每10份基金份额发放红利0.0300元人民币，本基金C类基金份额每10份基金份额发放红利0.0260元人民币，本基金E类基金份额每10份基金份额发放红利0.0300元人民币；
本基金管理人于2025年10月17日发布公告，以2025年10月13日可分配利润为基准，本基金A类基金份额每10份基金份额发放红利0.0300元人民币，本基金C类基金份额每10份基金份额发放红利0.0260元人民币，本基金E类基金份额每10份基金份额发放红利0.0300元人民币；
本基金管理人于2025年12月13日发布公告，以2025年12月9日可分配利润为基准，本基金A类基金份额每10份基金份额发放红利0.0250元人民币，本基金C类基金份额每10份基金份额发放红利0.0210元人民币，本基金E类基金份额每10份基金份额发放红利0.0240元人民币。
4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
无。
§5托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期内，本基金托管人在对本基金的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他法律法规和基金合同的有关规定，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
本报告期内，本基金的管理人——博时基金管理有限公司在本基金的投资运作、基金资产净值计算、基金份额申购赎回价格计算、基金费用开支等问题上，托管人未发现损害基金份额持有人利益的行为。
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本托管人依法对博时基金管理有限公司编制和披露的本基金2025年年度报告中财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容进行了核查，以上内容真实、准确和完整。
§6审计报告
容诚审字[2026]200Z1637号
博时安盈债券型证券投资基金全体基金份额持有人：
6.1 审计意见
我们审计了博时安盈债券型证券投资基金（以下简称“博时安盈债券”）财务报表，包括2025年12月31日的资产负债表，2025年度的利润表、净资产变动表以及相关财务报表附注。
我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则和在财务报表附注中所列示的中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）、中国证券投资基金业协会（以下简称“中国基金业协会”）发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制，公允反映了博时安盈债券2025年12月31日的财务状况以及2025年度的经营成果和净资产变动情况。
6.2 形成审计意见的基础
我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。按照中国注册会计师职业道德守则和中国注册会计师独立性准则，我们独立于博时安盈债券，并遵守了独立性准则中适用于公众利益实体财务报表审计的规定，同时履行了职业道德方面的其他责任。我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。
6.3 管理层和治理层对财务报表的责任
博时安盈债券的基金管理人博时基金管理有限公司（以下简称“基金管理人”）管理层负责按照企业会计准则和中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制财务报表，使其实现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。
在编制财务报表时，基金管理人管理层负责评估博时安盈债券的持续经营能力，披露与持续经营相关的事项（如适用），并运用持续经营假设，除非基金管理人管理层计划清算博时安盈债券、终止运营或别无其他现实的选择。
基金管理人治理层负责监督博时安盈债券的财务报告过程。
6.4 注册会计师对财务报表审计的责任
我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取合理保证，并出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的。
在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并保持职业怀疑。同时，我们也执行以下工作：
（1）识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险，设计和实施审计程序以应对这些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。
（2）了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的有效性发表意见。
（3）评价基金管理人管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。
（4）对基金管理人管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审计证据，就可能导致对博时安盈债券持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性，审计准则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的相关披露；如果披露不充分，我们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告日可获得的信息。然而，未来的事项或情况可能导致博时安盈债券不能持续经营。
（5）评价财务报表的总体列报、结构和内容，并评价财务报表是否公允反映相关交易和事项。
我们与基金管理人治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通，包括沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。
容诚会计师事务所(特殊普通合伙) 中国注册会计师
张振波 吴琳杰
北京市西城区阜成门外大街22号1幢10层1001-1至1001-26
2026年3月27日
§7年度财务报表
7.1 资产负债表
会计主体：博时安盈债券型证券投资基金
报告截止日：2025年12月31日
单位：人民币元
资产 附注号 本期末 2025年12月31日 上年度末 2024年12月31日
资 产：
货币资金 7.4.7.1 13,224,003.40 4,977,921.68
结算备付金 - -
存出保证金 - -
交易性金融资产 7.4.7.2 4,335,110,701.36 8,157,055,353.78
其中：股票投资 - -
基金投资 - -
债券投资 4,335,110,701.36 8,157,055,353.78
资产支持证券投资 - -
贵金属投资 - -
其他投资 - -
衍生金融资产 7.4.7.3 - -
买入返售金融资产 7.4.7.4 - 150,013,288.19
债权投资 - -
其中：债券投资 - -
资产支持证券投资 - -
其他投资 - -
其他债权投资 - -
其他权益工具投资 - -
应收清算款 - 25,260,027.03
应收股利 - -
应收申购款 128,202,005.05 18,894,785.61
递延所得税资产 - -
其他资产 7.4.7.5 - -
资产总计 4,476,536,709.81 8,356,201,376.29
负债和净资产 附注号 本期末 2025年12月31日 上年度末 2024年12月31日
负 债：
短期借款 - -
交易性金融负债 - -
衍生金融负债 7.4.7.3 - -
卖出回购金融资产款 336,171,523.87 1,706,452,371.13
应付清算款 - -
应付赎回款 15,529,480.27 11,992,236.66
应付管理人报酬 615,274.38 1,631,887.91
应付托管费 184,582.32 435,170.11
应付销售服务费 278,613.97 379,782.65
应付投资顾问费 - -
应交税费 202,559.39 358,261.12
应付利润 - -
递延所得税负债 - -
其他负债 7.4.7.6 188,127.71 213,378.88
负债合计 353,170,161.91 1,721,463,088.46
净资产：
实收基金 7.4.7.7 3,308,152,005.85 5,313,599,050.96
其他综合收益 - -
未分配利润 7.4.7.8 815,214,542.05 1,321,139,236.87
净资产合计 4,123,366,547.90 6,634,738,287.83
负债和净资产总计 4,476,536,709.81 8,356,201,376.29
注：报告截止日2025年12月31日，基金份额总额3,308,152,005.85份。其中A类基金份额净值1.2568元，基金份额总额1,598,762,197.50份；C类基金份额净值1.2267元，基金份额总额1,123,583,890.56份；E类基金份额净值1.2560元，基金份额总额585,805,917.79份。
7.2 利润表
会计主体：博时安盈债券型证券投资基金
本报告期：2025年1月1日至2025年12月31日
单位：人民币元
项目 附注号 本期 2025年1月1日至2025年12月31日 上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
一、营业总收入 115,914,091.42 340,235,177.72
1.利息收入 788,978.48 4,922,916.16
其中：存款利息收入 7.4.7.9 144,350.75 96,303.81
债券利息收入 - -
资产支持证券利息收入 - -
买入返售金融资产收入 644,627.73 4,826,612.35
其他利息收入 - -
2.投资收益（损失以“-”填列） 142,573,334.07 337,466,388.04
其中：股票投资收益 7.4.7.10 - -
基金投资收益 - -
债券投资收益 7.4.7.11 142,573,334.07 337,466,388.04
资产支持证券投资收益 7.4.7.12 - -
贵金属投资收益 - -
衍生工具收益 7.4.7.13 - -
股利收益 7.4.7.14 - -
以摊余成本计量的金融资产终止确认产生的收益（若有） - -
其他投资收益 - -
3.公允价值变动收益（损失以“-”号填列） 7.4.7.15 -27,731,820.07 -2,493,536.86
4.汇兑收益（损失以“－”号填列） - -
5.其他收入（损失以“-”号填列） 7.4.7.16 283,598.94 339,410.38
减：二、营业总支出 46,260,964.84 59,992,195.31
1．管理人报酬 16,095,301.04 30,841,331.69
其中：暂估管理人报酬（若有） - -
2．托管费 4,316,526.80 8,224,355.09
3．销售服务费 3,940,164.41 5,371,715.21
4．投资顾问费 - -
5．利息支出 21,260,586.57 14,422,469.25
其中：卖出回购金融资产支出 21,260,586.57 14,422,469.25
6. 信用减值损失 7.4.7.17 - -
7．税金及附加 337,364.70 815,232.38
8．其他费用 7.4.7.18 311,021.32 317,091.69
三、利润总额（亏损总额以“-”号填列） 69,653,126.58 280,242,982.41
减：所得税费用 - -
四、净利润（净亏损以“-”号填列） 69,653,126.58 280,242,982.41
五、其他综合收益的税后净额 - -
六、综合收益总额 69,653,126.58 280,242,982.41
7.3 净资产变动表
会计主体：博时安盈债券型证券投资基金
本报告期：2025年1月1日至2025年12月31日
单位：人民币元
项目 本期 2025年1月1日至2025年12月31日
实收基金 未分配利润 净资产合计
一、上期期末净资产 5,313,599,050.96 1,321,139,236.87 6,634,738,287.83
加：会计政策变更 - - -
前期差错更正 - - -
其他 - - -
二、本期期初净资产 5,313,599,050.96 1,321,139,236.87 6,634,738,287.83
三、本期增减变动额（减少以“-”号填列） -2,005,447,045.11 -505,924,694.82 -2,511,371,739.93
（一）、综合收益总额 - 69,653,126.58 69,653,126.58
（二）、本期基金份额交易产生的净资产变动数（净资产减少以“-”号填列） -2,005,447,045.11 -505,348,877.16 -2,510,795,922.27
其中：1.基金申购款 8,545,842,127.98 2,133,061,161.12 10,678,903,289.10
2.基金赎回款 -10,551,289,173.09 -2,638,410,038.28 -13,189,699,211.37
（三）、本期向基金份额持有人分配利润产生的净资产变动（净资产减少以“-”号填列） - -70,228,944.24 -70,228,944.24
（四）、其他综合收益结转留存收益 - - -
四、本期期末净资产 3,308,152,005.85 815,214,542.05 4,123,366,547.90
项目 上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
实收基金 未分配利润 净资产合计
一、上期期末净资产 6,493,737,451.61 1,622,385,880.17 8,116,123,331.78
加：会计政策变更 - - -
前期差错更正 - - -
其他 - - -
二、本期期初净资产 6,493,737,451.61 1,622,385,880.17 8,116,123,331.78
三、本期增减变动额（减少以“-”号填列） -1,180,138,400.65 -301,246,643.30 -1,481,385,043.95
（一）、综合收益总额 - 280,242,982.41 280,242,982.41
（二）、本期基金份额交易产生的净资产变动数（净资产减少以“-”号填列） -1,180,138,400.65 -279,209,761.65 -1,459,348,162.30
其中：1.基金申购款 18,323,898,250.38 4,728,722,306.32 23,052,620,556.70
2.基金赎回款 -19,504,036,651.03 -5,007,932,067.97 -24,511,968,719.00
（三）、本期向基金份额持有人分配利润产生的净资产变动（净资产减少以“-”号填列） - -302,279,864.06 -302,279,864.06
（四）、其他综合收益结转留存收益 - - -
四、本期期末净资产 5,313,599,050.96 1,321,139,236.87 6,634,738,287.83
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告7.1至7.4，财务报表由下列负责人签署：
_______________________ ______________________ _______________________
基金管理人负责人：张东，主管会计工作负责人：吴慧峰，会计机构负责人：陈子成
7.4 报表附注
7.4.1 基金基本情况
博时安盈债券型证券投资基金（以下简称“本基金”）经中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）证监许可[2013]244号《关于核准博时安盈债券型证券投资基金募集的批复》核准，由博时基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《博时安盈债券型证券投资基金基金合同》负责公开募集。本基金为契约型开放式，存续期间不定，首次设立募集不包括认购资金利息共募集4,463,559,723.06元，业经普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）普华永道中天验字（2013）第222号验资报告予以验证。经向中国证监会备案，《博时安盈债券型证券投资基金基金合同》于2013年4月23日正式生效，基金合同生效日的基金份额总额为4,464,554,948.85份基金份额，其中认购资金利息折合995,225.79份基金份额。本基金的基金管理人为博时基金管理有限公司，基金托管人为中国工商银行股份有限公司。
本基金根据申购费用与销售服务费收取方式等不同，将基金份额分为A类基金份额、C类基金份额和E类基金份额。本基金自2023年9月4日起增加E类基金份额。在投资者认购、申购时收取前端认购、申购费用，在赎回时根据持有期限收取赎回费用，但不从本类别基金资产中计提销售服务费的基金份额，称为A类基金份额；在投资者认购、申购时不收取认购、申购费用，在赎回时根据持有期限收取赎回费用，且从本类别基金资产中计提销售服务费的基金份额，称为C类基金份额；在投资者申购时不收取申购费用，在赎回时根据持有期限收取赎回费用，且从本类别基金资产中按计提销售服务费的基金份额类别，称为E类基金份额。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《博时安盈债券型证券投资基金基金合同》的有关规定本基金主要投资于具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的短期融资券、超级短期融资券、国家债券、金融债券、次级债券、中央银行票据、企业债券、公司债券、中期票据、可分离交易可转债的纯债、资产支持证券、回购和银行存款等金融工具以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他固定收益类证券。其中，投资于债券资产比例不低于基金资产的80%；投资于短期融资券和超级短期融资券的比例不低于基金资产的60%；持有现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5%，其中，现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。本基金不直接从二级市场买入股票、权证等权益类证券，不参与一级市场的新股申购、增发新股、可转换债券以及可分离交易可转债（纯债部分除外），也不投资二级市场的可转换债券。本基金的业绩比较基准为：中国人民银行公布的1年期定期存款利率（税后）。
本财务报表由本基金的基金管理人博时基金管理有限公司于2026年3月27日批准报出。
7.4.2 会计报表的编制基础
本基金的财务报表按照财政部于2006年2月15日及以后期间颁布的《企业会计准则－基本准则》、各项具体会计准则、《资产管理产品相关会计处理规定》及其他相关规定（以下合称“企业会计准则”）、中国证监会颁布的《证券投资基金信息披露XBRL模板第3号<年度报告和中期报告>》、中国证券投资基金业协会（以下简称“中国基金业协会”）颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、《博时安盈债券型证券投资基金基金合同》和在财务报表附注7.4.4所列示的中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。
本财务报表以持续经营为基础编制。
7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本基金本报告期财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金本期末的财务状况以及本报告期的经营成果和净资产变动情况等有关信息。
7.4.4 重要会计政策和会计估计
7.4.4.1会计年度
本基金会计年度为公历1月1日起至12月31日止。
7.4.4.2 记账本位币
本基金的记账本位币为人民币。
7.4.4.3 金融资产和金融负债的分类
金融工具，是指形成一方的金融资产并形成其他方的金融负债或权益工具的合同。当本基金成为金融工具合同的一方时，确认相关的金融资产、金融负债或权益工具。
（1）金融资产
金融资产于初始确认时分类为：以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产及以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。金融资产的分类取决于本基金管理金融资产的业务模式和金融资产的合同现金流量特征。本基金现无金融资产分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产。
本基金持有的债务工具是指从发行方角度分析符合金融负债定义的工具，分别采用以下两种方式进行计量：（i）以摊余成本计量：本基金管理以摊余成本计量的金融资产的业务模式为以收取合同现金流量为目标，且以摊余成本计量的金融资产的合同现金流量特征与基本借贷安排相一致，即在特定日期产生的现金流量，仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付。本基金持有的以摊余成本计量的金融资产主要为银行存款、买入返售金融资产和其他各类应收款项等。（ii）以公允价值计量且其变动计入当期损益：本基金将持有的未划分为以摊余成本计量的债务工具，以公允价值计量且其变动计入当期损益。本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产主要为债券投资、资产支持证券投资和基金投资等，在资产负债表中以交易性金融资产列示。
（2）金融负债
金融负债于初始确认时分类为以摊余成本计量的金融负债和以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。本基金目前暂无金融负债分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。本基金持有的以摊余成本计量的金融负债包括卖出回购金融资产款和其他各类应付款项等。
（3）衍生金融工具
本基金将持有的衍生金融工具以公允价值计量且其变动计入当期损益，在资产负债表中列示为衍生金融资产/负债。
7.4.4.4 金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认
金融资产或金融负债在初始确认时以公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债，相关交易费用计入当期损益；对于支付的价款中包含的债券或资产支持证券起息日或上次除息日至购买日止的利息，确认为应计利息，包含在交易性金融资产的账面价值中。对于其他类别的金融资产和金融负债，相关交易费用计入初始确认金额。
对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，按照公允价值进行后续计量；对于应收款项和其他金融负债采用实际利率法，以摊余成本进行后续计量。
本基金对于以摊余成本计量的金融资产，以预期信用损失为基础确认损失准备。
本基金考虑在资产负债表日无须付出不必要的额外成本和努力即可获得的有关过去事项、当前状况以及对未来经济状况的预测等合理且有依据的信息，以发生违约的风险为权重，计算合同应收的现金流量与预期能收到的现金流量之间差额的现值的概率加权金额，确认预期信用损失。
于每个资产负债表日，本基金对于处于不同阶段的金融工具的预期信用损失分别进行计量。金融工具自初始确认后信用风险未显著增加的，处于第一阶段，本基金按照未来12个月内的预期信用损失计量损失准备；金融工具自初始确认后信用风险已显著增加但尚未发生信用减值的，处于第二阶段，本基金按照该工具整个存续期的预期信用损失计量损失准备；金融工具自初始确认后已经发生信用减值的，处于第三阶段，本基金按照该工具整个存续期的预期信用损失计量损失准备。
对于在资产负债表日具有较低信用风险的金融工具，本基金假设其信用风险自初始确认后并未显著增加，认定为处于第一阶段的金融工具，按照未来12个月内的预期信用损失计量损失准备。
本基金对于处于第一阶段和第二阶段的金融工具，按照其未扣除减值准备的账面余额和实际利率计算利息收入。对于处于第三阶段的金融工具，按照其账面余额减已计提减值准备后的摊余成本和实际利率计算利息收入。
本基金将计提或转回的损失准备计入当期损益。
金融资产满足下列条件之一的，予以终止确认：（1）收取该金融资产现金流量的合同权利终止；（2）该金融资产已转移，且本基金将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方；或者（3）该金融资产已转移，虽然本基金既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，但是放弃了对该金融资产控制。
金融资产终止确认时，其账面价值与收到的对价的差额，计入当期损益。
当金融负债的现时义务全部或部分已经解除时，终止确认该金融负债或义务已解除的部分。终止确认部分的账面价值与支付的对价之间的差额，计入当期损益。
7.4.4.5 金融资产和金融负债的估值原则
本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债按如下原则确定公允价值并进行估值：
（1）存在活跃市场的金融工具按其估值日的市场交易价格确定公允价值；估值日无交易且最近交易日后未发生影响公允价值计量的重大事件的，按最近交易日的市场交易价格确定公允价值。有充足证据表明估值日或最近交易日的市场交易价格不能真实反映公允价值的，应对市场交易价格进行调整，确定公允价值。与上述投资品种相同，但具有不同特征的，应以相同资产或负债的公允价值为基础，并在估值技术中考虑不同特征因素的影响。特征是指对资产出售或使用的限制等，如果该限制是针对资产持有者的，那么在估值技术中不应将该限制作为特征考虑。此外，基金管理人不应考虑因大量持有相关资产或负债所产生的溢价或折价。
（2）当金融工具不存在活跃市场，采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术确定公允价值。采用估值技术时，优先使用可观察输入值，只有在无法取得相关资产或负债可观察输入值或取得不切实可行的情况下，才可以使用不可观察输入值。
（3）如经济环境发生重大变化或证券发行人发生影响金融工具价格的重大事件，应对估值进行调整并确定公允价值。
7.4.4.6 金融资产和金融负债的抵销
本基金持有的资产和承担的负债基本为金融资产和金融负债。当本基金1）具有抵销已确认金额的法定权利且该种法定权利现在是可执行的；且2）交易双方准备按净额结算时，金融资产与金融负债按抵销后的净额在资产负债表中列示。
7.4.4.7 实收基金
实收基金为对外发行基金份额所募集的总金额在扣除损益平准金分摊部分后的余额。由于基金份额拆分/合并/折算引起的实收基金份额变动于基金份额拆分/合并/折算日根据拆分/合并/折算前的基金份额数及确定的拆分/合并/折算比例计算认列。由于申购和赎回引起的实收基金变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日认列。上述申购和赎回分别包括基金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。
本基金发行的份额作为可回售工具具备以下特征：（1）赋予基金份额持有人在基金清算时按比例份额获得该基金净资产的权利，这里所指基金净资产是扣除所有优先于该基金份额对基金资产要求权之后的剩余资产；这里所指按比例份额是清算时将基金的净资产分拆为金额相等的单位，并且将单位金额乘以基金份额持有人所持有的单位数量；（2）该工具所属的类别次于其他所有工具类别，即本基金份额在归属于该类别前无须转换为另一种工具，且在清算时对基金资产没有优先于其他工具的要求权；（3）该工具所属的类别中（该类别次于其他所有工具类别），所有工具具有相同的特征（例如它们必须都具有可回售特征，并且用于计算回购或赎回价格的公式或其他方法都相同）；（4）除了发行方应当以现金或其他金融资产回购或赎回该基金份额的合同义务外，该工具不满足金融负债定义中的任何其他特征；（5）该工具在存续期内的预计现金流量总额，应当实质上基于该基金存续期内基金的损益、已确认净资产的变动、已确认和未确认净资产的公允价值变动（不包括本基金的任何影响）。
可回售工具，是指根据合同约定，持有方有权将该工具回售给发行方以获取现金或其他金融资产的权利，或者在未来某一不确定事项发生或者持有方死亡或退休时，自动回售给发行方的金融工具。
本基金没有同时具备下列特征的其他金融工具或合同：（1）现金流量总额实质上基于基金的损益、已确认净资产的变动、己确认和未确认净资产的公允价值变动（不包括该基金或合同的任何影响）；（2）实质上限制或固定了上述工具持有方所获得的剩余回报。
本基金将实收基金分类为权益工具，列报于净资产。
7.4.4.8 损益平准金
损益平准金包括已实现平准金和未实现平准金。已实现平准金指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现损益占净资产比例计算的金额。未实现平准金指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未实现损益占净资产比例计算的金额。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日认列，并于期末全额转入未分配利润/（累计亏损）。
7.4.4.9 收入/(损失)的确认和计量
债券投资和资产支持证券投资在持有期间应取得的按票面利率（对于贴现债为按发行价计算的利率）或合同利率计算的利息扣除在适用情况下由债券和资产支持证券发行企业代扣代缴的个人所得税及由基金管理人缴纳的增值税后的净额确认为投资收益。基金投资在持有期间应取得的红利于除权日确认为投资收益。
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在持有期间的公允价值变动扣除按票面利率（对于贴现债为按发行价计算的利率）或合同利率计算的利息及在适用情况下公允价值变动产生的预估增值税后的净额确认为公允价值变动损益；于处置时，其处置价格与初始确认金额之间的差额扣除相关交易费用及在适用情况下由基金管理人缴纳的增值税的净额确认为投资收益，其中包括从公允价值变动损益结转的公允价值累计变动额。
应收款项在持有期间确认的利息收入按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小的则按直线法计算。
7.4.4.10 费用的确认和计量
本基金的管理人报酬和托管费等费用按照权责发生制原则，在本基金接受相关服务的期间计入当期损益。
以摊余成本计量的金融负债在持有期间确认的利息支出按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小的则按直线法计算。
7.4.4.11 基金的收益分配政策
本基金同一类别的每一基金份额享有同等分配权。本基金收益以现金形式分配，但基金份额持有人可选择现金红利或将现金红利按分红除权日的基金份额净值自动转为基金份额进行再投资。若期末未分配利润中的未实现部分为正数，包括基金经营活动产生的未实现损益以及基金份额交易产生的未实现平准金等，则期末可供分配利润的金额为期末未分配利润中的已实现部分；若期末未分配利润的未实现部分为负数，则期末可供分配利润的金额为期末未分配利润，即已实现部分相抵未实现部分后的余额。
经宣告的拟分配基金收益于分红除权日从净资产转出。
7.4.4.12 分部报告
本基金以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部，以经营分部为基础确定报告分部并披露分部信息。经营分部是指本基金内同时满足下列条件的组成部分：（1）该组成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用；（2）本基金的基金管理人能够定期评价该组成部分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩；（3）本基金能够取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。如果两个或多个经营分部具有相似的经济特征，并且满足一定条件的，则合并为一个经营分部。
本基金目前以一个单一的经营分部运作，不需要披露分部信息。
7.4.4.13 其他重要的会计政策和会计估计
根据本基金的估值原则和中国证监会允许的基金行业估值实务操作，对于在证券交易所上市或挂牌转让的固定收益品种及在银行间债券市场交易的固定收益品种、基金投资，本基金根据具体情况分别按照《关于固定收益品种的估值处理标准》、《关于发布<基金中基金估值业务指引（试行）>的通知》之附件《基金中基金估值业务指引（试行）》提供的估值方法进行估值。
7.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
7.4.5.1 会计政策变更的说明
本基金本报告期未发生会计政策变更。
7.4.5.2 会计估计变更的说明
本基金本报告期未发生会计估计变更。
7.4.5.3 差错更正的说明
本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。
7.4.6 税项
根据财政部、国家税务总局财税[2002]128号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知》、财税[2008]1号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税[2016]36号《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46号《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税[2016]70号《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》、财税[2016]140号《关于明确金融 房地产开发 教育辅助服务等增值税政策的通知》、财税[2017]2号《关于资管产品增值税政策有关问题的补充通知》、财税[2017]56号《关于资管产品增值税有关问题的通知》、财税[2017]90号《关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策的通知》、财政部、国家税务总局公告2025年第4号《关于国债等债券利息收入增值税政策的公告》及其他相关财税法规和实务操作，主要税项列示如下：
（1）资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税人。资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为，暂适用简易计税方法，按照3%的征收率缴纳增值税。对资管产品在2018年1月1日前运营过程中发生的增值税应税行为，未缴纳增值税的，不再缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从资管产品管理人以后月份的增值税应纳税额中抵减。
对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税，对除持有金融债券外的金融同业往来利息收入亦免征增值税。自2025年8月8日起，对在该日期之后（含当日）新发行的国债、地方政府债券、金融债券的利息收入，恢复征收增值税。对在该日期之前已发行的国债、地方政府债券、金融债券（包含在2025年8月8日之后续发行的部分）的利息收入，免征增值税直至债券到期。资管产品管理人运营资管产品提供的贷款服务，以2018年1月1日起产生的利息及利息性质的收入为销售额。资管产品管理人运营资管产品转让2017年12月31日前取得的基金、非货物期货，可以选择按照实际买入价计算销售额，或者以2017年最后一个交易日的基金份额净值、非货物期货结算价格作为买入价计算销售额。
（2）对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股票的股息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
（3）对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴20%的个人所得税。
（4）本基金的城市维护建设税、教育费附加和地方教育附加等税费按照实际缴纳增值税额的适用比例计算缴纳。
7.4.7 重要财务报表项目的说明
7.4.7.1 货币资金
单位：人民币元
项目 本期末 2025年12月31日 上年度末 2024年12月31日
活期存款 13,224,003.40 4,977,921.68
等于：本金 13,220,717.44 4,976,055.71
加：应计利息 3,285.96 1,865.97
定期存款 - -
等于：本金 - -
加：应计利息 - -
其中：存款期限1个月以内 - -
存款期限1-3个月 - -
存款期限3个月以上 - -
其他存款 - -
等于：本金 - -
加：应计利息 - -
合计 13,224,003.40 4,977,921.68
7.4.7.2 交易性金融资产
单位：人民币元
项目 本期末 2025年12月31日
成本 应计利息 公允价值 公允价值变动
股票 - - - -
贵金属投资-金交所黄金合约 - - - -
债券 交易所市场 50,000,000.00 735,780.82 50,760,780.82 25,000.00
银行间市场 4,257,073,642.37 26,380,520.54 4,284,349,920.54 895,757.63
合计 4,307,073,642.37 27,116,301.36 4,335,110,701.36 920,757.63
资产支持证券 - - - -
基金 - - - -
其他 - - - -
合计 4,307,073,642.37 27,116,301.36 4,335,110,701.36 920,757.63
项目 上年度末 2024年12月31日
成本 应计利息 公允价值 公允价值变动
股票 - - - -
贵金属投资-金交所黄金合约 - - - -
债券 交易所市场 70,000,000.00 183,916.71 70,251,916.71 68,000.00
银行间市场 7,981,563,322.30 76,655,537.07 8,086,803,437.07 28,584,577.70
合计 8,051,563,322.30 76,839,453.78 8,157,055,353.78 28,652,577.70
资产支持证券 - - - -
基金 - - - -
其他 - - - -
合计 8,051,563,322.30 76,839,453.78 8,157,055,353.78 28,652,577.70
7.4.7.3 衍生金融资产/负债
无余额。
7.4.7.4 买入返售金融资产
7.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额
单位：人民币元
项目 本期末 2025年12月31日
账面余额 其中：买断式逆回购
交易所市场 - -
银行间市场 - -
合计 - -
项目 上年度末 2024年12月31日
账面余额 其中：买断式逆回购
交易所市场 - -
银行间市场 150,013,288.19 -
合计 150,013,288.19 -
7.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券
无余额。
7.4.7.5 其他资产
无余额。
7.4.7.6 其他负债
单位：人民币元
项目 本期末 2025年12月31日 上年度末 2024年12月31日
应付券商交易单元保证金 - -
应付赎回费 8.41 25.36
应付证券出借违约金 - -
应付交易费用 98,819.30 124,053.52
其中：交易所市场 - -
银行间市场 98,819.30 124,053.52
应付利息 - -
预提费用 89,300.00 89,300.00
合计 188,127.71 213,378.88
7.4.7.7 实收基金
博时安盈债券A
金额单位：人民币元
项目 本期 2025年1月1日至2025年12月31日
基金份额(份) 账面金额
上年度末 3,058,009,615.13 3,058,009,615.13
本期申购 3,396,559,176.45 3,396,559,176.45
本期赎回（以“-”号填列） -4,855,806,594.08 -4,855,806,594.08
本期末 1,598,762,197.50 1,598,762,197.50
博时安盈债券C
金额单位：人民币元
项目 本期 2025年1月1日至2025年12月31日
基金份额(份) 账面金额
上年度末 1,197,223,619.56 1,197,223,619.56
本期申购 1,856,150,765.55 1,856,150,765.55
本期赎回（以“-”号填列） -1,929,790,494.55 -1,929,790,494.55
本期末 1,123,583,890.56 1,123,583,890.56
博时安盈债券E
金额单位：人民币元
项目 本期 2025年1月1日至2025年12月31日
基金份额(份) 账面金额
上年度末 1,058,365,816.27 1,058,365,816.27
本期申购 3,293,132,185.98 3,293,132,185.98
本期赎回（以“-”号填列） -3,765,692,084.46 -3,765,692,084.46
本期末 585,805,917.79 585,805,917.79
注：申购含红利再投、转换入、级别调整入份额；赎回含转换出、级别调整出份额(如适用)。
7.4.7.8 未分配利润
博时安盈债券A
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 618,127,830.05 162,157,568.24 780,285,398.29
加：会计政策变更（若有） - - -
前期差错更正（若有） - - -
其他（若有） - - -
本期期初 618,127,830.05 162,157,568.24 780,285,398.29
本期利润 59,555,088.87 -16,214,482.31 43,340,606.56
本期基金份额交易产生的变动数 -302,245,808.86 -68,662,379.53 -370,908,188.39
其中：基金申购款 701,545,719.03 168,786,537.43 870,332,256.46
基金赎回款 -1,003,791,527.89 -237,448,916.96 -1,241,240,444.85
本期已分配利润 -42,208,412.67 - -42,208,412.67
本期末 333,228,697.39 77,280,706.40 410,509,403.79
博时安盈债券C
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 208,931,103.79 62,711,840.47 271,642,944.26
加：会计政策变更（若有） - - -
前期差错更正（若有） - - -
其他（若有） - - -
本期期初 208,931,103.79 62,711,840.47 271,642,944.26
本期利润 19,524,004.79 -5,932,235.76 13,591,769.03
本期基金份额交易产生的变动数 -13,217,352.05 -3,079,489.35 -16,296,841.40
其中：基金申购款 331,591,946.52 89,558,020.16 421,149,966.68
基金赎回款 -344,809,298.57 -92,637,509.51 -437,446,808.08
本期已分配利润 -14,176,357.85 - -14,176,357.85
本期末 201,061,398.68 53,700,115.36 254,761,514.04
博时安盈债券E
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 212,657,933.16 56,552,961.16 269,210,894.32
加：会计政策变更（若有） - - -
前期差错更正（若有） - - -
其他（若有） - - -
本期期初 212,657,933.16 56,552,961.16 269,210,894.32
本期利润 18,305,852.99 -5,585,102.00 12,720,750.99
本期基金份额交易产生的变动数 -95,729,033.18 -22,414,814.19 -118,143,847.37
其中：基金申购款 677,733,211.62 163,845,726.36 841,578,937.98
基金赎回款 -773,462,244.80 -186,260,540.55 -959,722,785.35
本期已分配利润 -13,844,173.72 - -13,844,173.72
本期末 121,390,579.25 28,553,044.97 149,943,624.22
7.4.7.9 存款利息收入
单位：人民币元
项目 本期 2025年1月1日至2025年12月31日 上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
活期存款利息收入 29,191.93 42,701.93
定期存款利息收入 - -
其他存款利息收入 - -
结算备付金利息收入 - -
其他 115,158.82 53,601.88
合计 144,350.75 96,303.81
7.4.7.10 股票投资收益
无发生额。
7.4.7.11债券投资收益
7.4.7.11.1债券投资收益项目构成
单位：人民币元
项目 本期 2025年1月1日至2025年12月31日 上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
债券投资收益——利息收入 145,816,949.62 291,585,397.72
债券投资收益——买卖债券（债转股及债券到期兑付）差价收入 -3,243,615.55 45,880,990.32
债券投资收益——赎回差价收入 - -
债券投资收益——申购差价收入 - -
合计 142,573,334.07 337,466,388.04
7.4.7.11.2债券投资收益——买卖债券差价收入
单位：人民币元
项目 本期 2025年1月1日至2025年12月31日 上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
卖出债券（债转股及债券到期兑付）成交总额 15,137,797,828.60 30,640,411,694.60
减：卖出债券（债转股及债券到期兑付）成本总额 14,962,984,179.49 30,244,740,460.31
减：应计利息总额 177,910,947.16 349,528,468.97
减：交易费用 146,317.50 261,775.00
买卖债券差价收入 -3,243,615.55 45,880,990.32
7.4.7.12 资产支持证券投资收益
7.4.7.12.1 资产支持证券投资收益项目构成
无发生额。
7.4.7.12.2 资产支持证券投资收益——买卖资产支持证券差价收入
无发生额。
7.4.7.13 衍生工具收益
7.4.7.13.1 衍生工具收益——买卖权证差价收入
无发生额。
7.4.7.13.2 衍生工具收益——其他投资收益
无发生额。
7.4.7.14 股利收益
无发生额。
7.4.7.15 公允价值变动收益
单位：人民币元
项目名称 本期 2025年1月1日至2025年12月31日 上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
1.交易性金融资产 -27,731,820.07 -2,493,536.86
——股票投资 - -
——债券投资 -27,731,820.07 -2,493,536.86
——资产支持证券投资 - -
——基金投资 - -
——贵金属投资 - -
——其他 - -
2.衍生工具 - -
——权证投资 - -
3.其他 - -
减：应税金融商品公允价值变动产生的预估增值税 - -
合计 -27,731,820.07 -2,493,536.86
7.4.7.16 其他收入
单位：人民币元
项目 本期 2025年1月1日至2025年12月31日 上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
基金赎回费收入 275,459.77 330,593.57
基金转换费收入 8,139.17 8,816.81
合计 283,598.94 339,410.38
7.4.7.17 信用减值损失
无发生额。
7.4.7.18 其他费用
单位：人民币元
项目 本期 2025年1月1日至2025年12月31日 上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
审计费用 80,000.00 80,000.00
信息披露费 120,000.00 120,000.00
证券出借违约金 - -
银行汇划费 73,821.32 79,891.69
中债登账户维护费 18,000.00 18,000.00
上清所账户维护费 19,200.00 19,200.00
合计 311,021.32 317,091.69
7.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明
7.4.8.1 或有事项
截至资产负债表日，本基金无须披露的或有事项。
7.4.8.2 资产负债表日后事项
本基金的基金管理人于2026年2月26日宣告2026年度第1次分红，向截至2026年3月2日止在本基金注册登记人博时基金管理有限公司登记在册的全体持有人，A类基金份额按每10份基金份额派发红利0.0250元，C类基金份额按每10份基金份额派发红利0.0250元，E类基金份额按每10份基金份额派发红利0.0250元。
7.4.9 关联方关系
关联方名称 与本基金的关系
博时基金管理有限公司（“博时基金”） 基金管理人、注册登记机构
中国工商银行股份有限公司（“中国工商银行”） 基金托管人
招商证券股份有限公司（“招商证券”） 基金管理人的股东
中国长城资产管理股份有限公司 基金管理人的股东
浙江省国际贸易集团有限公司 基金管理人的股东
浙江省国贸集团资产经营有限公司 基金管理人的原股东
天津港（集团）有限公司 基金管理人的股东
上海汇华实业有限公司 基金管理人的股东
上海盛业股权投资基金有限公司 基金管理人的股东
博时资本管理有限公司（“博时资本”） 基金管理人的子公司
博时财富基金销售有限公司（“博时财富”） 基金管理人的子公司
博时基金（国际）有限公司（“博时国际”） 基金管理人的子公司
海南博时创新管理有限公司（“博时创新”） 基金管理人的子公司
注：1.经基金管理人2024年第五次临时股东会议决议通过，基金管理人原全资控股的孙公司海南博时创新管理有限公司于2024年3月27日完成工商变更登记，变更为基金管理人的全资子公司。
2.经基金管理人2024年第二次临时股东会议决议，基金管理人原股东浙江省国贸集团资产经营有限公司将其持有的2%股权转让给浙江省国际贸易集团有限公司。上述股东变更事项已于2024年12月24日完成工商变更登记。
3.下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
7.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
7.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易
无。
7.4.10.2 关联方报酬
7.4.10.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目 本期 2025年1月1日至2025年12月31日 上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
当期发生的基金应支付的管理费 16,095,301.04 30,841,331.69
其中：应支付销售机构的客户维护费 3,982,640.65 5,676,785.55
应支付基金管理人的净管理费 12,112,660.39 25,164,546.14
注：于本期及上年度可比期间，截至2025年11月24日止，支付基金管理人博时基金的管理人报酬按前一日基金资产净值0.30%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日管理人报酬＝前一日基金资产净值×0.30%/当年天数。
自2025年11月25日起，支付基金管理人博时基金的管理人报酬按前一日基金资产净值0.20%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日管理人报酬＝前一日基金资产净值×0.20%/当年天数。
7.4.10.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目 本期 2025年1月1日至2025年12月31日 上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
当期发生的基金应支付的托管费 4,316,526.80 8,224,355.09
注：于本期及上年度可比期间，截至2025年11月24日止，支付基金托管人的托管费按前一日基金资产净值0.08%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日托管费＝前一日基金资产净值×0.08%/当年天数。
自2025年11月25日起，支付基金托管人的托管费按前一日基金资产净值0.06%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日托管费＝前一日基金资产净值×0.06%/当年天数。
7.4.10.2.3 销售服务费
单位：人民币元
获得销售服务费的各关联方名称 本期 2025年1月1日至2025年12月31日
当期发生的基金应支付的销售服务费
博时安盈债券A 博时安盈债券C 博时安盈债券E 合计
中国工商银行 - 307,885.37 - 307,885.37
招商证券 - 2,024.30 - 2,024.30
博时基金 - 32,839.34 6,037.24 38,876.58
博时财富 - - 3,060.13 3,060.13
合计 - 342,749.01 9,097.37 351,846.38
获得销售服务费的各关联方名称 上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
当期发生的基金应支付的销售服务费
博时安盈债券A 博时安盈债券C 博时安盈债券E 合计
中国工商银行 - 517,803.99 - 517,803.99
招商证券 - 9,855.77 - 9,855.77
博时基金 - 104,742.14 18,428.53 123,170.67
博时财富 - - 2,133.23 2,133.23
合计 - 632,401.90 20,561.76 652,963.66
注：支付基金销售机构的销售服务费按前一日C类基金份额和E类基金份额的基金资产净值的约定年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付给博时基金，再由博时基金计算并支付给各基金销售机构。C类基金份额和E类基金份额约定的销售服务费年费率分别为0.30%和0.01%。其计算公式为：
日销售服务费＝前一日C/E类基金份额的基金资产净值×约定年费率/当年天数。
7.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
单位：人民币元
本期 2025年1月1日至2025年12月31日
银行间市场交易的各关联方名称 债券交易金额 基金逆回购 基金正回购
基金买入 基金卖出 交易金额 利息收入 交易金额 利息支出
中国工商银行股份有限公司 - - - - 811,095,000.00 176,733.97
上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
银行间市场交易的各关联方名称 债券交易金额 基金逆回购 基金正回购
基金买入 基金卖出 交易金额 利息收入 交易金额 利息支出
中国工商银行股份有限公司 - - - - 4,193,060,000.00 634,143.48
7.4.10.4报告期内转融通证券出借业务发生重大关联交易事项的说明
7.4.10.4.1与关联方通过约定申报方式进行的适用固定期限费率的证券出借业务的情况
无。
7.4.10.4.2与关联方通过约定申报方式进行的适用市场化期限费率的证券出借业务的情况
无。
7.4.10.5 各关联方投资本基金的情况
7.4.10.5.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
无。
7.4.10.5.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
博时安盈债券C
份额单位：份
关联方名称 本期末 2025年12月31日 上年度末 2024年12月31日
持有的基金份额 持有的基金份额占基金总份额的比例 持有的基金份额 持有的基金份额占基金总份额的比例
招商证券 187,510,190.77 5.67% - -
注：1.除基金管理人之外的其他关联方投资本基金适用的交易费率与本基金法律文件规定一致。
2.持有的基金份额占基金总份额的比例为四舍五入后的结果。
7.4.10.6 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
关联方名称 本期 2025年1月1日至2025年12月31日 上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
中国工商银行-活期存款 13,224,003.40 29,191.93 4,977,921.68 42,701.93
注：本基金的银行存款由基金托管人保管，按银行活期利率/银行同业利率/约定利率计息。
7.4.10.7 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
无。
7.4.10.8 其他关联交易事项的说明
于本报告期内，本基金买入1,000,000张托管人发行的同业存单，成交总额为99,286,155.62元；本基金卖出2,000,000张托管人发行的同业存单，成交总额为197,422,285.48元（上年度：本基金买入2,000,000张托管人发行的同业存单，成交总额为196,223,961.10元）。
于本报告期末，本基金持有1,000,000张25工商银行CD203，成本总额为人民币98,372,600.00元，估值总额为人民币99,298,055.89元，占基金资产净值的比例为2.41%（上年度末：本基金持有2,000,000张24工商银行CD133，成本总额为人民币196,203,000.00元，估值总额为人民币197,430,755.07元，占基金资产净值的比例为2.98%）。
7.4.11 利润分配情况
博时安盈债券A
单位：人民币元
序号 权益登记日 除息日 每10份基金份额分红数 现金形式发放总额 再投资形式发放总额 利润分配合计 备注
场内 场外
1 2025-02-25 - 2025-02-25 0.0200 4,803,943.75 1,425,110.47 6,229,054.22 -
2 2025-04-22 - 2025-04-22 0.0300 6,751,191.75 1,569,177.90 8,320,369.65 -
3 2025-06-10 - 2025-06-10 0.0300 7,619,614.48 2,740,841.21 10,360,455.69 -
4 2025-08-12 - 2025-08-12 0.0300 5,963,581.66 1,362,998.88 7,326,580.54 -
5 2025-10-21 - 2025-10-21 0.0300 4,808,052.94 760,056.78 5,568,109.72 -
6 2025-12-16 - 2025-12-16 0.0250 3,797,412.11 606,430.74 4,403,842.85 -
合计 0.1650 33,743,796.69 8,464,615.98 42,208,412.67 -
博时安盈债券C
单位：人民币元
序号 权益登记日 除息日 每10份基金份额分红数 现金形式发放总额 再投资形式发放总额 利润分配合计 备注
场内 场外
1 2025-02-25 - 2025-02-25 0.0170 1,358,660.25 572,744.67 1,931,404.92 -
2 2025-04-22 - 2025-04-22 0.0260 1,889,814.45 749,916.79 2,639,731.24 -
3 2025-06-10 - 2025-06-10 0.0260 2,061,619.99 807,864.39 2,869,484.38 -
4 2025-08-12 - 2025-08-12 0.0260 1,780,559.08 758,968.68 2,539,527.76 -
5 2025-10-21 - 2025-10-21 0.0260 1,641,697.26 698,260.50 2,339,957.76 -
6 2025-12-16 - 2025-12-16 0.0210 1,314,065.54 542,186.25 1,856,251.79 -
合计 0.1420 10,046,416.57 4,129,941.28 14,176,357.85 -
博时安盈债券E
单位：人民币元
序号 权益登记日 除息日 每10份基金份额分红数 现金形式发放总额 再投资形式发放总额 利润分配合计 备注
场内 场外
1 2025-02-25 - 2025-02-25 0.0200 856,852.82 80,541.18 937,394.00 -
2 2025-04-22 - 2025-04-22 0.0300 2,267,561.23 447,259.13 2,714,820.36 -
3 2025-06-10 - 2025-06-10 0.0300 4,029,314.96 1,167,993.03 5,197,307.99 -
4 2025-08-12 - 2025-08-12 0.0300 2,032,382.67 1,287,702.00 3,320,084.67 -
5 2025-10-21 - 2025-10-21 0.0300 175,652.98 666,533.69 842,186.67 -
6 2025-12-16 - 2025-12-16 0.0240 308,889.65 523,490.38 832,380.03 -
合计 0.1640 9,670,654.31 4,173,519.41 13,844,173.72 -
7.4.12 期末（2025年12月31日）本基金持有的流通受限证券
7.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
无。
7.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
无。
7.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
7.4.12.3.1 银行间市场债券正回购
截至本报告期末2025年12月31日止，本基金从事银行间市场债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额336,171,523.87元，是以如下债券作为质押：
金额单位：人民币元
债券代码 债券名称 回购到期日 期末估值单价 数量（张） 期末估值总额
012583013 25邮政SCP005 2026-01-05 100.08 724,000.00 72,456,904.42
012582404 25广州产投SCP005 2026-01-05 100.43 500,000.00 50,213,424.66
012582639 25知识城SCP006 2026-01-05 100.26 500,000.00 50,129,441.10
012582921 25泉州国资SCP002 2026-01-07 100.20 500,000.00 50,100,471.23
012582856 25南京公路SCP004 2026-01-07 100.09 500,000.00 50,046,213.70
012581823 25广州高新SCP002 2026-01-05 100.67 495,000.00 49,833,320.79
250411 25农发11 2026-01-06 101.32 205,000.00 20,771,566.03
012581737 25中广核租SCP003 2026-01-07 100.67 133,000.00 13,389,330.82
合计 3,557,000.00 356,940,672.75
7.4.12.3.2 交易所市场债券正回购
无。
7.4.12.4 期末参与转融通证券出借业务的证券
无。
7.4.13 金融工具风险及管理
7.4.13.1 风险管理政策和组织架构
本基金是一只主动管理型债券型基金，属于中低风险品种，预期收益和预期风险高于货币市场基金，低于股票型基金和混合型基金。本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具。本基金在日常经营活动中面临的与这些金融工具相关的风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。本基金的基金管理人从事风险管理的主要目标是争取将以上风险控制在限定的范围之内，力争实现为投资者获取超越业绩比较基准的投资回报的投资目标。
本基金的基金管理人建立了董事会领导，以风险管理委员会为核心的，由总经理、督察长、法律合规部、风险管理部和相关业务部门构成的风险管理架构体系。本基金的基金管理人奉行全面风险管理体系的建设，董事会负责制定公司的风险管理政策，对风险管理负完全的和最终的责任；在董事会下设立风险管理委员会，负责批准公司风险管理系统文件和批准每一个部门的风险级别，以及负责解决重大的突发的风险；督察长独立行使督察权利，直接对董事会负责，向风险管理委员会提交独立的风险管理报告和风险管理建议；法律合规部负责对公司风险管理政策和措施的执行情况进行监察，并为每一个部门的风险管理系统的发展提供协助，使公司在一种风险管理和控制的环境中实现业务目标；风险管理部负责建立和完善公司投资风险管理制度与流程，组织实施公司投资风险管理与绩效分析工作，确保公司各类投资风险得到良好监督与控制。
本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和定量分析的方法去估测各种风险产生的可能损失。从定性分析的角度出发，判断风险损失的严重程度和出现同类风险损失的频度。而从定量分析的角度出发，根据本基金的投资目标，结合基金资产所运用金融工具特征通过特定的风险量化指标、模型，日常的量化报告，确定风险损失的限度和相应置信程度，及时可靠地对各种风险进行监督、检查和评估，并通过相应决策，将风险控制在可承受的范围内。
7.4.13.2 信用风险
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。
本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。本基金的活期银行存款存放在本基金的托管人，定期存款存放在具有证券投资基金托管资格、基金销售业务资格或合格境外机构投资者托管人资格的银行，因而与银行存款相关的信用风险不重大。本基金在交易所进行的交易主要以中国证券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券交收和款项清算，违约可能性很小；在银行间同业市场进行交易前均对交易对手进行信用评估并对证券交割方式进行限制以控制相应的信用风险。
本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，通过对投资品种信用等级评估来控制证券发行人的信用风险，且通过分散化投资以分散信用风险。
7.4.13.2.1 按短期信用评级列示的债券投资
单位：人民币元
短期信用评级 本期末 2025年12月31日 上年度末 2024年12月31日
A-1 - 213,443,559.86
A-1以下 - -
未评级 3,128,491,464.11 4,206,103,627.98
合计 3,128,491,464.11 4,419,547,187.84
注：1.债券评级取自第三方评级机构的债项评级。
2.未评级债券为国债、政策性金融债、央票及无第三方机构评级的债券。
7.4.13.2.2 按短期信用评级列示的资产支持证券投资
无。
7.4.13.2.3 按短期信用评级列示的同业存单投资
单位：人民币元
短期信用评级 本期末 2025年12月31日 上年度末 2024年12月31日
A-1 - -
A-1以下 - -
未评级 397,457,040.00 991,719,708.39
合计 397,457,040.00 991,719,708.39
7.4.13.2.4 按长期信用评级列示的债券投资
单位：人民币元
长期信用评级 本期末 2025年12月31日 上年度末 2024年12月31日
AAA 280,492,241.09 1,288,028,525.26
AAA以下 100,403,197.80 406,376,978.93
未评级 428,266,758.36 1,051,382,953.36
合计 809,162,197.25 2,745,788,457.55
注：1. 债券评级取自第三方评级机构的债项评级。2.未评级债券为国债、政策性金融债、央票及无第三方机构评级的债券。
7.4.13.2.5 按长期信用评级列示的资产支持证券投资
无。
7.4.13.2.6按长期信用评级列示的同业存单投资
无。
7.4.13.3 流动性风险
流动性风险是指基金在履行与金融负债有关的义务时遇到资金短缺的风险。本基金的流动性风险一方面来自于基金份额持有人于开放期内要求赎回其持有的基金份额，另一方面来自于投资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合理的价格变现。
针对兑付赎回资金的流动性风险，本基金的基金管理人于开放期内每日对本基金的申购赎回情况进行严密监控并预测流动性需求，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配。本基金的基金管理人在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处理方式，控制因开放申购赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。此外，本基金还可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求。
于本期末，除卖出回购金融资产款余额（该利息金额不重大）外，本基金所承担的其他金融负债的合约约定到期日均为一个月以内且不计息，可赎回基金份额净值（净资产）无固定到期日且不计息，因此账面余额约为未折现的合约到期现金流量。
7.4.13.3.1 报告期内本基金组合资产的流动性风险分析
本基金的基金管理人在基金运作过程中严格按照《公开募集证券投资基金运作管理办法》及《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》等法规的要求对本基金组合资产的流动性风险进行管理，通过独立的风险管理部门对本基金的组合持仓集中度指标、流通受限制的投资品种比例以及组合在短时间内变现能力的综合指标等流动性指标进行持续的监测和分析。
除附注“期末本基金持有的流通受限证券”中列示的部分基金资产流通暂时受限制不能自由转让的情况外，其余均能以合理价格适时变现。在本基金开放日，本基金主动投资于流动性受限资产的市值合计不得超过基金资产净值的15%。于本期末，本基金主动投资于流动性受限资产的市值合计未超过基金资产净值的15%。
于开放期内，本基金的基金管理人每日对基金组合资产中7个工作日可变现资产的可变现价值进行审慎评估与测算，确保每日确认的净赎回申请不得超过7个工作日可变现资产的可变现价值。于本期末，本基金确认的净赎回申请未超过7个工作日可变现资产的可变现价值。
同时，本基金的基金管理人通过合理分散逆回购交易的到期日与交易对手的集中度；按照穿透原则对交易对手的财务状况、偿付能力及杠杆水平等进行必要的尽职调查与严格的准入管理，以及对不同的交易对手实施交易额度管理并进行动态调整等措施严格管理本基金从事逆回购交易的流动性风险和交易对手风险。此外，本基金的基金管理人建立了逆回购交易质押品管理制度：根据质押品的资质确定质押率水平；持续监测质押品的风险状况与价值变动以确保质押品按公允价值计算足额；并在与私募类证券资管产品及中国证监会认定的其他主体为交易对手开展逆回购交易时，可接受质押品的资质要求与基金合同约定的投资范围保持一致。
7.4.13.4 市场风险
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
7.4.13.4.1 利率风险
利率风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。利率敏感性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利率类金融工具还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。
本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控，并通过调整投资组合的久期等方法对上述利率风险进行管理。
7.4.13.4.1.1 利率风险敞口
单位：人民币元
本期末 2025年12月31日 1年以内 1-5年 5年以上 不计息 合计
资产
货币资金 13,224,003.40 - - - 13,224,003.40
结算备付金 - - - - -
存出保证金 - - - - -
交易性金融资产 3,944,166,636.72 390,944,064.64 - - 4,335,110,701.36
应收清算款 - - - - -
买入返售金融资产 - - - - -
应收申购款 - - - 128,202,005.05 128,202,005.05
应收股利 - - - - -
其他资产 - - - - -
资产总计 3,957,390,640.12 390,944,064.64 - 128,202,005.05 4,476,536,709.81
负债
卖出回购金融资产款 336,171,523.87 - - - 336,171,523.87
应付赎回款 - - - 15,529,480.27 15,529,480.27
应付清算款 - - - - -
应付管理人报酬 - - - 615,274.38 615,274.38
应付托管费 - - - 184,582.32 184,582.32
应付销售服务费 - - - 278,613.97 278,613.97
应交税费 - - - 202,559.39 202,559.39
应付利润 - - - - -
其他负债 - - - 188,127.71 188,127.71
负债总计 336,171,523.87 - - 16,998,638.04 353,170,161.91
利率敏感度缺口 3,621,219,116.25 390,944,064.64 - 111,203,367.01 4,123,366,547.90
上年度末 2024年12月31日 1年以内 1-5年 5年以上 不计息 合计
资产
货币资金 4,977,921.68 - - - 4,977,921.68
结算备付金 - - - - -
存出保证金 - - - - -
交易性金融资产 6,726,528,501.14 1,424,987,085.52 5,539,767.12 - 8,157,055,353.78
应收清算款 - - - 25,260,027.03 25,260,027.03
买入返售金融资产 150,013,288.19 - - - 150,013,288.19
应收申购款 - - - 18,894,785.61 18,894,785.61
应收股利 - - - - -
其他资产 - - - - -
资产总计 6,881,519,711.01 1,424,987,085.52 5,539,767.12 44,154,812.64 8,356,201,376.29
负债
卖出回购金融资产款 1,706,452,371.13 - - - 1,706,452,371.13
应付赎回款 - - - 11,992,236.66 11,992,236.66
应付清算款 - - - - -
应付管理人报酬 - - - 1,631,887.91 1,631,887.91
应付托管费 - - - 435,170.11 435,170.11
应付销售服务费 - - - 379,782.65 379,782.65
应交税费 - - - 358,261.12 358,261.12
应付利润 - - - - -
其他负债 - - - 213,378.88 213,378.88
负债总计 1,706,452,371.13 - - 15,010,717.33 1,721,463,088.46
利率敏感度缺口 5,175,067,339.88 1,424,987,085.52 5,539,767.12 29,144,095.31 6,634,738,287.83
注：表中所示为本基金资产及负债的账面价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早者予以分类。
7.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析
假设 除市场利率以外的其他市场变量保持不变
分析 相关风险变量的变动 对资产负债表日基金资产净值的 影响金额（单位：人民币万元）
本期末 2025年12月31日 上年度末 2024年12月31日
市场利率上升25个基点 减少约578 减少约1,576
市场利率下降25个基点 增加约580 增加约1,587
7.4.13.4.2外汇风险
外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。本基金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。
7.4.13.4.3 其他价格风险
其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于上市交易的证券，所面临的其他价格风险来源于单个证券发行主体自身经营情况或特殊事项的影响，也可能来源于证券市场整体波动的影响。
本基金通过投资组合的分散化降低其他价格风险，严格按照基金合同中对投资组合比例的要求进行资产配置。此外，本基金的基金管理人每日对本基金所持有的证券价格实施监控，定期运用多种定量方法对基金进行风险度量，及时可靠地对风险进行跟踪和控制。
7.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口
无。
7.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析
无。
7.4.14 公允价值
7.4.14.1 金融工具公允价值计量的方法
公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的最低层次决定：
第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。
第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。
第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。
7.4.14.2 持续的以公允价值计量的金融工具
7.4.14.2.1 各层次金融工具的公允价值
单位：人民币元
公允价值计量结果所属的层次 本期末 2025年12月31日 上年度末 2024年12月31日
第一层次 - -
第二层次 4,335,110,701.36 8,157,055,353.78
第三层次 - -
合计 4,335,110,701.36 8,157,055,353.78
7.4.14.2.2 公允价值所属层次间的重大变动
本基金以导致各层次之间转换的事项发生日为确认各层次之间转换的时点。
对于证券交易所上市的证券，若出现重大事项停牌、交易不活跃（包括涨跌停时的交易不活跃）、或属于非公开发行等情况，本基金不会于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期间及限售期间将相关证券的公允价值列入第一层次；并根据估值调整中采用的不可观察输入值对于公允价值的影响程度，确定相关证券的公允价值应属第二层次还是第三层次。
7.4.14.3 非持续的以公允价值计量的金融工具的说明
于本期末，本基金未持有非持续的以公允价值计量的金融资产（上年度末：同）。
7.4.14.4 不以公允价值计量的金融工具的相关说明
不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债，其账面价值与公允价值相差很小。
7.4.15 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。
§8投资组合报告
8.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额 占基金总资产的比例（%）
1 权益投资 - -
其中：股票 - -
2 基金投资 - -
3 固定收益投资 4,335,110,701.36 96.84
其中：债券 4,335,110,701.36 96.84
资产支持证券 - -
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品投资 - -
6 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售金融资产 - -
7 银行存款和结算备付金合计 13,224,003.40 0.30
8 其他各项资产 128,202,005.05 2.86
9 合计 4,476,536,709.81 100.00
8.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
8.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
本基金本报告期末未持有境内股票。
8.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
本基金本报告期末未持有港股通投资股票。
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
本基金本报告期末未持有股票。
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动
8.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值2％或前20名的股票明细
无。
8.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值2％或前20名的股票明细
无。
8.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
无。
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 公允价值 占基金资产净值比例(％)
1 国家债券 - -
2 央行票据 - -
3 金融债券 521,191,158.35 12.64
其中：政策性金融债 241,571,761.65 5.86
4 企业债券 8,375,605.48 0.20
5 企业短期融资券 3,110,269,743.56 75.43
6 中期票据 297,817,153.97 7.22
7 可转债（可交换债） - -
8 同业存单 397,457,040.00 9.64
9 其他 - -
10 合计 4,335,110,701.36 105.14
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值 占基金资产净值比例(％)
1 042580082 25国网租赁CP002 1,000,000 101,662,871.23 2.47
2 012583013 25邮政SCP005 1,000,000 100,078,597.26 2.43
3 012583110 25宣城国资SCP005 1,000,000 100,070,717.81 2.43
4 112503150 25农业银行CD150 1,000,000 99,433,064.11 2.41
5 112503169 25农业银行CD169 1,000,000 99,362,960.00 2.41
5 112506130 25交通银行CD130 1,000,000 99,362,960.00 2.41
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
8.10 本基金投资股指期货的投资政策
本基金本报告期末未持有股指期货。
8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
本基金本报告期末未持有国债期货。
8.12 投资组合报告附注
8.12.1基金投资前十名证券的发行主体被监管部门立案调查或编制日前一年内受到公开谴责、处罚的投资决策程序说明
本基金投资的前十名证券的发行主体中，中国农业发展银行在报告编制前一年受到中国人民银行云南省分行、中国人民银行新疆维吾尔自治区分行、中国人民银行江西省分行、中国人民银行贵州省分行、国家外汇管理局河南省分局、金融监管总局的处罚。中国农业银行股份有限公司在报告编制前一年受到中国人民银行、南岸区消防救援支队、国家外汇管理局安徽省分局、国家税务总局白银市税务局稽查局、金融监管总局的处罚。中国工商银行股份有限公司在报告编制前一年受到中国人民银行、国家外汇管理局北京市分局、国家税务总局咸宁市税务局、深圳市市场监督管理局(深圳市知识产权局)、深圳金融监管局、西安市新城区城市管理和综合执法局的处罚，在报告编制前一年受到中国人民银行衢州市分行的通报批评。中国邮政集团有限公司在报告编制前一年受到万宁市综合行政执法局、南京市玄武区消防救援大队、国家金融监督管理总局赣州监管分局、天津市市场监督管理委员会、日喀则市自然资源局、武汉市生态环境局东西湖区分局、荆州市自然资源和城乡建设局、通化市邮政管理局的处罚。中山农村商业银行股份有限公司在报告编制前一年受到中国人民银行中山市分行、国家外汇管理局中山市分局的处罚。交通银行股份有限公司在报告编制前一年受到中国人民银行、国家外汇管理局湖北省分局、浙江金融监管局的处罚。本基金对上述证券的投资决策程序符合相关法规及公司制度的要求。除上述主体外，基金管理人未发现本基金投资的前十名证券发行主体出现本期被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年受到公开谴责、处罚的情形。
8.12.2 期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 -
2 应收清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 -
5 应收申购款 128,202,005.05
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 128,202,005.05
8.12.3 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
8.12.4 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末未持有股票。
8.12.5 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。
§9基金份额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
份额级别 持有人户数(户) 户均持有的基金份额 持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额 占总份额比例 持有份额 占总份额比例
博时安盈债券A 65,863 24,274.06 1,136,184,909.27 71.07% 462,577,288.23 28.93%
博时安盈债券C 128,674 8,732.02 244,434,574.48 21.75% 879,149,316.08 78.25%
博时安盈债券E 36 16,272,386.61 585,146,096.86 99.89% 659,820.93 0.11%
合计 193,523 17,094.36 1,965,765,580.61 59.42% 1,342,386,425.24 40.58%
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目 份额级别 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
基金管理人所有从业人员持有本基金 博时安盈债券A 225,978.05 0.01%
博时安盈债券C 19,827.57 0.00%
博时安盈债券E 3,997.82 0.00%
合计 249,803.44 0.01%
9.3期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况
项目 份额级别 持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、基金投资和研究部门负责人持有本开放式基金 博时安盈债券A -
博时安盈债券C -
博时安盈债券E -
合计 -
本基金基金经理持有本开放式基金 博时安盈债券A 0~10
博时安盈债券C -
博时安盈债券E -
合计 0~10
注：本公司高级管理人员、基金投资和研究部门负责人未持有本基金。
§10开放式基金份额变动
单位：份
项目 博时安盈债券A 博时安盈债券C 博时安盈债券E
基金合同生效日（2013年4月23日）基金份额总额 999,977,258.87 3,464,577,689.98 -
本报告期期初基金份额总额 3,058,009,615.13 1,197,223,619.56 1,058,365,816.27
本报告期基金总申购份额 3,396,559,176.45 1,856,150,765.55 3,293,132,185.98
减：本报告期基金总赎回份额 4,855,806,594.08 1,929,790,494.55 3,765,692,084.46
本报告期基金拆分变动份额 - - -
本报告期期末基金份额总额 1,598,762,197.50 1,123,583,890.56 585,805,917.79
§11重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会决议
本基金报告期内未召开持有人大会。
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
基金管理人于2025年10月16日发布了《博时基金管理有限公司关于高级管理人员变更的公告》，张东先生任公司董事长（法定代表人）、代任公司总经理，离任公司总经理。江向阳先生离任公司董事长。
基金管理人于2025年11月12日发布了《博时基金管理有限公司关于高级管理人员变更的公告》，陈宇先生任公司总经理。
本报告期基金托管人的专门基金托管部门无重大人事变动。
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
本报告期未发生影响基金管理人经营或基金运营业务的诉讼。本报告期无涉及基金财产的诉讼。本报告期，无涉及基金托管业务的诉讼事项。
11.4 基金投资策略的改变
报告期内本基金投资策略未改变。
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
本基金自2024年起改聘容诚会计师事务所（特殊普通合伙）为本基金提供审计服务。报告期内本基金应付审计费为80000元。
11.6 管理人、托管人及相关从业人员受调查或处罚等情况
11.6.1 管理人受调查或处罚等情况
管理人受调查或处罚等情况 内容
受到调查或处罚等措施的主体 博时基金管理有限公司
受到调查或处罚等措施的时间 2025年10月31日
采取调查或处罚等措施的机构 中国证监会深圳监管局
受到调查或处罚等措施类型 行政监管措施
受到的具体措施类型 责令改正、暂停部分业务
受到调查或处罚等措施的原因 合规内控
受到处罚的依据 《公开募集证券投资基金管理人监督管理办法》、《证券基金经营机构董事、监事、高级管理人员及从业人员监督管理办法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》、《证券期货经营机构私募资产管理业务管理办法》、《公开募集证券投资基金销售机构监督管理办法》、《开放式证券投资基金销售费用管理规定》、《证券期货经营机构及其工作人员廉洁从业规定》
管理人采取整改措施的情况（如提出整改意见） 公司已采取完善制度、优化流程、强化监督等措施，全面完成整改工作，已通过整改验收
其他 -
11.6.2 管理人相关从业人员受调查或处罚等情况
管理人相关从业人员受调查或处罚等情况 内容
受到调查或处罚等措施的主体 高级管理人员1；高级管理人员2
受到调查或处罚等措施的时间 2025年10月28日；2025年10月28日
采取调查或处罚等措施的机构 中国证监会深圳监管局；中国证监会深圳监管局
受到调查或处罚等措施类型 行政监管措施；行政监管措施
受到的具体措施类型 出具警示函；出具警示函
受到调查或处罚等措施的原因 合规内控；合规内控
受到处罚的依据 《公开募集证券投资基金管理人监督管理办法》、《证券期货经营机构私募资产管理业务管理办法》、《证券期货经营机构及其工作人员廉洁从业规定》；《证券期货经营机构及其工作人员廉洁从业规定》
管理人采取整改措施的情况（如提出整改意见） 公司已采取完善制度、优化流程、强化监督等措施，全面完成整改工作，已通过整改验收；公司已采取完善制度、优化流程、强化监督等措施，全面完成整改工作，已通过整改验收
其他 -；-
11.6.3 托管人受调查或处罚等情况
本报告期内托管人无受调查或处罚等情况。
11.6.4 托管人相关从业人员受调查或处罚等情况
本报告期内托管人相关从业人员无受调查或处罚等情况。
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
11.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
券商名称 交易单元数量 股票交易 应支付该券商的佣金 备注
成交金额 占当期股票成交总额的比例 佣金 占当期佣金总量的比例
光大证券 1 - - - - -
东方证券 1 - - - - -
中信建投 1 - - - - -
西部证券 1 - - - - -
招商证券 1 - - - - -
华泰证券 1 - - - - -
国泰海通 2 - - - - 增加2个
注：选择证券公司参与证券交易的标准和程序
（1）本公司根据法规要求制定《博时基金公募基金证券交易佣金分配管理办法》，明确选择证券公司参与证券交易的标准和程序，并建立证券公司的准入管理机制，符合筛选标准的证券公司可纳入公司证券公司白名单库，并持续动态管理。
（2）本公司选择证券公司参与证券交易的主要标准是财务状况良好，经营行为规范，合规风控能力和交易、研究等服务能力较强的证券公司参与证券交易。严禁基金销售业务人员参与证券公司选择、协议签订、服务评价、交易佣金分配等业务环节。
（3）本公司依据上述标准进行评估并确定证券公司，与其签订交易单元租用协议或证券经纪服务协议。
11.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
券商名称 债券交易 回购交易 权证交易
成交金额 占当期债券成交总额的比例 成交金额 占当期回购成交总额的比例 成交金额 占当期权证成交总额的比例
光大证券 - - - - - -
东方证券 - - - - - -
中信建投 - - - - - -
西部证券 - - - - - -
招商证券 - - - - - -
华泰证券 - - - - - -
国泰海通 - - - - - -
11.8 其他重大事件
序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期
1 博时基金管理有限公司关于暂停使用富友支付提供的快捷支付通道办理直销网上交易部分业务的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-12-31
2 博时安盈债券型证券投资基金分红公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-12-13
3 博时安盈债券型证券投资基金暂停大额申购、转换转入、定期定额投资业务的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-12-13
4 博时基金管理有限公司关于终止北京微动利基金销售有限公司办理旗下基金相关销售业务的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-12-06
5 博时安盈债券型证券投资基金基金合同 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-11-25
6 博时安盈债券型证券投资基金托管协议 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-11-25
7 关于博时安盈债券型证券投资基金调低管理费率、托管费率并修订基金合同和托管协议的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-11-25
8 博时安盈债券型证券投资基金更新招募说明书 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-11-25
9 博时安盈债券型证券投资基金（博时安盈债券E）基金产品资料概要更新 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-11-25
10 博时安盈债券型证券投资基金（博时安盈债券A）基金产品资料概要更新 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-11-25
11 博时安盈债券型证券投资基金（博时安盈债券C）基金产品资料概要更新 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-11-25
12 博时基金管理有限公司关于高级管理人员变更的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-11-12
13 博时安盈债券型证券投资基金2025年第3季度报告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-10-28
14 博时安盈债券型证券投资基金暂停大额申购、转换转入、定期定额投资业务的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-10-17
15 博时安盈债券型证券投资基金分红公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-10-17
16 博时基金管理有限公司关于高级管理人员变更的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-10-16
17 博时安盈债券型证券投资基金更新招募说明书 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-09-30
18 博时基金管理有限公司关于旗下基金持有的长期停牌股票调整估值方法的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-09-04
19 博时安盈债券型证券投资基金2025年中期报告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-08-29
20 博时安盈债券型证券投资基金分红公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-08-09
21 博时安盈债券型证券投资基金暂停大额申购、转换转入、定期定额投资业务的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-08-08
22 博时安盈债券型证券投资基金2025年第2季度报告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-07-21
23 博时安盈债券型证券投资基金（博时安盈债券A）基金产品资料概要更新 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-06-26
24 博时安盈债券型证券投资基金（博时安盈债券C）基金产品资料概要更新 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-06-26
25 博时安盈债券型证券投资基金（博时安盈债券E）基金产品资料概要更新 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-06-26
26 博时安盈债券型证券投资基金分红公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-06-06
27 博时安盈债券型证券投资基金暂停大额申购、转换转入、定期定额投资业务的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-06-06
28 博时基金管理有限公司关于旗下基金持有的长期停牌股票调整估值方法的公告-20250606 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-06-06
29 博时基金管理有限公司关于旗下基金持有的长期停牌股票调整估值方法的公告-20250603 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-06-03
30 博时安盈债券型证券投资基金2025年第1季度报告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-04-22
31 博时安盈债券型证券投资基金分红公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-04-18
32 博时安盈债券型证券投资基金暂停大额申购、转换转入、定期定额投资业务的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-04-18
33 博时基金管理有限公司关于运用公司固有资金投资旗下公募基金的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-04-08
34 博时基金管理有限公司关于旗下基金持有的长期停牌股票调整估值方法的公告-20250408 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-04-08
35 博时基金管理有限公司旗下公募基金通过证券公司证券交易及佣金支付情况（2024年度） 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-03-31
36 博时安盈债券型证券投资基金2024年年度报告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-03-31
37 博时基金管理有限公司关于旗下基金持有的长期停牌股票调整估值方法的公告-20250325 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-03-25
38 博时安盈债券型证券投资基金暂停大额申购、转换转入、定期定额投资业务的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-02-21
39 博时安盈债券型证券投资基金分红公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-02-21
40 博时安盈债券型证券投资基金2024年第4季度报告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-01-22
§12影响投资者决策的其他重要信息
12.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况
无。
12.2 影响投资者决策的其他重要信息
无。
§13备查文件目录
13.1 备查文件目录
1、中国证券监督管理委员会批准博时安盈债券型证券投资基金设立的文件
2、《博时安盈债券型证券投资基金基金合同》
3、《博时安盈债券型证券投资基金托管协议》
4、基金管理人业务资格批件、营业执照和公司章程
5、博时安盈债券型证券投资基金各年度审计报告正本
6、报告期内博时安盈债券型证券投资基金在指定报刊上各项公告的原稿
13.2 存放地点
基金管理人、基金托管人处
13.3 查阅方式
投资者可在营业时间免费查询，也可按工本费购买复印件
投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人博时基金管理有限公司
博时一线通：95105568（免长途话费）
博时基金管理有限公司
二〇二六年三月三十一日
博时安盈债券型证券投资基金2025年年度报告
博时安盈债券型证券投资基金
2025年年度报告
2025年12月31日
基金管理人：博时基金管理有限公司
基金托管人：中国工商银行股份有限公司
报告送出日期：二〇二六年三月三十一日
§1重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2026年3月27日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。
本报告中财务资料已经审计。容诚会计师事务所(特殊普通合伙)为本基金出具了标准无保留意见的审计报告，请投资者注意阅读。
本报告期自2025年1月1日起至12月31日止。
1.2目录
§1重要提示及目录 1
1.1 重要提示 1
1.2目录 2
§2基金简介 3
2.1 基金基本情况 3
2.2 基金产品说明 4
2.3 基金管理人和基金托管人 4
2.4 信息披露方式 5
2.5 其他相关资料 5
§3主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 5
3.1 主要会计数据和财务指标 5
3.2 基金净值表现 7
3.3 过去三年基金的利润分配情况 10
§4管理人报告 11
4.1 基金管理人及基金经理情况 11
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 15
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 15
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 16
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 16
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 17
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 17
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 18
4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 19
§5托管人报告 19
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 19
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 19
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 19
§6审计报告 19
6.1 审计意见 20
6.2 形成审计意见的基础 20
6.3 管理层和治理层对财务报表的责任 20
6.4 注册会计师对财务报表审计的责任 20
§7年度财务报表 21
7.1 资产负债表 21
7.2 利润表 23
7.3 净资产变动表 24
7.4 报表附注 26
§8投资组合报告 52
8.1 期末基金资产组合情况 52
8.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 52
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 52
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 52
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 53
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 53
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 53
8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 54
8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细 54
8.10 本基金投资股指期货的投资政策 54
8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 54
8.12 投资组合报告附注 54
§9基金份额持有人信息 55
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 55
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 55
9.3期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 56
§10开放式基金份额变动 56
§11重大事件揭示 56
11.1 基金份额持有人大会决议 56
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 57
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 57
11.4 基金投资策略的改变 57
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 57
11.6 管理人、托管人及相关从业人员受调查或处罚等情况 57
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 58
11.8 其他重大事件 59
§12影响投资者决策的其他重要信息 63
12.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况 63
12.2 影响投资者决策的其他重要信息 63
§13备查文件目录 63
13.1 备查文件目录 63
13.2 存放地点 63
13.3 查阅方式 64
§2基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 博时安盈债券型证券投资基金
基金简称 博时安盈债券
基金主代码 000084
交易代码 000084
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2013年4月23日
基金管理人 博时基金管理有限公司
基金托管人 中国工商银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 3,308,152,005.85份
基金合同存续期 不定期
下属分级基金的基金简称 博时安盈债券A 博时安盈债券C 博时安盈债券E
下属分级基金的交易代码 000084 000085 019067
报告期末下属分级基金的份额总额 1,598,762,197.50份 1,123,583,890.56份 585,805,917.79份
2.2 基金产品说明
投资目标 通过基金管理人对以短期融资券和超级短期融资券为主的债券的深入研究和对市场环境的判断，选择具有投资价值的债券，严格控制风险，力争实现超过业绩比较基准的投资回报。
投资策略 本基金为债券型基金。投资策略主要包括资产配置策略、固定收益类品种投资策略两个部分内容。 资产配置策略主要是通过自上而下和自下而上相结合、定性分析和定量分析相补充的方法，进行前瞻性的决策，确定资产在不同行业、不同品种的债券之间的配置比例。 固定收益类品种投资策略灵活应用各种期限结构策略、买入持有策略、信用策略、互换策略、息差策略，在合理管理并控制信用风险的前提下选择有投资价值的个券，最大化组合收益。（1）期限结构策略。通过预测收益率曲线的形状和变化趋势，对各类型债券进行久期配置。（2）买入持有策略。本基金还可以采用买入信用债并持有到期的投资策略。在市场资金面紧张、收益率高企时买入债券并持有到期，或者是持有到回售期，获得本金和票息收入；同时也可以根据所持债券信用状况变化，进行必要的动态调整。（3）信用策略。信用债收益率等于基准收益率加信用利差，信用利差收益主要受两个方面的影响，一是该信用债对应信用水平的市场平均信用利差曲线走势；二是该信用债本身的信用变化。（4）互换策略。不同券种在利息、违约风险、久期、流动性、税收和衍生条款等方面存在差别，投资管理人可以同时买入和卖出具有相近特性的两个或两个以上券种，赚取收益级差。（5）息差策略。通过正回购，融资买入收益率高于回购成本的债券，从而获得杠杆放大收益。
业绩比较基准 中国人民银行公布的1年期定期存款利率（税后）
风险收益特征 本基金为债券型基金，预期收益和预期风险高于货币市场基金，但低于混合型基金、股票型基金，属于中低风险/收益的产品。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 博时基金管理有限公司 中国工商银行股份有限公司
信息披露负责人 姓名 吴曼 郭明
联系电话 0755-83169999 010-66105799
电子邮箱 service@bosera.com custody@icbc.com.cn
客户服务电话 95105568 95588
传真 0755-83195140 010-66105798
注册地址 深圳市福田区莲花街道福新社区益田路5999号基金大厦21层 北京市西城区复兴门内大街55号
办公地址 广东省深圳市福田区益田路5999号基金大厦21层 北京市西城区复兴门内大街55号
邮政编码 518040 100140
法定代表人 张东 廖林
2.4 信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称 上海证券报
登载基金年度报告正文的管理人互联网网址 https://www.bosera.com
基金年度报告备置地点 基金管理人、基金托管人处
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地址
会计师事务所 容诚会计师事务所(特殊普通合伙) 北京市西城区阜成门外大街22号1幢10层1001-1至1001-26
注册登记机构 博时基金管理有限公司 北京市东城区建国门内大街8号中粮广场C座3层301
§3主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况
3.1 主要会计数据和财务指标
1．博时安盈债券A：
金额单位：人民币元
3.1.1期间数据和指标 2025年 2024年 2023年
博时安盈债券A 博时安盈债券A 博时安盈债券A
本期已实现收益 59,555,088.87 178,370,605.63 165,337,357.74
本期利润 43,340,606.56 179,601,180.05 210,532,684.92
加权平均基金份额本期利润 0.0170 0.0364 0.0406
本期加权平均净值利润率 1.35% 2.88% 3.21%
本期基金份额净值增长率 1.45% 2.98% 3.45%
3.1.2期末数据和指标 2025年末 2024年末 2023年末
博时安盈债券A 博时安盈债券A 博时安盈债券A
期末可供分配利润 333,228,697.39 618,127,830.05 809,844,136.13
期末可供分配基金份额利润 0.2084 0.2021 0.2056
期末基金资产净值 2,009,271,601.29 3,838,295,013.42 4,956,852,148.10
期末基金份额净值 1.2568 1.2552 1.2582
3.1.3累计期末指标 2025年末 2024年末 2023年末
博时安盈债券A 博时安盈债券A 博时安盈债券A
基金份额累计净值增长率 51.38% 49.21% 44.90%
2．博时安盈债券C：
金额单位：人民币元
3.1.1期间数据和指标 2025年 2024年 2023年
博时安盈债券C 博时安盈债券C 博时安盈债券C
本期已实现收益 19,524,004.79 44,808,567.60 58,515,904.43
本期利润 13,591,769.03 45,448,472.79 87,145,987.32
加权平均基金份额本期利润 0.0131 0.0328 0.0397
本期加权平均净值利润率 1.06% 2.66% 3.21%
本期基金份额净值增长率 1.15% 2.67% 3.15%
3.1.2期末数据和指标 2025年末 2024年末 2023年末
博时安盈债券C 博时安盈债券C 博时安盈债券C
期末可供分配利润 201,061,398.68 208,931,103.79 328,834,316.26
期末可供分配基金份额利润 0.1789 0.1745 0.1772
期末基金资产净值 1,378,345,404.60 1,468,866,563.82 2,281,121,655.57
期末基金份额净值 1.2267 1.2269 1.2291
3.1.3累计期末指标 2025年末 2024年末 2023年末
博时安盈债券C 博时安盈债券C 博时安盈债券C
基金份额累计净值增长率 44.72% 43.08% 39.36%
3．博时安盈债券E：
金额单位：人民币元
3.1.1期间数据和指标 2025年 2024年 2023年
博时安盈债券E 博时安盈债券E 博时安盈债券E
本期已实现收益 18,305,852.99 59,557,346.04 2,086,639.13
本期利润 12,720,750.99 55,193,329.57 2,682,099.46
加权平均基金份额本期利润 0.0155 0.0289 0.0133
本期加权平均净值利润率 1.24% 2.29% 1.05%
本期基金份额净值增长率 1.44% 2.93% 0.79%
3.1.2期末数据和指标 2025年末 2024年末 2023年末
博时安盈债券E 博时安盈债券E 博时安盈债券E
期末可供分配利润 121,390,579.25 212,657,933.16 143,026,988.50
期末可供分配基金份额利润 0.2072 0.2009 0.2049
期末基金资产净值 735,749,542.01 1,327,576,710.59 878,149,528.11
期末基金份额净值 1.2560 1.2544 1.2579
3.1.3累计期末指标 2025年末 2024年末 2023年末
博时安盈债券E 博时安盈债券E 博时安盈债券E
基金份额累计净值增长率 5.24% 3.74% 0.79%
注：本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
期末可供分配利润是指期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数。
上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
1．博时安盈债券A：
阶段 份额净值增长率① 份额净值增长率标准差② 业绩比较基准收益率③ 业绩比较基准收益率标准差④ ①－③ ②－④
过去三个月 0.54% 0.01% 0.38% 0.01% 0.16% 0.00%
过去六个月 0.71% 0.02% 0.76% 0.00% -0.05% 0.02%
过去一年 1.45% 0.02% 1.50% 0.00% -0.05% 0.02%
过去三年 8.08% 0.02% 4.50% 0.00% 3.58% 0.02%
过去五年 13.99% 0.02% 7.50% 0.00% 6.49% 0.02%
自基金合同生效起至今 51.38% 0.05% 22.17% 0.01% 29.21% 0.04%
2．博时安盈债券C：
阶段 份额净值增长率① 份额净值增长率标准差② 业绩比较基准收益率③ 业绩比较基准收益率标准差④ ①－③ ②－④
过去三个月 0.46% 0.01% 0.38% 0.01% 0.08% 0.00%
过去六个月 0.56% 0.02% 0.76% 0.00% -0.20% 0.02%
过去一年 1.15% 0.02% 1.50% 0.00% -0.35% 0.02%
过去三年 7.11% 0.02% 4.50% 0.00% 2.61% 0.02%
过去五年 12.28% 0.02% 7.50% 0.00% 4.78% 0.02%
自基金合同生效起至今 44.72% 0.05% 22.17% 0.01% 22.55% 0.04%
3．博时安盈债券E：
阶段 份额净值增长率① 份额净值增长率标准差② 业绩比较基准收益率③ 业绩比较基准收益率标准差④ ①－③ ②－④
过去三个月 0.54% 0.01% 0.38% 0.01% 0.16% 0.00%
过去六个月 0.70% 0.02% 0.76% 0.00% -0.06% 0.02%
过去一年 1.44% 0.02% 1.50% 0.00% -0.06% 0.02%
自基金合同生效起至今 5.24% 0.02% 3.48% 0.00% 1.76% 0.02%
注：自2023年9月4日起,本基金增设E类份额类别,份额首次确认日为2023年9月5日,相关数据按实际存续期计算。
3.2.2自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
博时安盈债券型证券投资基金
自基金合同生效以来份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图
(2013年4月23日至2025年12月31日)
1、博时安盈债券A
2、博时安盈债券C
3、博时安盈债券E
3.2.3 过去五年基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
博时安盈债券型证券投资基金
过去五年净值增长率与业绩比较基准收益率的柱形对比图
1、博时安盈债券A
2、博时安盈债券C
3、博时安盈债券E
3.3 过去三年基金的利润分配情况
1、博时安盈债券A：
单位：人民币元
年度 每10份基金份额分红数 现金形式发放总额 再投资形式发放总额 年度利润分配合计 备注
2025年 0.1650 33,743,796.69 8,464,615.98 42,208,412.67 -
2024年 0.4000 148,428,577.99 41,561,058.30 189,989,636.29 -
2023年 0.4800 185,902,114.58 67,932,630.14 253,834,744.72 -
合计 1.0450 368,074,489.26 117,958,304.42 486,032,793.68 -
2、博时安盈债券C：
单位：人民币元
年度 每10份基金份额分红数 现金形式发放总额 再投资形式发放总额 年度利润分配合计 备注
2025年 0.1420 10,046,416.57 4,129,941.28 14,176,357.85 -
2024年 0.3460 33,398,807.28 13,494,901.20 46,893,708.48 -
2023年 0.4140 68,879,429.81 21,222,655.76 90,102,085.57 -
合计 0.9020 112,324,653.66 38,847,498.24 151,172,151.90 -
3、博时安盈债券E：
单位：人民币元
年度 每10份基金份额分红数 现金形式发放总额 再投资形式发放总额 年度利润分配合计 备注
2025年 0.1640 9,670,654.31 4,173,519.41 13,844,173.72 -
2024年 0.3990 51,860,243.20 13,536,276.09 65,396,519.29 -
2023年 0.1590 4,090,548.30 62,450.59 4,152,998.89 -
合计 0.7220 65,621,445.81 17,772,246.09 83,393,691.90 -
§4管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
博时基金管理有限公司是中国内地首批成立的五家基金管理公司之一。“为国民创造财富”是公司的使命。公司的投资理念是“做投资价值的发现者”。截至2025年12月31日，博时基金管理有限公司共管理403只公募基金，并受全国社会保障基金理事会委托管理部分社保基金，以及多个企业年金、职业年金及特定专户，管理资产总规模逾16746亿元人民币，剔除货币基金后，博时基金管理有限公司公募资产管理总规模逾6938亿元人民币，累计分红逾2258亿元人民币，是目前我国资产管理规模领先的基金公司之一。
其他大事件
9月，深圳市证券业协会召开深圳资本市场投教讲师工作交流会，举行投教讲师聘任仪式，博时基金16位员工获颁“深圳资本市场投资者教育讲师”聘书。
12月，深圳市证券业协会授予博时基金“突出贡献单位”荣誉证书，授予博时基金投教基地“优秀投资者教育基地”荣誉证书，表彰公司在2025年度投资者教育工作中积极有为，表现优异。2025年度，博时基金共四位员工获得“优秀投教讲师”荣誉证书。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理的简介
姓名 职务 任本基金的基金经理（助理）期限 证券从业年限 说明
任职日期 离任日期
陈黎 基金经理 2024-05-07 - 11.4 陈黎女士，硕士。2014年从上海财经大学硕士研究生毕业后加入博时基金管理有限公司。历任研究员、高级研究员兼基金经理助理、博时裕安纯债债券型证券投资基金(2019年1月16日-2020年5月7日)、博时富源纯债债券型证券投资基金(2019年3月4日-2021年2月25日)、博时富淳纯债3个月定期开放债券型发起式证券投资基金(2019年7月18日-2021年2月25日)、博时富汇纯债3个月定期开放债券型发起式证券投资基金(2019年8月16日-2021年8月17日)、博时裕弘纯债债券型证券投资基金(2020年5月13日-2021年8月17日)、博时聚盈纯债债券型证券投资基金(2019年3月4日-2021年10月27日)、博时安怡6个月定期开放债券型证券投资基金(2018年4月9日-2022年1月24日)、博时慧选纯债3个月定期开放债券型发起式证券投资基金(2018年8月9日-2022年1月24日)、博时富融纯债债券型证券投资基金(2019年1月29日-2022年1月24日)、博时聚润纯债债券型证券投资基金(2019年3月4日-2022年1月24日)、博时裕达纯债债券型证券投资基金(2019年3月11日-2022年1月24日)、博时裕康纯债债券型证券投资基金(2019年3月11日-2022年1月24日)、博时裕丰纯债3个月定期开放债券型发起式证券投资基金(2019年3月11日-2022年1月24日)、博时月月薪定期支付债券型证券投资基金(2020年5月13日-2022年1月24日)、博时裕鹏纯债债券型证券投资基金(2020年7月7日-2022年1月24日)、博时富元纯债债券型证券投资基金(2019年8月19日-2022年3月16日)、博时景发纯债债券型证券投资基金(2019年2月25日-2022年7月14日)、博时裕景纯债债券型证券投资基金(2020年7月7日-2022年7月14日)、博时富泽金融债债券型证券投资基金(2022年11月28日-2024年4月3日)、博时恒享债券型证券投资基金(2023年3月30日-2024年4月23日)的基金经理。现任博时富祥纯债债券型证券投资基金(2018年10月29日—至今)、博时裕利纯债债券型证券投资基金(2019年3月4日—至今)、博时富兴纯债3个月定期开放债券型发起式证券投资基金(2019年8月19日—至今)、博时富顺纯债债券型证券投资基金(2019年10月31日—至今)、博时富信纯债债券型证券投资基金(2020年3月5日—至今)、博时稳悦63个月定期开放债券型证券投资基金(2021年2月25日—至今)、博时安盈债券型证券投资基金(2024年5月7日—至今)、博时裕坤纯债3个月定期开放债券型发起式证券投资基金(2025年5月16日—至今)、博时裕恒纯债债券型证券投资基金(2025年5月16日—至今)的基金经理，博时富嘉纯债债券型证券投资基金、博时裕盈纯债3个月定期开放债券型发起式证券投资基金的基金经理助理。
李汉楠 基金经理助理 2022-05-26 - 11.4 李汉楠先生，硕士。2014年至2019年在长城基金工作。2019年加入博时基金管理有限公司。历任博时季季乐三个月持有期债券型证券投资基金(2020年5月27日-2021年8月17日)、博时信用优选债券型证券投资基金(2020年5月22日-2022年5月5日)、博时安瑞18个月定期开放债券型证券投资基金(2019年12月23日-2022年7月1日)、博时富汇纯债3个月定期开放债券型发起式证券投资基金(2021年8月17日-2022年9月9日)、博时富盛纯债一年定期开放债券型发起式证券投资基金(2021年8月17日-2022年9月9日)、博时荣升稳健添利18个月定期开放混合型证券投资基金(2020年4月29日-2023年3月23日)、博时富通纯债一年定期开放债券型发起式证券投资基金(2022年2月17日-2023年7月28日)、博时裕瑞纯债债券型证券投资基金(2022年2月17日-2024年4月3日)、博时富耀纯债一年定期开放债券型发起式证券投资基金(2023年6月7日-2024年6月25日)、博时富元纯债债券型证券投资基金(2023年4月20日-2024年7月23日)、博时安仁一年定期开放债券型发起式证券投资基金(2023年7月26日-2024年8月13日)、博时富华纯债债券型证券投资基金(2023年7月26日-2024年8月27日)、博时裕昂纯债债券型证券投资基金(2022年2月17日-2025年1月10日)、博时富灿纯债一年定期开放债券型发起式证券投资基金(2021年4月13日-2025年2月25日)、博时裕安纯债一年定期开放债券型发起式证券投资基金(2023年7月26日-2025年9月18日)的基金经理。现任博时裕泰纯债债券型证券投资基金(2022年2月17日—至今)、博时丰庆纯债债券型证券投资基金(2022年2月17日—至今)、博时裕创纯债债券型证券投资基金(2022年2月17日—至今)、博时裕盛纯债债券型证券投资基金(2023年7月26日—至今)的基金经理，博时富信纯债债券型证券投资基金、博时富泽金融债债券型证券投资基金、博时富顺纯债债券型证券投资基金、博时安盈债券型证券投资基金、博时富祥纯债债券型证券投资基金的基金经理助理。
注：上述任职日期、离任日期根据本基金管理人对外披露的任免日期填写。证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
在本报告期内，本基金管理人严格遵循了《中华人民共和国证券投资基金法》及其各项实施细则、本基金基金合同和其他相关法律法规的规定，并本着诚实信用、勤勉尽责、取信于市场、取信于社会的原则管理和运用基金资产，为基金持有人谋求最大利益。本报告期内，由于证券市场波动等原因，本基金曾出现个别投资监控指标超标的情况，基金管理人在规定期限内进行了调整，对基金份额持有人利益未造成损害。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度和控制方法
报告期内，根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》的相关要求，公司进一步完善了公平交易管理机制，通过系统及人工相结合的方式，分别对一级市场及二级市场的权益类及固定收益类投资的公平交易原则、流程，按照境内及境外业务进行了详细规范，同时也通过强化事后分析评估监督机制来确保公司公平对待管理的不同投资组合。
4.3.2 公平交易制度的执行情况
报告期内，本基金管理人严格执行了《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公司制定的公平交易相关制度。
4.3.3 异常交易行为的专项说明
本报告期内，公司旗下所有投资组合参与的交易所公开竞价交易中，同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的交易共37次，均为指数量化投资组合因投资策略需要和其他组合发生的反向交易。本报告期内，未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析
2025年国内经济呈现“供强需弱、外需强于内需”的格局，实现了全年的经济增长目标。虽然房地产市场继续调整，通胀处于低位，但服务业强劲复苏，出口韧性超预期，新质生产力加速发展，AI科技、新能源、新材料、商业航天等战略性新兴产业成为新增长引擎，市场预期也明显改善。2025年年初债券利率偏低，全年债券收益率整体震荡上行。
2025年宏观基本面平稳运行，风险偏好的变化以及机构行为对债市波动的影响加大。一季度资金面偏紧带动收益率曲线平坦化上行；二季度贸易冲突加剧，央行坚持适度宽松的货币政策，资金利率逐步下行，债券收益率有所下行；下半年随着商品、股票市场表现较好，风险偏好改善，公募基金销售费率新规征求意见稿出台，对机构投资行为产生一定影响，债券收益率震荡上行，收益率曲线陡峭化，信用利差压缩。
投资策略及运作方面，组合采取中短端信用债精选配置策略，2025年总体保持着较低的久期和杠杆，注重组合的流动性安全，合理平衡收益风险。
4.4.2报告期内基金的业绩表现
截至2025年12月31日，本基金A类基金份额净值为1.2568元，份额累计净值为1.4847元，本基金C类基金份额净值为1.2267元，份额累计净值为1.4249元，本基金E类基金份额净值为1.2560元，份额累计净值为1.3282元，报告期内，本基金A类基金份额净值增长率为1.45%，本基金C类基金份额净值增长率为1.15%，本基金E类基金份额净值增长率为1.44%，同期业绩基准增长率为1.50%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望2026年，国内宏观经济仍处于与新旧动能转换的关键期，外部环境不确定性加大，出口增速可能放缓，但我国坚定实施扩大内需战略，持续释放消费和投资需求，内需对经济发展的支撑作用有望增强。更加积极的财政政策与适度宽松的货币政策也将继续为国内经济基本面平稳运行提供有利的环境与保障，货币政策仍有一定降息降准空间，2026年债券收益率可能保持低位震荡。
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况
报告期内，本基金管理人的经营运作严格遵守国家有关法律法规和行业监管规则，持续健全内控体系，完善内控制度、机制和流程，夯实内控管理基础；强化对基金投资运作和公司经营管理的合规性监察，通过实时监控、预警提示、定期检查、专项审计等方式，及时发现问题，提出改进建议并跟踪改进落实情况。公司风险管理部牵头开展内控管理工作，推动内控机制完善与执行；公司法律合规部对公司遵守各项法规和管理制度及旗下各基金履行合同义务的情况进行核查，发现违规隐患及时提示有关业务人员并向管理层报告；公司审计部针对基金投研交、市场销售、后台运营、信息技术等开展内部审计项目，作出独立客观的监督、评价和建议。
报告期内，内控制度方面，公司根据法律、法规的规定及公司内部管理需求，进一步健全内控管理机制，新建或修订了《博时基金风险管理与内部控制管理制度》《博时基金合规管理制度》《博时基金问责管理制度》《博时基金关联交易管理制度》《博时基金洗钱风险管理制度》《博时基金销售管理制度》《博时基金私募资产管理业务基本制度》《博时基金信息技术管理制度》《博时基金管理有限公司交易管理制度》等制度文件。系统建设方面，持续对“新一代决策支持系统”、“指标中心”、“博时产品管理系统”、“统一风险管理平台”等管理平台系统功能进行迭代更新，探索完善“合规管理平台”中应用模块的数智化功能，进一步提升公司市场体系、投研体系、后台运作、风险合规管理的系统支持能力。基金销售方面，在新基金发行和老基金持续营销的过程中，严格规范基金销售业务，按照《公开募集证券投资基金销售机构监督管理办法》、《证券期货经营机构私募资产管理业务管理办法》及内部制度的规定，审查宣传推介材料，选择有代销资格的代销机构销售基金，并积极做好投资者教育工作。
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
本基金管理人按照企业会计准则、资产管理产品相关会计处理规定、中国证监会相关规定、中国证券投资基金业协会相关指引和基金合同关于估值的约定，对基金持有的投资品种进行估值。为确保基金估值工作符合以上规定，确保基金资产估值的公平、合理，有效维护投资人的利益，本基金管理人设立了博时基金管理有限公司估值委员会（以下简称“估值委员会”），制定了估值政策和估值程序。估值委员会成员由主管运营的公司领导、督察长、法律合规部负责人、风险管理部负责人、投资部门负责人、研究部负责人、运作部负责人等成员组成，基金经理原则上不参与估值委员会的工作，其估值建议经估值委员会成员评估后审慎采用。估值委员会成员均具备良好专业胜任能力和相关工作经历。估值委员会负责制订健全、有效的估值政策和程序；确保对投资品种进行估值时估值政策和程序的一贯性；定期对估值政策和程序进行评价，保证基金估值的公平、合理。
参与估值流程的各方还包括本基金托管人和会计师事务所。本基金托管人根据法律法规要求对基金估值及净值计算履行复核责任，当对估值原则及技术存有异议时，本基金托管人有责任要求本基金管理人作出合理解释，通过积极商讨达成一致意见。会计师事务所对估值委员会采用的相关估值模型、假设及参数的适当性发表审核意见并出具报告。上述参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突。
本基金管理人已与中债金融估值中心有限公司、中证指数有限公司签署服务协议，由其按约定提供相关债券品种、流通受限股票的估值数据。
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本基金收益分配方式分两种：现金分红与红利再投资，投资者可选择现金红利或将现金红利自动转为相应类别的基金份额进行再投资，且基金份额持有人可对A类、C类和E类基金份额分别选择不同的分红方式；若投资者不选择，本基金默认的收益分配方式是现金分红；基金收益分配后各类基金份额净值不能低于面值；即基金收益分配基准日的各类基金份额净值减去每单位该类基金份额收益分配金额后不能低于面值。由于本基金A类基金份额不收取销售服务费，C类、E类基金份额收取销售服务费，各基金份额类别对应的可分配收益将有所不同。本基金同一基金份额类别的每一基金份额享有同等分配权；法律法规或监管机关另有规定的，从其规定。
本基金管理人于2025年2月21日发布公告，以2025年2月18日可分配利润为基准，本基金A类基金份额每10份基金份额发放红利0.0200元人民币，本基金C类基金份额每10份基金份额发放红利0.0170元人民币，本基金E类基金份额每10份基金份额发放红利0.0200元人民币；
本基金管理人于2025年4月18日发布公告，以2025年4月14日可分配利润为基准，本基金A类基金份额每10份基金份额发放红利0.0300元人民币，本基金C类基金份额每10份基金份额发放红利0.0260元人民币，本基金E类基金份额每10份基金份额发放红利0.0300元人民币；
本基金管理人于2025年6月6日发布公告，以2025年6月3日可分配利润为基准，本基金A类基金份额每10份基金份额发放红利0.0300元人民币，本基金C类基金份额每10份基金份额发放红利0.0260元人民币，本基金E类基金份额每10份基金份额发放红利0.0300元人民币；
本基金管理人于2025年8月9日发布公告，以2025年8月5日可分配利润为基准，本基金A类基金份额每10份基金份额发放红利0.0300元人民币，本基金C类基金份额每10份基金份额发放红利0.0260元人民币，本基金E类基金份额每10份基金份额发放红利0.0300元人民币；
本基金管理人于2025年10月17日发布公告，以2025年10月13日可分配利润为基准，本基金A类基金份额每10份基金份额发放红利0.0300元人民币，本基金C类基金份额每10份基金份额发放红利0.0260元人民币，本基金E类基金份额每10份基金份额发放红利0.0300元人民币；
本基金管理人于2025年12月13日发布公告，以2025年12月9日可分配利润为基准，本基金A类基金份额每10份基金份额发放红利0.0250元人民币，本基金C类基金份额每10份基金份额发放红利0.0210元人民币，本基金E类基金份额每10份基金份额发放红利0.0240元人民币。
4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
无。
§5托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期内，本基金托管人在对本基金的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他法律法规和基金合同的有关规定，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
本报告期内，本基金的管理人——博时基金管理有限公司在本基金的投资运作、基金资产净值计算、基金份额申购赎回价格计算、基金费用开支等问题上，托管人未发现损害基金份额持有人利益的行为。
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本托管人依法对博时基金管理有限公司编制和披露的本基金2025年年度报告中财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容进行了核查，以上内容真实、准确和完整。
§6审计报告
容诚审字[2026]200Z1637号
博时安盈债券型证券投资基金全体基金份额持有人：
6.1 审计意见
我们审计了博时安盈债券型证券投资基金（以下简称“博时安盈债券”）财务报表，包括2025年12月31日的资产负债表，2025年度的利润表、净资产变动表以及相关财务报表附注。
我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则和在财务报表附注中所列示的中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）、中国证券投资基金业协会（以下简称“中国基金业协会”）发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制，公允反映了博时安盈债券2025年12月31日的财务状况以及2025年度的经营成果和净资产变动情况。
6.2 形成审计意见的基础
我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。按照中国注册会计师职业道德守则和中国注册会计师独立性准则，我们独立于博时安盈债券，并遵守了独立性准则中适用于公众利益实体财务报表审计的规定，同时履行了职业道德方面的其他责任。我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。
6.3 管理层和治理层对财务报表的责任
博时安盈债券的基金管理人博时基金管理有限公司（以下简称“基金管理人”）管理层负责按照企业会计准则和中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制财务报表，使其实现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。
在编制财务报表时，基金管理人管理层负责评估博时安盈债券的持续经营能力，披露与持续经营相关的事项（如适用），并运用持续经营假设，除非基金管理人管理层计划清算博时安盈债券、终止运营或别无其他现实的选择。
基金管理人治理层负责监督博时安盈债券的财务报告过程。
6.4 注册会计师对财务报表审计的责任
我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取合理保证，并出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的。
在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并保持职业怀疑。同时，我们也执行以下工作：
（1）识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险，设计和实施审计程序以应对这些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。
（2）了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的有效性发表意见。
（3）评价基金管理人管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。
（4）对基金管理人管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审计证据，就可能导致对博时安盈债券持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性，审计准则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的相关披露；如果披露不充分，我们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告日可获得的信息。然而，未来的事项或情况可能导致博时安盈债券不能持续经营。
（5）评价财务报表的总体列报、结构和内容，并评价财务报表是否公允反映相关交易和事项。
我们与基金管理人治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通，包括沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。
容诚会计师事务所(特殊普通合伙) 中国注册会计师
张振波 吴琳杰
北京市西城区阜成门外大街22号1幢10层1001-1至1001-26
2026年3月27日
§7年度财务报表
7.1 资产负债表
会计主体：博时安盈债券型证券投资基金
报告截止日：2025年12月31日
单位：人民币元
资产 附注号 本期末 2025年12月31日 上年度末 2024年12月31日
资 产：
货币资金 7.4.7.1 13,224,003.40 4,977,921.68
结算备付金 - -
存出保证金 - -
交易性金融资产 7.4.7.2 4,335,110,701.36 8,157,055,353.78
其中：股票投资 - -
基金投资 - -
债券投资 4,335,110,701.36 8,157,055,353.78
资产支持证券投资 - -
贵金属投资 - -
其他投资 - -
衍生金融资产 7.4.7.3 - -
买入返售金融资产 7.4.7.4 - 150,013,288.19
债权投资 - -
其中：债券投资 - -
资产支持证券投资 - -
其他投资 - -
其他债权投资 - -
其他权益工具投资 - -
应收清算款 - 25,260,027.03
应收股利 - -
应收申购款 128,202,005.05 18,894,785.61
递延所得税资产 - -
其他资产 7.4.7.5 - -
资产总计 4,476,536,709.81 8,356,201,376.29
负债和净资产 附注号 本期末 2025年12月31日 上年度末 2024年12月31日
负 债：
短期借款 - -
交易性金融负债 - -
衍生金融负债 7.4.7.3 - -
卖出回购金融资产款 336,171,523.87 1,706,452,371.13
应付清算款 - -
应付赎回款 15,529,480.27 11,992,236.66
应付管理人报酬 615,274.38 1,631,887.91
应付托管费 184,582.32 435,170.11
应付销售服务费 278,613.97 379,782.65
应付投资顾问费 - -
应交税费 202,559.39 358,261.12
应付利润 - -
递延所得税负债 - -
其他负债 7.4.7.6 188,127.71 213,378.88
负债合计 353,170,161.91 1,721,463,088.46
净资产：
实收基金 7.4.7.7 3,308,152,005.85 5,313,599,050.96
其他综合收益 - -
未分配利润 7.4.7.8 815,214,542.05 1,321,139,236.87
净资产合计 4,123,366,547.90 6,634,738,287.83
负债和净资产总计 4,476,536,709.81 8,356,201,376.29
注：报告截止日2025年12月31日，基金份额总额3,308,152,005.85份。其中A类基金份额净值1.2568元，基金份额总额1,598,762,197.50份；C类基金份额净值1.2267元，基金份额总额1,123,583,890.56份；E类基金份额净值1.2560元，基金份额总额585,805,917.79份。
7.2 利润表
会计主体：博时安盈债券型证券投资基金
本报告期：2025年1月1日至2025年12月31日
单位：人民币元
项目 附注号 本期 2025年1月1日至2025年12月31日 上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
一、营业总收入 115,914,091.42 340,235,177.72
1.利息收入 788,978.48 4,922,916.16
其中：存款利息收入 7.4.7.9 144,350.75 96,303.81
债券利息收入 - -
资产支持证券利息收入 - -
买入返售金融资产收入 644,627.73 4,826,612.35
其他利息收入 - -
2.投资收益（损失以“-”填列） 142,573,334.07 337,466,388.04
其中：股票投资收益 7.4.7.10 - -
基金投资收益 - -
债券投资收益 7.4.7.11 142,573,334.07 337,466,388.04
资产支持证券投资收益 7.4.7.12 - -
贵金属投资收益 - -
衍生工具收益 7.4.7.13 - -
股利收益 7.4.7.14 - -
以摊余成本计量的金融资产终止确认产生的收益（若有） - -
其他投资收益 - -
3.公允价值变动收益（损失以“-”号填列） 7.4.7.15 -27,731,820.07 -2,493,536.86
4.汇兑收益（损失以“－”号填列） - -
5.其他收入（损失以“-”号填列） 7.4.7.16 283,598.94 339,410.38
减：二、营业总支出 46,260,964.84 59,992,195.31
1．管理人报酬 16,095,301.04 30,841,331.69
其中：暂估管理人报酬（若有） - -
2．托管费 4,316,526.80 8,224,355.09
3．销售服务费 3,940,164.41 5,371,715.21
4．投资顾问费 - -
5．利息支出 21,260,586.57 14,422,469.25
其中：卖出回购金融资产支出 21,260,586.57 14,422,469.25
6. 信用减值损失 7.4.7.17 - -
7．税金及附加 337,364.70 815,232.38
8．其他费用 7.4.7.18 311,021.32 317,091.69
三、利润总额（亏损总额以“-”号填列） 69,653,126.58 280,242,982.41
减：所得税费用 - -
四、净利润（净亏损以“-”号填列） 69,653,126.58 280,242,982.41
五、其他综合收益的税后净额 - -
六、综合收益总额 69,653,126.58 280,242,982.41
7.3 净资产变动表
会计主体：博时安盈债券型证券投资基金
本报告期：2025年1月1日至2025年12月31日
单位：人民币元
项目 本期 2025年1月1日至2025年12月31日
实收基金 未分配利润 净资产合计
一、上期期末净资产 5,313,599,050.96 1,321,139,236.87 6,634,738,287.83
加：会计政策变更 - - -
前期差错更正 - - -
其他 - - -
二、本期期初净资产 5,313,599,050.96 1,321,139,236.87 6,634,738,287.83
三、本期增减变动额（减少以“-”号填列） -2,005,447,045.11 -505,924,694.82 -2,511,371,739.93
（一）、综合收益总额 - 69,653,126.58 69,653,126.58
（二）、本期基金份额交易产生的净资产变动数（净资产减少以“-”号填列） -2,005,447,045.11 -505,348,877.16 -2,510,795,922.27
其中：1.基金申购款 8,545,842,127.98 2,133,061,161.12 10,678,903,289.10
2.基金赎回款 -10,551,289,173.09 -2,638,410,038.28 -13,189,699,211.37
（三）、本期向基金份额持有人分配利润产生的净资产变动（净资产减少以“-”号填列） - -70,228,944.24 -70,228,944.24
（四）、其他综合收益结转留存收益 - - -
四、本期期末净资产 3,308,152,005.85 815,214,542.05 4,123,366,547.90
项目 上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
实收基金 未分配利润 净资产合计
一、上期期末净资产 6,493,737,451.61 1,622,385,880.17 8,116,123,331.78
加：会计政策变更 - - -
前期差错更正 - - -
其他 - - -
二、本期期初净资产 6,493,737,451.61 1,622,385,880.17 8,116,123,331.78
三、本期增减变动额（减少以“-”号填列） -1,180,138,400.65 -301,246,643.30 -1,481,385,043.95
（一）、综合收益总额 - 280,242,982.41 280,242,982.41
（二）、本期基金份额交易产生的净资产变动数（净资产减少以“-”号填列） -1,180,138,400.65 -279,209,761.65 -1,459,348,162.30
其中：1.基金申购款 18,323,898,250.38 4,728,722,306.32 23,052,620,556.70
2.基金赎回款 -19,504,036,651.03 -5,007,932,067.97 -24,511,968,719.00
（三）、本期向基金份额持有人分配利润产生的净资产变动（净资产减少以“-”号填列） - -302,279,864.06 -302,279,864.06
（四）、其他综合收益结转留存收益 - - -
四、本期期末净资产 5,313,599,050.96 1,321,139,236.87 6,634,738,287.83
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告7.1至7.4，财务报表由下列负责人签署：
_______________________ ______________________ _______________________
基金管理人负责人：张东，主管会计工作负责人：吴慧峰，会计机构负责人：陈子成
7.4 报表附注
7.4.1 基金基本情况
博时安盈债券型证券投资基金（以下简称“本基金”）经中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）证监许可[2013]244号《关于核准博时安盈债券型证券投资基金募集的批复》核准，由博时基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《博时安盈债券型证券投资基金基金合同》负责公开募集。本基金为契约型开放式，存续期间不定，首次设立募集不包括认购资金利息共募集4,463,559,723.06元，业经普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）普华永道中天验字（2013）第222号验资报告予以验证。经向中国证监会备案，《博时安盈债券型证券投资基金基金合同》于2013年4月23日正式生效，基金合同生效日的基金份额总额为4,464,554,948.85份基金份额，其中认购资金利息折合995,225.79份基金份额。本基金的基金管理人为博时基金管理有限公司，基金托管人为中国工商银行股份有限公司。
本基金根据申购费用与销售服务费收取方式等不同，将基金份额分为A类基金份额、C类基金份额和E类基金份额。本基金自2023年9月4日起增加E类基金份额。在投资者认购、申购时收取前端认购、申购费用，在赎回时根据持有期限收取赎回费用，但不从本类别基金资产中计提销售服务费的基金份额，称为A类基金份额；在投资者认购、申购时不收取认购、申购费用，在赎回时根据持有期限收取赎回费用，且从本类别基金资产中计提销售服务费的基金份额，称为C类基金份额；在投资者申购时不收取申购费用，在赎回时根据持有期限收取赎回费用，且从本类别基金资产中按计提销售服务费的基金份额类别，称为E类基金份额。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《博时安盈债券型证券投资基金基金合同》的有关规定本基金主要投资于具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的短期融资券、超级短期融资券、国家债券、金融债券、次级债券、中央银行票据、企业债券、公司债券、中期票据、可分离交易可转债的纯债、资产支持证券、回购和银行存款等金融工具以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他固定收益类证券。其中，投资于债券资产比例不低于基金资产的80%；投资于短期融资券和超级短期融资券的比例不低于基金资产的60%；持有现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5%，其中，现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。本基金不直接从二级市场买入股票、权证等权益类证券，不参与一级市场的新股申购、增发新股、可转换债券以及可分离交易可转债（纯债部分除外），也不投资二级市场的可转换债券。本基金的业绩比较基准为：中国人民银行公布的1年期定期存款利率（税后）。
本财务报表由本基金的基金管理人博时基金管理有限公司于2026年3月27日批准报出。
7.4.2 会计报表的编制基础
本基金的财务报表按照财政部于2006年2月15日及以后期间颁布的《企业会计准则－基本准则》、各项具体会计准则、《资产管理产品相关会计处理规定》及其他相关规定（以下合称“企业会计准则”）、中国证监会颁布的《证券投资基金信息披露XBRL模板第3号<年度报告和中期报告>》、中国证券投资基金业协会（以下简称“中国基金业协会”）颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、《博时安盈债券型证券投资基金基金合同》和在财务报表附注7.4.4所列示的中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。
本财务报表以持续经营为基础编制。
7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本基金本报告期财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金本期末的财务状况以及本报告期的经营成果和净资产变动情况等有关信息。
7.4.4 重要会计政策和会计估计
7.4.4.1会计年度
本基金会计年度为公历1月1日起至12月31日止。
7.4.4.2 记账本位币
本基金的记账本位币为人民币。
7.4.4.3 金融资产和金融负债的分类
金融工具，是指形成一方的金融资产并形成其他方的金融负债或权益工具的合同。当本基金成为金融工具合同的一方时，确认相关的金融资产、金融负债或权益工具。
（1）金融资产
金融资产于初始确认时分类为：以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产及以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。金融资产的分类取决于本基金管理金融资产的业务模式和金融资产的合同现金流量特征。本基金现无金融资产分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产。
本基金持有的债务工具是指从发行方角度分析符合金融负债定义的工具，分别采用以下两种方式进行计量：（i）以摊余成本计量：本基金管理以摊余成本计量的金融资产的业务模式为以收取合同现金流量为目标，且以摊余成本计量的金融资产的合同现金流量特征与基本借贷安排相一致，即在特定日期产生的现金流量，仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付。本基金持有的以摊余成本计量的金融资产主要为银行存款、买入返售金融资产和其他各类应收款项等。（ii）以公允价值计量且其变动计入当期损益：本基金将持有的未划分为以摊余成本计量的债务工具，以公允价值计量且其变动计入当期损益。本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产主要为债券投资、资产支持证券投资和基金投资等，在资产负债表中以交易性金融资产列示。
（2）金融负债
金融负债于初始确认时分类为以摊余成本计量的金融负债和以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。本基金目前暂无金融负债分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。本基金持有的以摊余成本计量的金融负债包括卖出回购金融资产款和其他各类应付款项等。
（3）衍生金融工具
本基金将持有的衍生金融工具以公允价值计量且其变动计入当期损益，在资产负债表中列示为衍生金融资产/负债。
7.4.4.4 金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认
金融资产或金融负债在初始确认时以公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债，相关交易费用计入当期损益；对于支付的价款中包含的债券或资产支持证券起息日或上次除息日至购买日止的利息，确认为应计利息，包含在交易性金融资产的账面价值中。对于其他类别的金融资产和金融负债，相关交易费用计入初始确认金额。
对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，按照公允价值进行后续计量；对于应收款项和其他金融负债采用实际利率法，以摊余成本进行后续计量。
本基金对于以摊余成本计量的金融资产，以预期信用损失为基础确认损失准备。
本基金考虑在资产负债表日无须付出不必要的额外成本和努力即可获得的有关过去事项、当前状况以及对未来经济状况的预测等合理且有依据的信息，以发生违约的风险为权重，计算合同应收的现金流量与预期能收到的现金流量之间差额的现值的概率加权金额，确认预期信用损失。
于每个资产负债表日，本基金对于处于不同阶段的金融工具的预期信用损失分别进行计量。金融工具自初始确认后信用风险未显著增加的，处于第一阶段，本基金按照未来12个月内的预期信用损失计量损失准备；金融工具自初始确认后信用风险已显著增加但尚未发生信用减值的，处于第二阶段，本基金按照该工具整个存续期的预期信用损失计量损失准备；金融工具自初始确认后已经发生信用减值的，处于第三阶段，本基金按照该工具整个存续期的预期信用损失计量损失准备。
对于在资产负债表日具有较低信用风险的金融工具，本基金假设其信用风险自初始确认后并未显著增加，认定为处于第一阶段的金融工具，按照未来12个月内的预期信用损失计量损失准备。
本基金对于处于第一阶段和第二阶段的金融工具，按照其未扣除减值准备的账面余额和实际利率计算利息收入。对于处于第三阶段的金融工具，按照其账面余额减已计提减值准备后的摊余成本和实际利率计算利息收入。
本基金将计提或转回的损失准备计入当期损益。
金融资产满足下列条件之一的，予以终止确认：（1）收取该金融资产现金流量的合同权利终止；（2）该金融资产已转移，且本基金将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方；或者（3）该金融资产已转移，虽然本基金既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，但是放弃了对该金融资产控制。
金融资产终止确认时，其账面价值与收到的对价的差额，计入当期损益。
当金融负债的现时义务全部或部分已经解除时，终止确认该金融负债或义务已解除的部分。终止确认部分的账面价值与支付的对价之间的差额，计入当期损益。
7.4.4.5 金融资产和金融负债的估值原则
本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债按如下原则确定公允价值并进行估值：
（1）存在活跃市场的金融工具按其估值日的市场交易价格确定公允价值；估值日无交易且最近交易日后未发生影响公允价值计量的重大事件的，按最近交易日的市场交易价格确定公允价值。有充足证据表明估值日或最近交易日的市场交易价格不能真实反映公允价值的，应对市场交易价格进行调整，确定公允价值。与上述投资品种相同，但具有不同特征的，应以相同资产或负债的公允价值为基础，并在估值技术中考虑不同特征因素的影响。特征是指对资产出售或使用的限制等，如果该限制是针对资产持有者的，那么在估值技术中不应将该限制作为特征考虑。此外，基金管理人不应考虑因大量持有相关资产或负债所产生的溢价或折价。
（2）当金融工具不存在活跃市场，采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术确定公允价值。采用估值技术时，优先使用可观察输入值，只有在无法取得相关资产或负债可观察输入值或取得不切实可行的情况下，才可以使用不可观察输入值。
（3）如经济环境发生重大变化或证券发行人发生影响金融工具价格的重大事件，应对估值进行调整并确定公允价值。
7.4.4.6 金融资产和金融负债的抵销
本基金持有的资产和承担的负债基本为金融资产和金融负债。当本基金1）具有抵销已确认金额的法定权利且该种法定权利现在是可执行的；且2）交易双方准备按净额结算时，金融资产与金融负债按抵销后的净额在资产负债表中列示。
7.4.4.7 实收基金
实收基金为对外发行基金份额所募集的总金额在扣除损益平准金分摊部分后的余额。由于基金份额拆分/合并/折算引起的实收基金份额变动于基金份额拆分/合并/折算日根据拆分/合并/折算前的基金份额数及确定的拆分/合并/折算比例计算认列。由于申购和赎回引起的实收基金变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日认列。上述申购和赎回分别包括基金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。
本基金发行的份额作为可回售工具具备以下特征：（1）赋予基金份额持有人在基金清算时按比例份额获得该基金净资产的权利，这里所指基金净资产是扣除所有优先于该基金份额对基金资产要求权之后的剩余资产；这里所指按比例份额是清算时将基金的净资产分拆为金额相等的单位，并且将单位金额乘以基金份额持有人所持有的单位数量；（2）该工具所属的类别次于其他所有工具类别，即本基金份额在归属于该类别前无须转换为另一种工具，且在清算时对基金资产没有优先于其他工具的要求权；（3）该工具所属的类别中（该类别次于其他所有工具类别），所有工具具有相同的特征（例如它们必须都具有可回售特征，并且用于计算回购或赎回价格的公式或其他方法都相同）；（4）除了发行方应当以现金或其他金融资产回购或赎回该基金份额的合同义务外，该工具不满足金融负债定义中的任何其他特征；（5）该工具在存续期内的预计现金流量总额，应当实质上基于该基金存续期内基金的损益、已确认净资产的变动、已确认和未确认净资产的公允价值变动（不包括本基金的任何影响）。
可回售工具，是指根据合同约定，持有方有权将该工具回售给发行方以获取现金或其他金融资产的权利，或者在未来某一不确定事项发生或者持有方死亡或退休时，自动回售给发行方的金融工具。
本基金没有同时具备下列特征的其他金融工具或合同：（1）现金流量总额实质上基于基金的损益、已确认净资产的变动、己确认和未确认净资产的公允价值变动（不包括该基金或合同的任何影响）；（2）实质上限制或固定了上述工具持有方所获得的剩余回报。
本基金将实收基金分类为权益工具，列报于净资产。
7.4.4.8 损益平准金
损益平准金包括已实现平准金和未实现平准金。已实现平准金指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现损益占净资产比例计算的金额。未实现平准金指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未实现损益占净资产比例计算的金额。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日认列，并于期末全额转入未分配利润/（累计亏损）。
7.4.4.9 收入/(损失)的确认和计量
债券投资和资产支持证券投资在持有期间应取得的按票面利率（对于贴现债为按发行价计算的利率）或合同利率计算的利息扣除在适用情况下由债券和资产支持证券发行企业代扣代缴的个人所得税及由基金管理人缴纳的增值税后的净额确认为投资收益。基金投资在持有期间应取得的红利于除权日确认为投资收益。
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在持有期间的公允价值变动扣除按票面利率（对于贴现债为按发行价计算的利率）或合同利率计算的利息及在适用情况下公允价值变动产生的预估增值税后的净额确认为公允价值变动损益；于处置时，其处置价格与初始确认金额之间的差额扣除相关交易费用及在适用情况下由基金管理人缴纳的增值税的净额确认为投资收益，其中包括从公允价值变动损益结转的公允价值累计变动额。
应收款项在持有期间确认的利息收入按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小的则按直线法计算。
7.4.4.10 费用的确认和计量
本基金的管理人报酬和托管费等费用按照权责发生制原则，在本基金接受相关服务的期间计入当期损益。
以摊余成本计量的金融负债在持有期间确认的利息支出按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小的则按直线法计算。
7.4.4.11 基金的收益分配政策
本基金同一类别的每一基金份额享有同等分配权。本基金收益以现金形式分配，但基金份额持有人可选择现金红利或将现金红利按分红除权日的基金份额净值自动转为基金份额进行再投资。若期末未分配利润中的未实现部分为正数，包括基金经营活动产生的未实现损益以及基金份额交易产生的未实现平准金等，则期末可供分配利润的金额为期末未分配利润中的已实现部分；若期末未分配利润的未实现部分为负数，则期末可供分配利润的金额为期末未分配利润，即已实现部分相抵未实现部分后的余额。
经宣告的拟分配基金收益于分红除权日从净资产转出。
7.4.4.12 分部报告
本基金以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部，以经营分部为基础确定报告分部并披露分部信息。经营分部是指本基金内同时满足下列条件的组成部分：（1）该组成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用；（2）本基金的基金管理人能够定期评价该组成部分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩；（3）本基金能够取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。如果两个或多个经营分部具有相似的经济特征，并且满足一定条件的，则合并为一个经营分部。
本基金目前以一个单一的经营分部运作，不需要披露分部信息。
7.4.4.13 其他重要的会计政策和会计估计
根据本基金的估值原则和中国证监会允许的基金行业估值实务操作，对于在证券交易所上市或挂牌转让的固定收益品种及在银行间债券市场交易的固定收益品种、基金投资，本基金根据具体情况分别按照《关于固定收益品种的估值处理标准》、《关于发布<基金中基金估值业务指引（试行）>的通知》之附件《基金中基金估值业务指引（试行）》提供的估值方法进行估值。
7.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
7.4.5.1 会计政策变更的说明
本基金本报告期未发生会计政策变更。
7.4.5.2 会计估计变更的说明
本基金本报告期未发生会计估计变更。
7.4.5.3 差错更正的说明
本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。
7.4.6 税项
根据财政部、国家税务总局财税[2002]128号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知》、财税[2008]1号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税[2016]36号《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46号《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税[2016]70号《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》、财税[2016]140号《关于明确金融 房地产开发 教育辅助服务等增值税政策的通知》、财税[2017]2号《关于资管产品增值税政策有关问题的补充通知》、财税[2017]56号《关于资管产品增值税有关问题的通知》、财税[2017]90号《关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策的通知》、财政部、国家税务总局公告2025年第4号《关于国债等债券利息收入增值税政策的公告》及其他相关财税法规和实务操作，主要税项列示如下：
（1）资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税人。资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为，暂适用简易计税方法，按照3%的征收率缴纳增值税。对资管产品在2018年1月1日前运营过程中发生的增值税应税行为，未缴纳增值税的，不再缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从资管产品管理人以后月份的增值税应纳税额中抵减。
对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税，对除持有金融债券外的金融同业往来利息收入亦免征增值税。自2025年8月8日起，对在该日期之后（含当日）新发行的国债、地方政府债券、金融债券的利息收入，恢复征收增值税。对在该日期之前已发行的国债、地方政府债券、金融债券（包含在2025年8月8日之后续发行的部分）的利息收入，免征增值税直至债券到期。资管产品管理人运营资管产品提供的贷款服务，以2018年1月1日起产生的利息及利息性质的收入为销售额。资管产品管理人运营资管产品转让2017年12月31日前取得的基金、非货物期货，可以选择按照实际买入价计算销售额，或者以2017年最后一个交易日的基金份额净值、非货物期货结算价格作为买入价计算销售额。
（2）对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股票的股息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
（3）对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴20%的个人所得税。
（4）本基金的城市维护建设税、教育费附加和地方教育附加等税费按照实际缴纳增值税额的适用比例计算缴纳。
7.4.7 重要财务报表项目的说明
7.4.7.1 货币资金
单位：人民币元
项目 本期末 2025年12月31日 上年度末 2024年12月31日
活期存款 13,224,003.40 4,977,921.68
等于：本金 13,220,717.44 4,976,055.71
加：应计利息 3,285.96 1,865.97
定期存款 - -
等于：本金 - -
加：应计利息 - -
其中：存款期限1个月以内 - -
存款期限1-3个月 - -
存款期限3个月以上 - -
其他存款 - -
等于：本金 - -
加：应计利息 - -
合计 13,224,003.40 4,977,921.68
7.4.7.2 交易性金融资产
单位：人民币元
项目 本期末 2025年12月31日
成本 应计利息 公允价值 公允价值变动
股票 - - - -
贵金属投资-金交所黄金合约 - - - -
债券 交易所市场 50,000,000.00 735,780.82 50,760,780.82 25,000.00
银行间市场 4,257,073,642.37 26,380,520.54 4,284,349,920.54 895,757.63
合计 4,307,073,642.37 27,116,301.36 4,335,110,701.36 920,757.63
资产支持证券 - - - -
基金 - - - -
其他 - - - -
合计 4,307,073,642.37 27,116,301.36 4,335,110,701.36 920,757.63
项目 上年度末 2024年12月31日
成本 应计利息 公允价值 公允价值变动
股票 - - - -
贵金属投资-金交所黄金合约 - - - -
债券 交易所市场 70,000,000.00 183,916.71 70,251,916.71 68,000.00
银行间市场 7,981,563,322.30 76,655,537.07 8,086,803,437.07 28,584,577.70
合计 8,051,563,322.30 76,839,453.78 8,157,055,353.78 28,652,577.70
资产支持证券 - - - -
基金 - - - -
其他 - - - -
合计 8,051,563,322.30 76,839,453.78 8,157,055,353.78 28,652,577.70
7.4.7.3 衍生金融资产/负债
无余额。
7.4.7.4 买入返售金融资产
7.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额
单位：人民币元
项目 本期末 2025年12月31日
账面余额 其中：买断式逆回购
交易所市场 - -
银行间市场 - -
合计 - -
项目 上年度末 2024年12月31日
账面余额 其中：买断式逆回购
交易所市场 - -
银行间市场 150,013,288.19 -
合计 150,013,288.19 -
7.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券
无余额。
7.4.7.5 其他资产
无余额。
7.4.7.6 其他负债
单位：人民币元
项目 本期末 2025年12月31日 上年度末 2024年12月31日
应付券商交易单元保证金 - -
应付赎回费 8.41 25.36
应付证券出借违约金 - -
应付交易费用 98,819.30 124,053.52
其中：交易所市场 - -
银行间市场 98,819.30 124,053.52
应付利息 - -
预提费用 89,300.00 89,300.00
合计 188,127.71 213,378.88
7.4.7.7 实收基金
博时安盈债券A
金额单位：人民币元
项目 本期 2025年1月1日至2025年12月31日
基金份额(份) 账面金额
上年度末 3,058,009,615.13 3,058,009,615.13
本期申购 3,396,559,176.45 3,396,559,176.45
本期赎回（以“-”号填列） -4,855,806,594.08 -4,855,806,594.08
本期末 1,598,762,197.50 1,598,762,197.50
博时安盈债券C
金额单位：人民币元
项目 本期 2025年1月1日至2025年12月31日
基金份额(份) 账面金额
上年度末 1,197,223,619.56 1,197,223,619.56
本期申购 1,856,150,765.55 1,856,150,765.55
本期赎回（以“-”号填列） -1,929,790,494.55 -1,929,790,494.55
本期末 1,123,583,890.56 1,123,583,890.56
博时安盈债券E
金额单位：人民币元
项目 本期 2025年1月1日至2025年12月31日
基金份额(份) 账面金额
上年度末 1,058,365,816.27 1,058,365,816.27
本期申购 3,293,132,185.98 3,293,132,185.98
本期赎回（以“-”号填列） -3,765,692,084.46 -3,765,692,084.46
本期末 585,805,917.79 585,805,917.79
注：申购含红利再投、转换入、级别调整入份额；赎回含转换出、级别调整出份额(如适用)。
7.4.7.8 未分配利润
博时安盈债券A
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 618,127,830.05 162,157,568.24 780,285,398.29
加：会计政策变更（若有） - - -
前期差错更正（若有） - - -
其他（若有） - - -
本期期初 618,127,830.05 162,157,568.24 780,285,398.29
本期利润 59,555,088.87 -16,214,482.31 43,340,606.56
本期基金份额交易产生的变动数 -302,245,808.86 -68,662,379.53 -370,908,188.39
其中：基金申购款 701,545,719.03 168,786,537.43 870,332,256.46
基金赎回款 -1,003,791,527.89 -237,448,916.96 -1,241,240,444.85
本期已分配利润 -42,208,412.67 - -42,208,412.67
本期末 333,228,697.39 77,280,706.40 410,509,403.79
博时安盈债券C
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 208,931,103.79 62,711,840.47 271,642,944.26
加：会计政策变更（若有） - - -
前期差错更正（若有） - - -
其他（若有） - - -
本期期初 208,931,103.79 62,711,840.47 271,642,944.26
本期利润 19,524,004.79 -5,932,235.76 13,591,769.03
本期基金份额交易产生的变动数 -13,217,352.05 -3,079,489.35 -16,296,841.40
其中：基金申购款 331,591,946.52 89,558,020.16 421,149,966.68
基金赎回款 -344,809,298.57 -92,637,509.51 -437,446,808.08
本期已分配利润 -14,176,357.85 - -14,176,357.85
本期末 201,061,398.68 53,700,115.36 254,761,514.04
博时安盈债券E
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 212,657,933.16 56,552,961.16 269,210,894.32
加：会计政策变更（若有） - - -
前期差错更正（若有） - - -
其他（若有） - - -
本期期初 212,657,933.16 56,552,961.16 269,210,894.32
本期利润 18,305,852.99 -5,585,102.00 12,720,750.99
本期基金份额交易产生的变动数 -95,729,033.18 -22,414,814.19 -118,143,847.37
其中：基金申购款 677,733,211.62 163,845,726.36 841,578,937.98
基金赎回款 -773,462,244.80 -186,260,540.55 -959,722,785.35
本期已分配利润 -13,844,173.72 - -13,844,173.72
本期末 121,390,579.25 28,553,044.97 149,943,624.22
7.4.7.9 存款利息收入
单位：人民币元
项目 本期 2025年1月1日至2025年12月31日 上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
活期存款利息收入 29,191.93 42,701.93
定期存款利息收入 - -
其他存款利息收入 - -
结算备付金利息收入 - -
其他 115,158.82 53,601.88
合计 144,350.75 96,303.81
7.4.7.10 股票投资收益
无发生额。
7.4.7.11债券投资收益
7.4.7.11.1债券投资收益项目构成
单位：人民币元
项目 本期 2025年1月1日至2025年12月31日 上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
债券投资收益——利息收入 145,816,949.62 291,585,397.72
债券投资收益——买卖债券（债转股及债券到期兑付）差价收入 -3,243,615.55 45,880,990.32
债券投资收益——赎回差价收入 - -
债券投资收益——申购差价收入 - -
合计 142,573,334.07 337,466,388.04
7.4.7.11.2债券投资收益——买卖债券差价收入
单位：人民币元
项目 本期 2025年1月1日至2025年12月31日 上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
卖出债券（债转股及债券到期兑付）成交总额 15,137,797,828.60 30,640,411,694.60
减：卖出债券（债转股及债券到期兑付）成本总额 14,962,984,179.49 30,244,740,460.31
减：应计利息总额 177,910,947.16 349,528,468.97
减：交易费用 146,317.50 261,775.00
买卖债券差价收入 -3,243,615.55 45,880,990.32
7.4.7.12 资产支持证券投资收益
7.4.7.12.1 资产支持证券投资收益项目构成
无发生额。
7.4.7.12.2 资产支持证券投资收益——买卖资产支持证券差价收入
无发生额。
7.4.7.13 衍生工具收益
7.4.7.13.1 衍生工具收益——买卖权证差价收入
无发生额。
7.4.7.13.2 衍生工具收益——其他投资收益
无发生额。
7.4.7.14 股利收益
无发生额。
7.4.7.15 公允价值变动收益
单位：人民币元
项目名称 本期 2025年1月1日至2025年12月31日 上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
1.交易性金融资产 -27,731,820.07 -2,493,536.86
——股票投资 - -
——债券投资 -27,731,820.07 -2,493,536.86
——资产支持证券投资 - -
——基金投资 - -
——贵金属投资 - -
——其他 - -
2.衍生工具 - -
——权证投资 - -
3.其他 - -
减：应税金融商品公允价值变动产生的预估增值税 - -
合计 -27,731,820.07 -2,493,536.86
7.4.7.16 其他收入
单位：人民币元
项目 本期 2025年1月1日至2025年12月31日 上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
基金赎回费收入 275,459.77 330,593.57
基金转换费收入 8,139.17 8,816.81
合计 283,598.94 339,410.38
7.4.7.17 信用减值损失
无发生额。
7.4.7.18 其他费用
单位：人民币元
项目 本期 2025年1月1日至2025年12月31日 上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
审计费用 80,000.00 80,000.00
信息披露费 120,000.00 120,000.00
证券出借违约金 - -
银行汇划费 73,821.32 79,891.69
中债登账户维护费 18,000.00 18,000.00
上清所账户维护费 19,200.00 19,200.00
合计 311,021.32 317,091.69
7.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明
7.4.8.1 或有事项
截至资产负债表日，本基金无须披露的或有事项。
7.4.8.2 资产负债表日后事项
本基金的基金管理人于2026年2月26日宣告2026年度第1次分红，向截至2026年3月2日止在本基金注册登记人博时基金管理有限公司登记在册的全体持有人，A类基金份额按每10份基金份额派发红利0.0250元，C类基金份额按每10份基金份额派发红利0.0250元，E类基金份额按每10份基金份额派发红利0.0250元。
7.4.9 关联方关系
关联方名称 与本基金的关系
博时基金管理有限公司（“博时基金”） 基金管理人、注册登记机构
中国工商银行股份有限公司（“中国工商银行”） 基金托管人
招商证券股份有限公司（“招商证券”） 基金管理人的股东
中国长城资产管理股份有限公司 基金管理人的股东
浙江省国际贸易集团有限公司 基金管理人的股东
浙江省国贸集团资产经营有限公司 基金管理人的原股东
天津港（集团）有限公司 基金管理人的股东
上海汇华实业有限公司 基金管理人的股东
上海盛业股权投资基金有限公司 基金管理人的股东
博时资本管理有限公司（“博时资本”） 基金管理人的子公司
博时财富基金销售有限公司（“博时财富”） 基金管理人的子公司
博时基金（国际）有限公司（“博时国际”） 基金管理人的子公司
海南博时创新管理有限公司（“博时创新”） 基金管理人的子公司
注：1.经基金管理人2024年第五次临时股东会议决议通过，基金管理人原全资控股的孙公司海南博时创新管理有限公司于2024年3月27日完成工商变更登记，变更为基金管理人的全资子公司。
2.经基金管理人2024年第二次临时股东会议决议，基金管理人原股东浙江省国贸集团资产经营有限公司将其持有的2%股权转让给浙江省国际贸易集团有限公司。上述股东变更事项已于2024年12月24日完成工商变更登记。
3.下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
7.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
7.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易
无。
7.4.10.2 关联方报酬
7.4.10.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目 本期 2025年1月1日至2025年12月31日 上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
当期发生的基金应支付的管理费 16,095,301.04 30,841,331.69
其中：应支付销售机构的客户维护费 3,982,640.65 5,676,785.55
应支付基金管理人的净管理费 12,112,660.39 25,164,546.14
注：于本期及上年度可比期间，截至2025年11月24日止，支付基金管理人博时基金的管理人报酬按前一日基金资产净值0.30%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日管理人报酬＝前一日基金资产净值×0.30%/当年天数。
自2025年11月25日起，支付基金管理人博时基金的管理人报酬按前一日基金资产净值0.20%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日管理人报酬＝前一日基金资产净值×0.20%/当年天数。
7.4.10.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目 本期 2025年1月1日至2025年12月31日 上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
当期发生的基金应支付的托管费 4,316,526.80 8,224,355.09
注：于本期及上年度可比期间，截至2025年11月24日止，支付基金托管人的托管费按前一日基金资产净值0.08%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日托管费＝前一日基金资产净值×0.08%/当年天数。
自2025年11月25日起，支付基金托管人的托管费按前一日基金资产净值0.06%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日托管费＝前一日基金资产净值×0.06%/当年天数。
7.4.10.2.3 销售服务费
单位：人民币元
获得销售服务费的各关联方名称 本期 2025年1月1日至2025年12月31日
当期发生的基金应支付的销售服务费
博时安盈债券A 博时安盈债券C 博时安盈债券E 合计
中国工商银行 - 307,885.37 - 307,885.37
招商证券 - 2,024.30 - 2,024.30
博时基金 - 32,839.34 6,037.24 38,876.58
博时财富 - - 3,060.13 3,060.13
合计 - 342,749.01 9,097.37 351,846.38
获得销售服务费的各关联方名称 上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
当期发生的基金应支付的销售服务费
博时安盈债券A 博时安盈债券C 博时安盈债券E 合计
中国工商银行 - 517,803.99 - 517,803.99
招商证券 - 9,855.77 - 9,855.77
博时基金 - 104,742.14 18,428.53 123,170.67
博时财富 - - 2,133.23 2,133.23
合计 - 632,401.90 20,561.76 652,963.66
注：支付基金销售机构的销售服务费按前一日C类基金份额和E类基金份额的基金资产净值的约定年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付给博时基金，再由博时基金计算并支付给各基金销售机构。C类基金份额和E类基金份额约定的销售服务费年费率分别为0.30%和0.01%。其计算公式为：
日销售服务费＝前一日C/E类基金份额的基金资产净值×约定年费率/当年天数。
7.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
单位：人民币元
本期 2025年1月1日至2025年12月31日
银行间市场交易的各关联方名称 债券交易金额 基金逆回购 基金正回购
基金买入 基金卖出 交易金额 利息收入 交易金额 利息支出
中国工商银行股份有限公司 - - - - 811,095,000.00 176,733.97
上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
银行间市场交易的各关联方名称 债券交易金额 基金逆回购 基金正回购
基金买入 基金卖出 交易金额 利息收入 交易金额 利息支出
中国工商银行股份有限公司 - - - - 4,193,060,000.00 634,143.48
7.4.10.4报告期内转融通证券出借业务发生重大关联交易事项的说明
7.4.10.4.1与关联方通过约定申报方式进行的适用固定期限费率的证券出借业务的情况
无。
7.4.10.4.2与关联方通过约定申报方式进行的适用市场化期限费率的证券出借业务的情况
无。
7.4.10.5 各关联方投资本基金的情况
7.4.10.5.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
无。
7.4.10.5.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
博时安盈债券C
份额单位：份
关联方名称 本期末 2025年12月31日 上年度末 2024年12月31日
持有的基金份额 持有的基金份额占基金总份额的比例 持有的基金份额 持有的基金份额占基金总份额的比例
招商证券 187,510,190.77 5.67% - -
注：1.除基金管理人之外的其他关联方投资本基金适用的交易费率与本基金法律文件规定一致。
2.持有的基金份额占基金总份额的比例为四舍五入后的结果。
7.4.10.6 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
关联方名称 本期 2025年1月1日至2025年12月31日 上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
中国工商银行-活期存款 13,224,003.40 29,191.93 4,977,921.68 42,701.93
注：本基金的银行存款由基金托管人保管，按银行活期利率/银行同业利率/约定利率计息。
7.4.10.7 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
无。
7.4.10.8 其他关联交易事项的说明
于本报告期内，本基金买入1,000,000张托管人发行的同业存单，成交总额为99,286,155.62元；本基金卖出2,000,000张托管人发行的同业存单，成交总额为197,422,285.48元（上年度：本基金买入2,000,000张托管人发行的同业存单，成交总额为196,223,961.10元）。
于本报告期末，本基金持有1,000,000张25工商银行CD203，成本总额为人民币98,372,600.00元，估值总额为人民币99,298,055.89元，占基金资产净值的比例为2.41%（上年度末：本基金持有2,000,000张24工商银行CD133，成本总额为人民币196,203,000.00元，估值总额为人民币197,430,755.07元，占基金资产净值的比例为2.98%）。
7.4.11 利润分配情况
博时安盈债券A
单位：人民币元
序号 权益登记日 除息日 每10份基金份额分红数 现金形式发放总额 再投资形式发放总额 利润分配合计 备注
场内 场外
1 2025-02-25 - 2025-02-25 0.0200 4,803,943.75 1,425,110.47 6,229,054.22 -
2 2025-04-22 - 2025-04-22 0.0300 6,751,191.75 1,569,177.90 8,320,369.65 -
3 2025-06-10 - 2025-06-10 0.0300 7,619,614.48 2,740,841.21 10,360,455.69 -
4 2025-08-12 - 2025-08-12 0.0300 5,963,581.66 1,362,998.88 7,326,580.54 -
5 2025-10-21 - 2025-10-21 0.0300 4,808,052.94 760,056.78 5,568,109.72 -
6 2025-12-16 - 2025-12-16 0.0250 3,797,412.11 606,430.74 4,403,842.85 -
合计 0.1650 33,743,796.69 8,464,615.98 42,208,412.67 -
博时安盈债券C
单位：人民币元
序号 权益登记日 除息日 每10份基金份额分红数 现金形式发放总额 再投资形式发放总额 利润分配合计 备注
场内 场外
1 2025-02-25 - 2025-02-25 0.0170 1,358,660.25 572,744.67 1,931,404.92 -
2 2025-04-22 - 2025-04-22 0.0260 1,889,814.45 749,916.79 2,639,731.24 -
3 2025-06-10 - 2025-06-10 0.0260 2,061,619.99 807,864.39 2,869,484.38 -
4 2025-08-12 - 2025-08-12 0.0260 1,780,559.08 758,968.68 2,539,527.76 -
5 2025-10-21 - 2025-10-21 0.0260 1,641,697.26 698,260.50 2,339,957.76 -
6 2025-12-16 - 2025-12-16 0.0210 1,314,065.54 542,186.25 1,856,251.79 -
合计 0.1420 10,046,416.57 4,129,941.28 14,176,357.85 -
博时安盈债券E
单位：人民币元
序号 权益登记日 除息日 每10份基金份额分红数 现金形式发放总额 再投资形式发放总额 利润分配合计 备注
场内 场外
1 2025-02-25 - 2025-02-25 0.0200 856,852.82 80,541.18 937,394.00 -
2 2025-04-22 - 2025-04-22 0.0300 2,267,561.23 447,259.13 2,714,820.36 -
3 2025-06-10 - 2025-06-10 0.0300 4,029,314.96 1,167,993.03 5,197,307.99 -
4 2025-08-12 - 2025-08-12 0.0300 2,032,382.67 1,287,702.00 3,320,084.67 -
5 2025-10-21 - 2025-10-21 0.0300 175,652.98 666,533.69 842,186.67 -
6 2025-12-16 - 2025-12-16 0.0240 308,889.65 523,490.38 832,380.03 -
合计 0.1640 9,670,654.31 4,173,519.41 13,844,173.72 -
7.4.12 期末（2025年12月31日）本基金持有的流通受限证券
7.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
无。
7.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
无。
7.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
7.4.12.3.1 银行间市场债券正回购
截至本报告期末2025年12月31日止，本基金从事银行间市场债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额336,171,523.87元，是以如下债券作为质押：
金额单位：人民币元
债券代码 债券名称 回购到期日 期末估值单价 数量（张） 期末估值总额
012583013 25邮政SCP005 2026-01-05 100.08 724,000.00 72,456,904.42
012582404 25广州产投SCP005 2026-01-05 100.43 500,000.00 50,213,424.66
012582639 25知识城SCP006 2026-01-05 100.26 500,000.00 50,129,441.10
012582921 25泉州国资SCP002 2026-01-07 100.20 500,000.00 50,100,471.23
012582856 25南京公路SCP004 2026-01-07 100.09 500,000.00 50,046,213.70
012581823 25广州高新SCP002 2026-01-05 100.67 495,000.00 49,833,320.79
250411 25农发11 2026-01-06 101.32 205,000.00 20,771,566.03
012581737 25中广核租SCP003 2026-01-07 100.67 133,000.00 13,389,330.82
合计 3,557,000.00 356,940,672.75
7.4.12.3.2 交易所市场债券正回购
无。
7.4.12.4 期末参与转融通证券出借业务的证券
无。
7.4.13 金融工具风险及管理
7.4.13.1 风险管理政策和组织架构
本基金是一只主动管理型债券型基金，属于中低风险品种，预期收益和预期风险高于货币市场基金，低于股票型基金和混合型基金。本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具。本基金在日常经营活动中面临的与这些金融工具相关的风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。本基金的基金管理人从事风险管理的主要目标是争取将以上风险控制在限定的范围之内，力争实现为投资者获取超越业绩比较基准的投资回报的投资目标。
本基金的基金管理人建立了董事会领导，以风险管理委员会为核心的，由总经理、督察长、法律合规部、风险管理部和相关业务部门构成的风险管理架构体系。本基金的基金管理人奉行全面风险管理体系的建设，董事会负责制定公司的风险管理政策，对风险管理负完全的和最终的责任；在董事会下设立风险管理委员会，负责批准公司风险管理系统文件和批准每一个部门的风险级别，以及负责解决重大的突发的风险；督察长独立行使督察权利，直接对董事会负责，向风险管理委员会提交独立的风险管理报告和风险管理建议；法律合规部负责对公司风险管理政策和措施的执行情况进行监察，并为每一个部门的风险管理系统的发展提供协助，使公司在一种风险管理和控制的环境中实现业务目标；风险管理部负责建立和完善公司投资风险管理制度与流程，组织实施公司投资风险管理与绩效分析工作，确保公司各类投资风险得到良好监督与控制。
本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和定量分析的方法去估测各种风险产生的可能损失。从定性分析的角度出发，判断风险损失的严重程度和出现同类风险损失的频度。而从定量分析的角度出发，根据本基金的投资目标，结合基金资产所运用金融工具特征通过特定的风险量化指标、模型，日常的量化报告，确定风险损失的限度和相应置信程度，及时可靠地对各种风险进行监督、检查和评估，并通过相应决策，将风险控制在可承受的范围内。
7.4.13.2 信用风险
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。
本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。本基金的活期银行存款存放在本基金的托管人，定期存款存放在具有证券投资基金托管资格、基金销售业务资格或合格境外机构投资者托管人资格的银行，因而与银行存款相关的信用风险不重大。本基金在交易所进行的交易主要以中国证券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券交收和款项清算，违约可能性很小；在银行间同业市场进行交易前均对交易对手进行信用评估并对证券交割方式进行限制以控制相应的信用风险。
本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，通过对投资品种信用等级评估来控制证券发行人的信用风险，且通过分散化投资以分散信用风险。
7.4.13.2.1 按短期信用评级列示的债券投资
单位：人民币元
短期信用评级 本期末 2025年12月31日 上年度末 2024年12月31日
A-1 - 213,443,559.86
A-1以下 - -
未评级 3,128,491,464.11 4,206,103,627.98
合计 3,128,491,464.11 4,419,547,187.84
注：1.债券评级取自第三方评级机构的债项评级。
2.未评级债券为国债、政策性金融债、央票及无第三方机构评级的债券。
7.4.13.2.2 按短期信用评级列示的资产支持证券投资
无。
7.4.13.2.3 按短期信用评级列示的同业存单投资
单位：人民币元
短期信用评级 本期末 2025年12月31日 上年度末 2024年12月31日
A-1 - -
A-1以下 - -
未评级 397,457,040.00 991,719,708.39
合计 397,457,040.00 991,719,708.39
7.4.13.2.4 按长期信用评级列示的债券投资
单位：人民币元
长期信用评级 本期末 2025年12月31日 上年度末 2024年12月31日
AAA 280,492,241.09 1,288,028,525.26
AAA以下 100,403,197.80 406,376,978.93
未评级 428,266,758.36 1,051,382,953.36
合计 809,162,197.25 2,745,788,457.55
注：1. 债券评级取自第三方评级机构的债项评级。2.未评级债券为国债、政策性金融债、央票及无第三方机构评级的债券。
7.4.13.2.5 按长期信用评级列示的资产支持证券投资
无。
7.4.13.2.6按长期信用评级列示的同业存单投资
无。
7.4.13.3 流动性风险
流动性风险是指基金在履行与金融负债有关的义务时遇到资金短缺的风险。本基金的流动性风险一方面来自于基金份额持有人于开放期内要求赎回其持有的基金份额，另一方面来自于投资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合理的价格变现。
针对兑付赎回资金的流动性风险，本基金的基金管理人于开放期内每日对本基金的申购赎回情况进行严密监控并预测流动性需求，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配。本基金的基金管理人在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处理方式，控制因开放申购赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。此外，本基金还可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求。
于本期末，除卖出回购金融资产款余额（该利息金额不重大）外，本基金所承担的其他金融负债的合约约定到期日均为一个月以内且不计息，可赎回基金份额净值（净资产）无固定到期日且不计息，因此账面余额约为未折现的合约到期现金流量。
7.4.13.3.1 报告期内本基金组合资产的流动性风险分析
本基金的基金管理人在基金运作过程中严格按照《公开募集证券投资基金运作管理办法》及《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》等法规的要求对本基金组合资产的流动性风险进行管理，通过独立的风险管理部门对本基金的组合持仓集中度指标、流通受限制的投资品种比例以及组合在短时间内变现能力的综合指标等流动性指标进行持续的监测和分析。
除附注“期末本基金持有的流通受限证券”中列示的部分基金资产流通暂时受限制不能自由转让的情况外，其余均能以合理价格适时变现。在本基金开放日，本基金主动投资于流动性受限资产的市值合计不得超过基金资产净值的15%。于本期末，本基金主动投资于流动性受限资产的市值合计未超过基金资产净值的15%。
于开放期内，本基金的基金管理人每日对基金组合资产中7个工作日可变现资产的可变现价值进行审慎评估与测算，确保每日确认的净赎回申请不得超过7个工作日可变现资产的可变现价值。于本期末，本基金确认的净赎回申请未超过7个工作日可变现资产的可变现价值。
同时，本基金的基金管理人通过合理分散逆回购交易的到期日与交易对手的集中度；按照穿透原则对交易对手的财务状况、偿付能力及杠杆水平等进行必要的尽职调查与严格的准入管理，以及对不同的交易对手实施交易额度管理并进行动态调整等措施严格管理本基金从事逆回购交易的流动性风险和交易对手风险。此外，本基金的基金管理人建立了逆回购交易质押品管理制度：根据质押品的资质确定质押率水平；持续监测质押品的风险状况与价值变动以确保质押品按公允价值计算足额；并在与私募类证券资管产品及中国证监会认定的其他主体为交易对手开展逆回购交易时，可接受质押品的资质要求与基金合同约定的投资范围保持一致。
7.4.13.4 市场风险
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
7.4.13.4.1 利率风险
利率风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。利率敏感性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利率类金融工具还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。
本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控，并通过调整投资组合的久期等方法对上述利率风险进行管理。
7.4.13.4.1.1 利率风险敞口
单位：人民币元
本期末 2025年12月31日 1年以内 1-5年 5年以上 不计息 合计
资产
货币资金 13,224,003.40 - - - 13,224,003.40
结算备付金 - - - - -
存出保证金 - - - - -
交易性金融资产 3,944,166,636.72 390,944,064.64 - - 4,335,110,701.36
应收清算款 - - - - -
买入返售金融资产 - - - - -
应收申购款 - - - 128,202,005.05 128,202,005.05
应收股利 - - - - -
其他资产 - - - - -
资产总计 3,957,390,640.12 390,944,064.64 - 128,202,005.05 4,476,536,709.81
负债
卖出回购金融资产款 336,171,523.87 - - - 336,171,523.87
应付赎回款 - - - 15,529,480.27 15,529,480.27
应付清算款 - - - - -
应付管理人报酬 - - - 615,274.38 615,274.38
应付托管费 - - - 184,582.32 184,582.32
应付销售服务费 - - - 278,613.97 278,613.97
应交税费 - - - 202,559.39 202,559.39
应付利润 - - - - -
其他负债 - - - 188,127.71 188,127.71
负债总计 336,171,523.87 - - 16,998,638.04 353,170,161.91
利率敏感度缺口 3,621,219,116.25 390,944,064.64 - 111,203,367.01 4,123,366,547.90
上年度末 2024年12月31日 1年以内 1-5年 5年以上 不计息 合计
资产
货币资金 4,977,921.68 - - - 4,977,921.68
结算备付金 - - - - -
存出保证金 - - - - -
交易性金融资产 6,726,528,501.14 1,424,987,085.52 5,539,767.12 - 8,157,055,353.78
应收清算款 - - - 25,260,027.03 25,260,027.03
买入返售金融资产 150,013,288.19 - - - 150,013,288.19
应收申购款 - - - 18,894,785.61 18,894,785.61
应收股利 - - - - -
其他资产 - - - - -
资产总计 6,881,519,711.01 1,424,987,085.52 5,539,767.12 44,154,812.64 8,356,201,376.29
负债
卖出回购金融资产款 1,706,452,371.13 - - - 1,706,452,371.13
应付赎回款 - - - 11,992,236.66 11,992,236.66
应付清算款 - - - - -
应付管理人报酬 - - - 1,631,887.91 1,631,887.91
应付托管费 - - - 435,170.11 435,170.11
应付销售服务费 - - - 379,782.65 379,782.65
应交税费 - - - 358,261.12 358,261.12
应付利润 - - - - -
其他负债 - - - 213,378.88 213,378.88
负债总计 1,706,452,371.13 - - 15,010,717.33 1,721,463,088.46
利率敏感度缺口 5,175,067,339.88 1,424,987,085.52 5,539,767.12 29,144,095.31 6,634,738,287.83
注：表中所示为本基金资产及负债的账面价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早者予以分类。
7.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析
假设 除市场利率以外的其他市场变量保持不变
分析 相关风险变量的变动 对资产负债表日基金资产净值的 影响金额（单位：人民币万元）
本期末 2025年12月31日 上年度末 2024年12月31日
市场利率上升25个基点 减少约578 减少约1,576
市场利率下降25个基点 增加约580 增加约1,587
7.4.13.4.2外汇风险
外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。本基金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。
7.4.13.4.3 其他价格风险
其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于上市交易的证券，所面临的其他价格风险来源于单个证券发行主体自身经营情况或特殊事项的影响，也可能来源于证券市场整体波动的影响。
本基金通过投资组合的分散化降低其他价格风险，严格按照基金合同中对投资组合比例的要求进行资产配置。此外，本基金的基金管理人每日对本基金所持有的证券价格实施监控，定期运用多种定量方法对基金进行风险度量，及时可靠地对风险进行跟踪和控制。
7.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口
无。
7.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析
无。
7.4.14 公允价值
7.4.14.1 金融工具公允价值计量的方法
公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的最低层次决定：
第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。
第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。
第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。
7.4.14.2 持续的以公允价值计量的金融工具
7.4.14.2.1 各层次金融工具的公允价值
单位：人民币元
公允价值计量结果所属的层次 本期末 2025年12月31日 上年度末 2024年12月31日
第一层次 - -
第二层次 4,335,110,701.36 8,157,055,353.78
第三层次 - -
合计 4,335,110,701.36 8,157,055,353.78
7.4.14.2.2 公允价值所属层次间的重大变动
本基金以导致各层次之间转换的事项发生日为确认各层次之间转换的时点。
对于证券交易所上市的证券，若出现重大事项停牌、交易不活跃（包括涨跌停时的交易不活跃）、或属于非公开发行等情况，本基金不会于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期间及限售期间将相关证券的公允价值列入第一层次；并根据估值调整中采用的不可观察输入值对于公允价值的影响程度，确定相关证券的公允价值应属第二层次还是第三层次。
7.4.14.3 非持续的以公允价值计量的金融工具的说明
于本期末，本基金未持有非持续的以公允价值计量的金融资产（上年度末：同）。
7.4.14.4 不以公允价值计量的金融工具的相关说明
不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债，其账面价值与公允价值相差很小。
7.4.15 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。
§8投资组合报告
8.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额 占基金总资产的比例（%）
1 权益投资 - -
其中：股票 - -
2 基金投资 - -
3 固定收益投资 4,335,110,701.36 96.84
其中：债券 4,335,110,701.36 96.84
资产支持证券 - -
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品投资 - -
6 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售金融资产 - -
7 银行存款和结算备付金合计 13,224,003.40 0.30
8 其他各项资产 128,202,005.05 2.86
9 合计 4,476,536,709.81 100.00
8.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
8.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
本基金本报告期末未持有境内股票。
8.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
本基金本报告期末未持有港股通投资股票。
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
本基金本报告期末未持有股票。
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动
8.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值2％或前20名的股票明细
无。
8.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值2％或前20名的股票明细
无。
8.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
无。
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 公允价值 占基金资产净值比例(％)
1 国家债券 - -
2 央行票据 - -
3 金融债券 521,191,158.35 12.64
其中：政策性金融债 241,571,761.65 5.86
4 企业债券 8,375,605.48 0.20
5 企业短期融资券 3,110,269,743.56 75.43
6 中期票据 297,817,153.97 7.22
7 可转债（可交换债） - -
8 同业存单 397,457,040.00 9.64
9 其他 - -
10 合计 4,335,110,701.36 105.14
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值 占基金资产净值比例(％)
1 042580082 25国网租赁CP002 1,000,000 101,662,871.23 2.47
2 012583013 25邮政SCP005 1,000,000 100,078,597.26 2.43
3 012583110 25宣城国资SCP005 1,000,000 100,070,717.81 2.43
4 112503150 25农业银行CD150 1,000,000 99,433,064.11 2.41
5 112503169 25农业银行CD169 1,000,000 99,362,960.00 2.41
5 112506130 25交通银行CD130 1,000,000 99,362,960.00 2.41
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
8.10 本基金投资股指期货的投资政策
本基金本报告期末未持有股指期货。
8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
本基金本报告期末未持有国债期货。
8.12 投资组合报告附注
8.12.1基金投资前十名证券的发行主体被监管部门立案调查或编制日前一年内受到公开谴责、处罚的投资决策程序说明
本基金投资的前十名证券的发行主体中，中国农业发展银行在报告编制前一年受到中国人民银行云南省分行、中国人民银行新疆维吾尔自治区分行、中国人民银行江西省分行、中国人民银行贵州省分行、国家外汇管理局河南省分局、金融监管总局的处罚。中国农业银行股份有限公司在报告编制前一年受到中国人民银行、南岸区消防救援支队、国家外汇管理局安徽省分局、国家税务总局白银市税务局稽查局、金融监管总局的处罚。中国工商银行股份有限公司在报告编制前一年受到中国人民银行、国家外汇管理局北京市分局、国家税务总局咸宁市税务局、深圳市市场监督管理局(深圳市知识产权局)、深圳金融监管局、西安市新城区城市管理和综合执法局的处罚，在报告编制前一年受到中国人民银行衢州市分行的通报批评。中国邮政集团有限公司在报告编制前一年受到万宁市综合行政执法局、南京市玄武区消防救援大队、国家金融监督管理总局赣州监管分局、天津市市场监督管理委员会、日喀则市自然资源局、武汉市生态环境局东西湖区分局、荆州市自然资源和城乡建设局、通化市邮政管理局的处罚。中山农村商业银行股份有限公司在报告编制前一年受到中国人民银行中山市分行、国家外汇管理局中山市分局的处罚。交通银行股份有限公司在报告编制前一年受到中国人民银行、国家外汇管理局湖北省分局、浙江金融监管局的处罚。本基金对上述证券的投资决策程序符合相关法规及公司制度的要求。除上述主体外，基金管理人未发现本基金投资的前十名证券发行主体出现本期被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年受到公开谴责、处罚的情形。
8.12.2 期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 -
2 应收清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 -
5 应收申购款 128,202,005.05
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 128,202,005.05
8.12.3 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
8.12.4 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末未持有股票。
8.12.5 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。
§9基金份额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
份额级别 持有人户数(户) 户均持有的基金份额 持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额 占总份额比例 持有份额 占总份额比例
博时安盈债券A 65,863 24,274.06 1,136,184,909.27 71.07% 462,577,288.23 28.93%
博时安盈债券C 128,674 8,732.02 244,434,574.48 21.75% 879,149,316.08 78.25%
博时安盈债券E 36 16,272,386.61 585,146,096.86 99.89% 659,820.93 0.11%
合计 193,523 17,094.36 1,965,765,580.61 59.42% 1,342,386,425.24 40.58%
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目 份额级别 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
基金管理人所有从业人员持有本基金 博时安盈债券A 225,978.05 0.01%
博时安盈债券C 19,827.57 0.00%
博时安盈债券E 3,997.82 0.00%
合计 249,803.44 0.01%
9.3期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况
项目 份额级别 持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、基金投资和研究部门负责人持有本开放式基金 博时安盈债券A -
博时安盈债券C -
博时安盈债券E -
合计 -
本基金基金经理持有本开放式基金 博时安盈债券A 0~10
博时安盈债券C -
博时安盈债券E -
合计 0~10
注：本公司高级管理人员、基金投资和研究部门负责人未持有本基金。
§10开放式基金份额变动
单位：份
项目 博时安盈债券A 博时安盈债券C 博时安盈债券E
基金合同生效日（2013年4月23日）基金份额总额 999,977,258.87 3,464,577,689.98 -
本报告期期初基金份额总额 3,058,009,615.13 1,197,223,619.56 1,058,365,816.27
本报告期基金总申购份额 3,396,559,176.45 1,856,150,765.55 3,293,132,185.98
减：本报告期基金总赎回份额 4,855,806,594.08 1,929,790,494.55 3,765,692,084.46
本报告期基金拆分变动份额 - - -
本报告期期末基金份额总额 1,598,762,197.50 1,123,583,890.56 585,805,917.79
§11重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会决议
本基金报告期内未召开持有人大会。
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
基金管理人于2025年10月16日发布了《博时基金管理有限公司关于高级管理人员变更的公告》，张东先生任公司董事长（法定代表人）、代任公司总经理，离任公司总经理。江向阳先生离任公司董事长。
基金管理人于2025年11月12日发布了《博时基金管理有限公司关于高级管理人员变更的公告》，陈宇先生任公司总经理。
本报告期基金托管人的专门基金托管部门无重大人事变动。
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
本报告期未发生影响基金管理人经营或基金运营业务的诉讼。本报告期无涉及基金财产的诉讼。本报告期，无涉及基金托管业务的诉讼事项。
11.4 基金投资策略的改变
报告期内本基金投资策略未改变。
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
本基金自2024年起改聘容诚会计师事务所（特殊普通合伙）为本基金提供审计服务。报告期内本基金应付审计费为80000元。
11.6 管理人、托管人及相关从业人员受调查或处罚等情况
11.6.1 管理人受调查或处罚等情况
管理人受调查或处罚等情况 内容
受到调查或处罚等措施的主体 博时基金管理有限公司
受到调查或处罚等措施的时间 2025年10月31日
采取调查或处罚等措施的机构 中国证监会深圳监管局
受到调查或处罚等措施类型 行政监管措施
受到的具体措施类型 责令改正、暂停部分业务
受到调查或处罚等措施的原因 合规内控
受到处罚的依据 《公开募集证券投资基金管理人监督管理办法》、《证券基金经营机构董事、监事、高级管理人员及从业人员监督管理办法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》、《证券期货经营机构私募资产管理业务管理办法》、《公开募集证券投资基金销售机构监督管理办法》、《开放式证券投资基金销售费用管理规定》、《证券期货经营机构及其工作人员廉洁从业规定》
管理人采取整改措施的情况（如提出整改意见） 公司已采取完善制度、优化流程、强化监督等措施，全面完成整改工作，已通过整改验收
其他 -
11.6.2 管理人相关从业人员受调查或处罚等情况
管理人相关从业人员受调查或处罚等情况 内容
受到调查或处罚等措施的主体 高级管理人员1；高级管理人员2
受到调查或处罚等措施的时间 2025年10月28日；2025年10月28日
采取调查或处罚等措施的机构 中国证监会深圳监管局；中国证监会深圳监管局
受到调查或处罚等措施类型 行政监管措施；行政监管措施
受到的具体措施类型 出具警示函；出具警示函
受到调查或处罚等措施的原因 合规内控；合规内控
受到处罚的依据 《公开募集证券投资基金管理人监督管理办法》、《证券期货经营机构私募资产管理业务管理办法》、《证券期货经营机构及其工作人员廉洁从业规定》；《证券期货经营机构及其工作人员廉洁从业规定》
管理人采取整改措施的情况（如提出整改意见） 公司已采取完善制度、优化流程、强化监督等措施，全面完成整改工作，已通过整改验收；公司已采取完善制度、优化流程、强化监督等措施，全面完成整改工作，已通过整改验收
其他 -；-
11.6.3 托管人受调查或处罚等情况
本报告期内托管人无受调查或处罚等情况。
11.6.4 托管人相关从业人员受调查或处罚等情况
本报告期内托管人相关从业人员无受调查或处罚等情况。
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
11.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
券商名称 交易单元数量 股票交易 应支付该券商的佣金 备注
成交金额 占当期股票成交总额的比例 佣金 占当期佣金总量的比例
光大证券 1 - - - - -
东方证券 1 - - - - -
中信建投 1 - - - - -
西部证券 1 - - - - -
招商证券 1 - - - - -
华泰证券 1 - - - - -
国泰海通 2 - - - - 增加2个
注：选择证券公司参与证券交易的标准和程序
（1）本公司根据法规要求制定《博时基金公募基金证券交易佣金分配管理办法》，明确选择证券公司参与证券交易的标准和程序，并建立证券公司的准入管理机制，符合筛选标准的证券公司可纳入公司证券公司白名单库，并持续动态管理。
（2）本公司选择证券公司参与证券交易的主要标准是财务状况良好，经营行为规范，合规风控能力和交易、研究等服务能力较强的证券公司参与证券交易。严禁基金销售业务人员参与证券公司选择、协议签订、服务评价、交易佣金分配等业务环节。
（3）本公司依据上述标准进行评估并确定证券公司，与其签订交易单元租用协议或证券经纪服务协议。
11.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
券商名称 债券交易 回购交易 权证交易
成交金额 占当期债券成交总额的比例 成交金额 占当期回购成交总额的比例 成交金额 占当期权证成交总额的比例
光大证券 - - - - - -
东方证券 - - - - - -
中信建投 - - - - - -
西部证券 - - - - - -
招商证券 - - - - - -
华泰证券 - - - - - -
国泰海通 - - - - - -
11.8 其他重大事件
序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期
1 博时基金管理有限公司关于暂停使用富友支付提供的快捷支付通道办理直销网上交易部分业务的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-12-31
2 博时安盈债券型证券投资基金分红公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-12-13
3 博时安盈债券型证券投资基金暂停大额申购、转换转入、定期定额投资业务的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-12-13
4 博时基金管理有限公司关于终止北京微动利基金销售有限公司办理旗下基金相关销售业务的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-12-06
5 博时安盈债券型证券投资基金基金合同 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-11-25
6 博时安盈债券型证券投资基金托管协议 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-11-25
7 关于博时安盈债券型证券投资基金调低管理费率、托管费率并修订基金合同和托管协议的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-11-25
8 博时安盈债券型证券投资基金更新招募说明书 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-11-25
9 博时安盈债券型证券投资基金（博时安盈债券E）基金产品资料概要更新 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-11-25
10 博时安盈债券型证券投资基金（博时安盈债券A）基金产品资料概要更新 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-11-25
11 博时安盈债券型证券投资基金（博时安盈债券C）基金产品资料概要更新 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-11-25
12 博时基金管理有限公司关于高级管理人员变更的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-11-12
13 博时安盈债券型证券投资基金2025年第3季度报告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-10-28
14 博时安盈债券型证券投资基金暂停大额申购、转换转入、定期定额投资业务的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-10-17
15 博时安盈债券型证券投资基金分红公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-10-17
16 博时基金管理有限公司关于高级管理人员变更的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-10-16
17 博时安盈债券型证券投资基金更新招募说明书 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-09-30
18 博时基金管理有限公司关于旗下基金持有的长期停牌股票调整估值方法的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-09-04
19 博时安盈债券型证券投资基金2025年中期报告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-08-29
20 博时安盈债券型证券投资基金分红公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-08-09
21 博时安盈债券型证券投资基金暂停大额申购、转换转入、定期定额投资业务的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-08-08
22 博时安盈债券型证券投资基金2025年第2季度报告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-07-21
23 博时安盈债券型证券投资基金（博时安盈债券A）基金产品资料概要更新 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-06-26
24 博时安盈债券型证券投资基金（博时安盈债券C）基金产品资料概要更新 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-06-26
25 博时安盈债券型证券投资基金（博时安盈债券E）基金产品资料概要更新 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-06-26
26 博时安盈债券型证券投资基金分红公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-06-06
27 博时安盈债券型证券投资基金暂停大额申购、转换转入、定期定额投资业务的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-06-06
28 博时基金管理有限公司关于旗下基金持有的长期停牌股票调整估值方法的公告-20250606 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-06-06
29 博时基金管理有限公司关于旗下基金持有的长期停牌股票调整估值方法的公告-20250603 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-06-03
30 博时安盈债券型证券投资基金2025年第1季度报告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-04-22
31 博时安盈债券型证券投资基金分红公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-04-18
32 博时安盈债券型证券投资基金暂停大额申购、转换转入、定期定额投资业务的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-04-18
33 博时基金管理有限公司关于运用公司固有资金投资旗下公募基金的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-04-08
34 博时基金管理有限公司关于旗下基金持有的长期停牌股票调整估值方法的公告-20250408 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-04-08
35 博时基金管理有限公司旗下公募基金通过证券公司证券交易及佣金支付情况（2024年度） 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-03-31
36 博时安盈债券型证券投资基金2024年年度报告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-03-31
37 博时基金管理有限公司关于旗下基金持有的长期停牌股票调整估值方法的公告-20250325 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-03-25
38 博时安盈债券型证券投资基金暂停大额申购、转换转入、定期定额投资业务的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-02-21
39 博时安盈债券型证券投资基金分红公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-02-21
40 博时安盈债券型证券投资基金2024年第4季度报告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-01-22
§12影响投资者决策的其他重要信息
12.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况
无。
12.2 影响投资者决策的其他重要信息
无。
§13备查文件目录
13.1 备查文件目录
1、中国证券监督管理委员会批准博时安盈债券型证券投资基金设立的文件
2、《博时安盈债券型证券投资基金基金合同》
3、《博时安盈债券型证券投资基金托管协议》
4、基金管理人业务资格批件、营业执照和公司章程
5、博时安盈债券型证券投资基金各年度审计报告正本
6、报告期内博时安盈债券型证券投资基金在指定报刊上各项公告的原稿
13.2 存放地点
基金管理人、基金托管人处
13.3 查阅方式
投资者可在营业时间免费查询，也可按工本费购买复印件
投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人博时基金管理有限公司
博时一线通：95105568（免长途话费）
博时基金管理有限公司
二〇二六年三月三十一日
博时安盈债券型证券投资基金2025年年度报告
博时安盈债券型证券投资基金
2025年年度报告
2025年12月31日
基金管理人：博时基金管理有限公司
基金托管人：中国工商银行股份有限公司
报告送出日期：二〇二六年三月三十一日
§1重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2026年3月27日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。
本报告中财务资料已经审计。容诚会计师事务所(特殊普通合伙)为本基金出具了标准无保留意见的审计报告，请投资者注意阅读。
本报告期自2025年1月1日起至12月31日止。
1.2目录
§1重要提示及目录 1
1.1 重要提示 1
1.2目录 2
§2基金简介 3
2.1 基金基本情况 3
2.2 基金产品说明 4
2.3 基金管理人和基金托管人 4
2.4 信息披露方式 5
2.5 其他相关资料 5
§3主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 5
3.1 主要会计数据和财务指标 5
3.2 基金净值表现 7
3.3 过去三年基金的利润分配情况 10
§4管理人报告 11
4.1 基金管理人及基金经理情况 11
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 15
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 15
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 16
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 16
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 17
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 17
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 18
4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 19
§5托管人报告 19
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 19
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 19
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 19
§6审计报告 19
6.1 审计意见 20
6.2 形成审计意见的基础 20
6.3 管理层和治理层对财务报表的责任 20
6.4 注册会计师对财务报表审计的责任 20
§7年度财务报表 21
7.1 资产负债表 21
7.2 利润表 23
7.3 净资产变动表 24
7.4 报表附注 26
§8投资组合报告 52
8.1 期末基金资产组合情况 52
8.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 52
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 52
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 52
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 53
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 53
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 53
8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 54
8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细 54
8.10 本基金投资股指期货的投资政策 54
8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 54
8.12 投资组合报告附注 54
§9基金份额持有人信息 55
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 55
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 55
9.3期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 56
§10开放式基金份额变动 56
§11重大事件揭示 56
11.1 基金份额持有人大会决议 56
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 57
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 57
11.4 基金投资策略的改变 57
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 57
11.6 管理人、托管人及相关从业人员受调查或处罚等情况 57
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 58
11.8 其他重大事件 59
§12影响投资者决策的其他重要信息 63
12.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况 63
12.2 影响投资者决策的其他重要信息 63
§13备查文件目录 63
13.1 备查文件目录 63
13.2 存放地点 63
13.3 查阅方式 64
§2基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 博时安盈债券型证券投资基金
基金简称 博时安盈债券
基金主代码 000084
交易代码 000084
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2013年4月23日
基金管理人 博时基金管理有限公司
基金托管人 中国工商银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 3,308,152,005.85份
基金合同存续期 不定期
下属分级基金的基金简称 博时安盈债券A 博时安盈债券C 博时安盈债券E
下属分级基金的交易代码 000084 000085 019067
报告期末下属分级基金的份额总额 1,598,762,197.50份 1,123,583,890.56份 585,805,917.79份
2.2 基金产品说明
投资目标 通过基金管理人对以短期融资券和超级短期融资券为主的债券的深入研究和对市场环境的判断，选择具有投资价值的债券，严格控制风险，力争实现超过业绩比较基准的投资回报。
投资策略 本基金为债券型基金。投资策略主要包括资产配置策略、固定收益类品种投资策略两个部分内容。 资产配置策略主要是通过自上而下和自下而上相结合、定性分析和定量分析相补充的方法，进行前瞻性的决策，确定资产在不同行业、不同品种的债券之间的配置比例。 固定收益类品种投资策略灵活应用各种期限结构策略、买入持有策略、信用策略、互换策略、息差策略，在合理管理并控制信用风险的前提下选择有投资价值的个券，最大化组合收益。（1）期限结构策略。通过预测收益率曲线的形状和变化趋势，对各类型债券进行久期配置。（2）买入持有策略。本基金还可以采用买入信用债并持有到期的投资策略。在市场资金面紧张、收益率高企时买入债券并持有到期，或者是持有到回售期，获得本金和票息收入；同时也可以根据所持债券信用状况变化，进行必要的动态调整。（3）信用策略。信用债收益率等于基准收益率加信用利差，信用利差收益主要受两个方面的影响，一是该信用债对应信用水平的市场平均信用利差曲线走势；二是该信用债本身的信用变化。（4）互换策略。不同券种在利息、违约风险、久期、流动性、税收和衍生条款等方面存在差别，投资管理人可以同时买入和卖出具有相近特性的两个或两个以上券种，赚取收益级差。（5）息差策略。通过正回购，融资买入收益率高于回购成本的债券，从而获得杠杆放大收益。
业绩比较基准 中国人民银行公布的1年期定期存款利率（税后）
风险收益特征 本基金为债券型基金，预期收益和预期风险高于货币市场基金，但低于混合型基金、股票型基金，属于中低风险/收益的产品。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 博时基金管理有限公司 中国工商银行股份有限公司
信息披露负责人 姓名 吴曼 郭明
联系电话 0755-83169999 010-66105799
电子邮箱 service@bosera.com custody@icbc.com.cn
客户服务电话 95105568 95588
传真 0755-83195140 010-66105798
注册地址 深圳市福田区莲花街道福新社区益田路5999号基金大厦21层 北京市西城区复兴门内大街55号
办公地址 广东省深圳市福田区益田路5999号基金大厦21层 北京市西城区复兴门内大街55号
邮政编码 518040 100140
法定代表人 张东 廖林
2.4 信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称 上海证券报
登载基金年度报告正文的管理人互联网网址 https://www.bosera.com
基金年度报告备置地点 基金管理人、基金托管人处
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地址
会计师事务所 容诚会计师事务所(特殊普通合伙) 北京市西城区阜成门外大街22号1幢10层1001-1至1001-26
注册登记机构 博时基金管理有限公司 北京市东城区建国门内大街8号中粮广场C座3层301
§3主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况
3.1 主要会计数据和财务指标
1．博时安盈债券A：
金额单位：人民币元
3.1.1期间数据和指标 2025年 2024年 2023年
博时安盈债券A 博时安盈债券A 博时安盈债券A
本期已实现收益 59,555,088.87 178,370,605.63 165,337,357.74
本期利润 43,340,606.56 179,601,180.05 210,532,684.92
加权平均基金份额本期利润 0.0170 0.0364 0.0406
本期加权平均净值利润率 1.35% 2.88% 3.21%
本期基金份额净值增长率 1.45% 2.98% 3.45%
3.1.2期末数据和指标 2025年末 2024年末 2023年末
博时安盈债券A 博时安盈债券A 博时安盈债券A
期末可供分配利润 333,228,697.39 618,127,830.05 809,844,136.13
期末可供分配基金份额利润 0.2084 0.2021 0.2056
期末基金资产净值 2,009,271,601.29 3,838,295,013.42 4,956,852,148.10
期末基金份额净值 1.2568 1.2552 1.2582
3.1.3累计期末指标 2025年末 2024年末 2023年末
博时安盈债券A 博时安盈债券A 博时安盈债券A
基金份额累计净值增长率 51.38% 49.21% 44.90%
2．博时安盈债券C：
金额单位：人民币元
3.1.1期间数据和指标 2025年 2024年 2023年
博时安盈债券C 博时安盈债券C 博时安盈债券C
本期已实现收益 19,524,004.79 44,808,567.60 58,515,904.43
本期利润 13,591,769.03 45,448,472.79 87,145,987.32
加权平均基金份额本期利润 0.0131 0.0328 0.0397
本期加权平均净值利润率 1.06% 2.66% 3.21%
本期基金份额净值增长率 1.15% 2.67% 3.15%
3.1.2期末数据和指标 2025年末 2024年末 2023年末
博时安盈债券C 博时安盈债券C 博时安盈债券C
期末可供分配利润 201,061,398.68 208,931,103.79 328,834,316.26
期末可供分配基金份额利润 0.1789 0.1745 0.1772
期末基金资产净值 1,378,345,404.60 1,468,866,563.82 2,281,121,655.57
期末基金份额净值 1.2267 1.2269 1.2291
3.1.3累计期末指标 2025年末 2024年末 2023年末
博时安盈债券C 博时安盈债券C 博时安盈债券C
基金份额累计净值增长率 44.72% 43.08% 39.36%
3．博时安盈债券E：
金额单位：人民币元
3.1.1期间数据和指标 2025年 2024年 2023年
博时安盈债券E 博时安盈债券E 博时安盈债券E
本期已实现收益 18,305,852.99 59,557,346.04 2,086,639.13
本期利润 12,720,750.99 55,193,329.57 2,682,099.46
加权平均基金份额本期利润 0.0155 0.0289 0.0133
本期加权平均净值利润率 1.24% 2.29% 1.05%
本期基金份额净值增长率 1.44% 2.93% 0.79%
3.1.2期末数据和指标 2025年末 2024年末 2023年末
博时安盈债券E 博时安盈债券E 博时安盈债券E
期末可供分配利润 121,390,579.25 212,657,933.16 143,026,988.50
期末可供分配基金份额利润 0.2072 0.2009 0.2049
期末基金资产净值 735,749,542.01 1,327,576,710.59 878,149,528.11
期末基金份额净值 1.2560 1.2544 1.2579
3.1.3累计期末指标 2025年末 2024年末 2023年末
博时安盈债券E 博时安盈债券E 博时安盈债券E
基金份额累计净值增长率 5.24% 3.74% 0.79%
注：本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
期末可供分配利润是指期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数。
上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
1．博时安盈债券A：
阶段 份额净值增长率① 份额净值增长率标准差② 业绩比较基准收益率③ 业绩比较基准收益率标准差④ ①－③ ②－④
过去三个月 0.54% 0.01% 0.38% 0.01% 0.16% 0.00%
过去六个月 0.71% 0.02% 0.76% 0.00% -0.05% 0.02%
过去一年 1.45% 0.02% 1.50% 0.00% -0.05% 0.02%
过去三年 8.08% 0.02% 4.50% 0.00% 3.58% 0.02%
过去五年 13.99% 0.02% 7.50% 0.00% 6.49% 0.02%
自基金合同生效起至今 51.38% 0.05% 22.17% 0.01% 29.21% 0.04%
2．博时安盈债券C：
阶段 份额净值增长率① 份额净值增长率标准差② 业绩比较基准收益率③ 业绩比较基准收益率标准差④ ①－③ ②－④
过去三个月 0.46% 0.01% 0.38% 0.01% 0.08% 0.00%
过去六个月 0.56% 0.02% 0.76% 0.00% -0.20% 0.02%
过去一年 1.15% 0.02% 1.50% 0.00% -0.35% 0.02%
过去三年 7.11% 0.02% 4.50% 0.00% 2.61% 0.02%
过去五年 12.28% 0.02% 7.50% 0.00% 4.78% 0.02%
自基金合同生效起至今 44.72% 0.05% 22.17% 0.01% 22.55% 0.04%
3．博时安盈债券E：
阶段 份额净值增长率① 份额净值增长率标准差② 业绩比较基准收益率③ 业绩比较基准收益率标准差④ ①－③ ②－④
过去三个月 0.54% 0.01% 0.38% 0.01% 0.16% 0.00%
过去六个月 0.70% 0.02% 0.76% 0.00% -0.06% 0.02%
过去一年 1.44% 0.02% 1.50% 0.00% -0.06% 0.02%
自基金合同生效起至今 5.24% 0.02% 3.48% 0.00% 1.76% 0.02%
注：自2023年9月4日起,本基金增设E类份额类别,份额首次确认日为2023年9月5日,相关数据按实际存续期计算。
3.2.2自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
博时安盈债券型证券投资基金
自基金合同生效以来份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图
(2013年4月23日至2025年12月31日)
1、博时安盈债券A
2、博时安盈债券C
3、博时安盈债券E
3.2.3 过去五年基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
博时安盈债券型证券投资基金
过去五年净值增长率与业绩比较基准收益率的柱形对比图
1、博时安盈债券A
2、博时安盈债券C
3、博时安盈债券E
3.3 过去三年基金的利润分配情况
1、博时安盈债券A：
单位：人民币元
年度 每10份基金份额分红数 现金形式发放总额 再投资形式发放总额 年度利润分配合计 备注
2025年 0.1650 33,743,796.69 8,464,615.98 42,208,412.67 -
2024年 0.4000 148,428,577.99 41,561,058.30 189,989,636.29 -
2023年 0.4800 185,902,114.58 67,932,630.14 253,834,744.72 -
合计 1.0450 368,074,489.26 117,958,304.42 486,032,793.68 -
2、博时安盈债券C：
单位：人民币元
年度 每10份基金份额分红数 现金形式发放总额 再投资形式发放总额 年度利润分配合计 备注
2025年 0.1420 10,046,416.57 4,129,941.28 14,176,357.85 -
2024年 0.3460 33,398,807.28 13,494,901.20 46,893,708.48 -
2023年 0.4140 68,879,429.81 21,222,655.76 90,102,085.57 -
合计 0.9020 112,324,653.66 38,847,498.24 151,172,151.90 -
3、博时安盈债券E：
单位：人民币元
年度 每10份基金份额分红数 现金形式发放总额 再投资形式发放总额 年度利润分配合计 备注
2025年 0.1640 9,670,654.31 4,173,519.41 13,844,173.72 -
2024年 0.3990 51,860,243.20 13,536,276.09 65,396,519.29 -
2023年 0.1590 4,090,548.30 62,450.59 4,152,998.89 -
合计 0.7220 65,621,445.81 17,772,246.09 83,393,691.90 -
§4管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
博时基金管理有限公司是中国内地首批成立的五家基金管理公司之一。“为国民创造财富”是公司的使命。公司的投资理念是“做投资价值的发现者”。截至2025年12月31日，博时基金管理有限公司共管理403只公募基金，并受全国社会保障基金理事会委托管理部分社保基金，以及多个企业年金、职业年金及特定专户，管理资产总规模逾16746亿元人民币，剔除货币基金后，博时基金管理有限公司公募资产管理总规模逾6938亿元人民币，累计分红逾2258亿元人民币，是目前我国资产管理规模领先的基金公司之一。
其他大事件
9月，深圳市证券业协会召开深圳资本市场投教讲师工作交流会，举行投教讲师聘任仪式，博时基金16位员工获颁“深圳资本市场投资者教育讲师”聘书。
12月，深圳市证券业协会授予博时基金“突出贡献单位”荣誉证书，授予博时基金投教基地“优秀投资者教育基地”荣誉证书，表彰公司在2025年度投资者教育工作中积极有为，表现优异。2025年度，博时基金共四位员工获得“优秀投教讲师”荣誉证书。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理的简介
姓名 职务 任本基金的基金经理（助理）期限 证券从业年限 说明
任职日期 离任日期
陈黎 基金经理 2024-05-07 - 11.4 陈黎女士，硕士。2014年从上海财经大学硕士研究生毕业后加入博时基金管理有限公司。历任研究员、高级研究员兼基金经理助理、博时裕安纯债债券型证券投资基金(2019年1月16日-2020年5月7日)、博时富源纯债债券型证券投资基金(2019年3月4日-2021年2月25日)、博时富淳纯债3个月定期开放债券型发起式证券投资基金(2019年7月18日-2021年2月25日)、博时富汇纯债3个月定期开放债券型发起式证券投资基金(2019年8月16日-2021年8月17日)、博时裕弘纯债债券型证券投资基金(2020年5月13日-2021年8月17日)、博时聚盈纯债债券型证券投资基金(2019年3月4日-2021年10月27日)、博时安怡6个月定期开放债券型证券投资基金(2018年4月9日-2022年1月24日)、博时慧选纯债3个月定期开放债券型发起式证券投资基金(2018年8月9日-2022年1月24日)、博时富融纯债债券型证券投资基金(2019年1月29日-2022年1月24日)、博时聚润纯债债券型证券投资基金(2019年3月4日-2022年1月24日)、博时裕达纯债债券型证券投资基金(2019年3月11日-2022年1月24日)、博时裕康纯债债券型证券投资基金(2019年3月11日-2022年1月24日)、博时裕丰纯债3个月定期开放债券型发起式证券投资基金(2019年3月11日-2022年1月24日)、博时月月薪定期支付债券型证券投资基金(2020年5月13日-2022年1月24日)、博时裕鹏纯债债券型证券投资基金(2020年7月7日-2022年1月24日)、博时富元纯债债券型证券投资基金(2019年8月19日-2022年3月16日)、博时景发纯债债券型证券投资基金(2019年2月25日-2022年7月14日)、博时裕景纯债债券型证券投资基金(2020年7月7日-2022年7月14日)、博时富泽金融债债券型证券投资基金(2022年11月28日-2024年4月3日)、博时恒享债券型证券投资基金(2023年3月30日-2024年4月23日)的基金经理。现任博时富祥纯债债券型证券投资基金(2018年10月29日—至今)、博时裕利纯债债券型证券投资基金(2019年3月4日—至今)、博时富兴纯债3个月定期开放债券型发起式证券投资基金(2019年8月19日—至今)、博时富顺纯债债券型证券投资基金(2019年10月31日—至今)、博时富信纯债债券型证券投资基金(2020年3月5日—至今)、博时稳悦63个月定期开放债券型证券投资基金(2021年2月25日—至今)、博时安盈债券型证券投资基金(2024年5月7日—至今)、博时裕坤纯债3个月定期开放债券型发起式证券投资基金(2025年5月16日—至今)、博时裕恒纯债债券型证券投资基金(2025年5月16日—至今)的基金经理，博时富嘉纯债债券型证券投资基金、博时裕盈纯债3个月定期开放债券型发起式证券投资基金的基金经理助理。
李汉楠 基金经理助理 2022-05-26 - 11.4 李汉楠先生，硕士。2014年至2019年在长城基金工作。2019年加入博时基金管理有限公司。历任博时季季乐三个月持有期债券型证券投资基金(2020年5月27日-2021年8月17日)、博时信用优选债券型证券投资基金(2020年5月22日-2022年5月5日)、博时安瑞18个月定期开放债券型证券投资基金(2019年12月23日-2022年7月1日)、博时富汇纯债3个月定期开放债券型发起式证券投资基金(2021年8月17日-2022年9月9日)、博时富盛纯债一年定期开放债券型发起式证券投资基金(2021年8月17日-2022年9月9日)、博时荣升稳健添利18个月定期开放混合型证券投资基金(2020年4月29日-2023年3月23日)、博时富通纯债一年定期开放债券型发起式证券投资基金(2022年2月17日-2023年7月28日)、博时裕瑞纯债债券型证券投资基金(2022年2月17日-2024年4月3日)、博时富耀纯债一年定期开放债券型发起式证券投资基金(2023年6月7日-2024年6月25日)、博时富元纯债债券型证券投资基金(2023年4月20日-2024年7月23日)、博时安仁一年定期开放债券型发起式证券投资基金(2023年7月26日-2024年8月13日)、博时富华纯债债券型证券投资基金(2023年7月26日-2024年8月27日)、博时裕昂纯债债券型证券投资基金(2022年2月17日-2025年1月10日)、博时富灿纯债一年定期开放债券型发起式证券投资基金(2021年4月13日-2025年2月25日)、博时裕安纯债一年定期开放债券型发起式证券投资基金(2023年7月26日-2025年9月18日)的基金经理。现任博时裕泰纯债债券型证券投资基金(2022年2月17日—至今)、博时丰庆纯债债券型证券投资基金(2022年2月17日—至今)、博时裕创纯债债券型证券投资基金(2022年2月17日—至今)、博时裕盛纯债债券型证券投资基金(2023年7月26日—至今)的基金经理，博时富信纯债债券型证券投资基金、博时富泽金融债债券型证券投资基金、博时富顺纯债债券型证券投资基金、博时安盈债券型证券投资基金、博时富祥纯债债券型证券投资基金的基金经理助理。
注：上述任职日期、离任日期根据本基金管理人对外披露的任免日期填写。证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
在本报告期内，本基金管理人严格遵循了《中华人民共和国证券投资基金法》及其各项实施细则、本基金基金合同和其他相关法律法规的规定，并本着诚实信用、勤勉尽责、取信于市场、取信于社会的原则管理和运用基金资产，为基金持有人谋求最大利益。本报告期内，由于证券市场波动等原因，本基金曾出现个别投资监控指标超标的情况，基金管理人在规定期限内进行了调整，对基金份额持有人利益未造成损害。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度和控制方法
报告期内，根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》的相关要求，公司进一步完善了公平交易管理机制，通过系统及人工相结合的方式，分别对一级市场及二级市场的权益类及固定收益类投资的公平交易原则、流程，按照境内及境外业务进行了详细规范，同时也通过强化事后分析评估监督机制来确保公司公平对待管理的不同投资组合。
4.3.2 公平交易制度的执行情况
报告期内，本基金管理人严格执行了《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公司制定的公平交易相关制度。
4.3.3 异常交易行为的专项说明
本报告期内，公司旗下所有投资组合参与的交易所公开竞价交易中，同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的交易共37次，均为指数量化投资组合因投资策略需要和其他组合发生的反向交易。本报告期内，未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析
2025年国内经济呈现“供强需弱、外需强于内需”的格局，实现了全年的经济增长目标。虽然房地产市场继续调整，通胀处于低位，但服务业强劲复苏，出口韧性超预期，新质生产力加速发展，AI科技、新能源、新材料、商业航天等战略性新兴产业成为新增长引擎，市场预期也明显改善。2025年年初债券利率偏低，全年债券收益率整体震荡上行。
2025年宏观基本面平稳运行，风险偏好的变化以及机构行为对债市波动的影响加大。一季度资金面偏紧带动收益率曲线平坦化上行；二季度贸易冲突加剧，央行坚持适度宽松的货币政策，资金利率逐步下行，债券收益率有所下行；下半年随着商品、股票市场表现较好，风险偏好改善，公募基金销售费率新规征求意见稿出台，对机构投资行为产生一定影响，债券收益率震荡上行，收益率曲线陡峭化，信用利差压缩。
投资策略及运作方面，组合采取中短端信用债精选配置策略，2025年总体保持着较低的久期和杠杆，注重组合的流动性安全，合理平衡收益风险。
4.4.2报告期内基金的业绩表现
截至2025年12月31日，本基金A类基金份额净值为1.2568元，份额累计净值为1.4847元，本基金C类基金份额净值为1.2267元，份额累计净值为1.4249元，本基金E类基金份额净值为1.2560元，份额累计净值为1.3282元，报告期内，本基金A类基金份额净值增长率为1.45%，本基金C类基金份额净值增长率为1.15%，本基金E类基金份额净值增长率为1.44%，同期业绩基准增长率为1.50%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望2026年，国内宏观经济仍处于与新旧动能转换的关键期，外部环境不确定性加大，出口增速可能放缓，但我国坚定实施扩大内需战略，持续释放消费和投资需求，内需对经济发展的支撑作用有望增强。更加积极的财政政策与适度宽松的货币政策也将继续为国内经济基本面平稳运行提供有利的环境与保障，货币政策仍有一定降息降准空间，2026年债券收益率可能保持低位震荡。
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况
报告期内，本基金管理人的经营运作严格遵守国家有关法律法规和行业监管规则，持续健全内控体系，完善内控制度、机制和流程，夯实内控管理基础；强化对基金投资运作和公司经营管理的合规性监察，通过实时监控、预警提示、定期检查、专项审计等方式，及时发现问题，提出改进建议并跟踪改进落实情况。公司风险管理部牵头开展内控管理工作，推动内控机制完善与执行；公司法律合规部对公司遵守各项法规和管理制度及旗下各基金履行合同义务的情况进行核查，发现违规隐患及时提示有关业务人员并向管理层报告；公司审计部针对基金投研交、市场销售、后台运营、信息技术等开展内部审计项目，作出独立客观的监督、评价和建议。
报告期内，内控制度方面，公司根据法律、法规的规定及公司内部管理需求，进一步健全内控管理机制，新建或修订了《博时基金风险管理与内部控制管理制度》《博时基金合规管理制度》《博时基金问责管理制度》《博时基金关联交易管理制度》《博时基金洗钱风险管理制度》《博时基金销售管理制度》《博时基金私募资产管理业务基本制度》《博时基金信息技术管理制度》《博时基金管理有限公司交易管理制度》等制度文件。系统建设方面，持续对“新一代决策支持系统”、“指标中心”、“博时产品管理系统”、“统一风险管理平台”等管理平台系统功能进行迭代更新，探索完善“合规管理平台”中应用模块的数智化功能，进一步提升公司市场体系、投研体系、后台运作、风险合规管理的系统支持能力。基金销售方面，在新基金发行和老基金持续营销的过程中，严格规范基金销售业务，按照《公开募集证券投资基金销售机构监督管理办法》、《证券期货经营机构私募资产管理业务管理办法》及内部制度的规定，审查宣传推介材料，选择有代销资格的代销机构销售基金，并积极做好投资者教育工作。
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
本基金管理人按照企业会计准则、资产管理产品相关会计处理规定、中国证监会相关规定、中国证券投资基金业协会相关指引和基金合同关于估值的约定，对基金持有的投资品种进行估值。为确保基金估值工作符合以上规定，确保基金资产估值的公平、合理，有效维护投资人的利益，本基金管理人设立了博时基金管理有限公司估值委员会（以下简称“估值委员会”），制定了估值政策和估值程序。估值委员会成员由主管运营的公司领导、督察长、法律合规部负责人、风险管理部负责人、投资部门负责人、研究部负责人、运作部负责人等成员组成，基金经理原则上不参与估值委员会的工作，其估值建议经估值委员会成员评估后审慎采用。估值委员会成员均具备良好专业胜任能力和相关工作经历。估值委员会负责制订健全、有效的估值政策和程序；确保对投资品种进行估值时估值政策和程序的一贯性；定期对估值政策和程序进行评价，保证基金估值的公平、合理。
参与估值流程的各方还包括本基金托管人和会计师事务所。本基金托管人根据法律法规要求对基金估值及净值计算履行复核责任，当对估值原则及技术存有异议时，本基金托管人有责任要求本基金管理人作出合理解释，通过积极商讨达成一致意见。会计师事务所对估值委员会采用的相关估值模型、假设及参数的适当性发表审核意见并出具报告。上述参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突。
本基金管理人已与中债金融估值中心有限公司、中证指数有限公司签署服务协议，由其按约定提供相关债券品种、流通受限股票的估值数据。
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本基金收益分配方式分两种：现金分红与红利再投资，投资者可选择现金红利或将现金红利自动转为相应类别的基金份额进行再投资，且基金份额持有人可对A类、C类和E类基金份额分别选择不同的分红方式；若投资者不选择，本基金默认的收益分配方式是现金分红；基金收益分配后各类基金份额净值不能低于面值；即基金收益分配基准日的各类基金份额净值减去每单位该类基金份额收益分配金额后不能低于面值。由于本基金A类基金份额不收取销售服务费，C类、E类基金份额收取销售服务费，各基金份额类别对应的可分配收益将有所不同。本基金同一基金份额类别的每一基金份额享有同等分配权；法律法规或监管机关另有规定的，从其规定。
本基金管理人于2025年2月21日发布公告，以2025年2月18日可分配利润为基准，本基金A类基金份额每10份基金份额发放红利0.0200元人民币，本基金C类基金份额每10份基金份额发放红利0.0170元人民币，本基金E类基金份额每10份基金份额发放红利0.0200元人民币；
本基金管理人于2025年4月18日发布公告，以2025年4月14日可分配利润为基准，本基金A类基金份额每10份基金份额发放红利0.0300元人民币，本基金C类基金份额每10份基金份额发放红利0.0260元人民币，本基金E类基金份额每10份基金份额发放红利0.0300元人民币；
本基金管理人于2025年6月6日发布公告，以2025年6月3日可分配利润为基准，本基金A类基金份额每10份基金份额发放红利0.0300元人民币，本基金C类基金份额每10份基金份额发放红利0.0260元人民币，本基金E类基金份额每10份基金份额发放红利0.0300元人民币；
本基金管理人于2025年8月9日发布公告，以2025年8月5日可分配利润为基准，本基金A类基金份额每10份基金份额发放红利0.0300元人民币，本基金C类基金份额每10份基金份额发放红利0.0260元人民币，本基金E类基金份额每10份基金份额发放红利0.0300元人民币；
本基金管理人于2025年10月17日发布公告，以2025年10月13日可分配利润为基准，本基金A类基金份额每10份基金份额发放红利0.0300元人民币，本基金C类基金份额每10份基金份额发放红利0.0260元人民币，本基金E类基金份额每10份基金份额发放红利0.0300元人民币；
本基金管理人于2025年12月13日发布公告，以2025年12月9日可分配利润为基准，本基金A类基金份额每10份基金份额发放红利0.0250元人民币，本基金C类基金份额每10份基金份额发放红利0.0210元人民币，本基金E类基金份额每10份基金份额发放红利0.0240元人民币。
4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
无。
§5托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期内，本基金托管人在对本基金的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他法律法规和基金合同的有关规定，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
本报告期内，本基金的管理人——博时基金管理有限公司在本基金的投资运作、基金资产净值计算、基金份额申购赎回价格计算、基金费用开支等问题上，托管人未发现损害基金份额持有人利益的行为。
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本托管人依法对博时基金管理有限公司编制和披露的本基金2025年年度报告中财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容进行了核查，以上内容真实、准确和完整。
§6审计报告
容诚审字[2026]200Z1637号
博时安盈债券型证券投资基金全体基金份额持有人：
6.1 审计意见
我们审计了博时安盈债券型证券投资基金（以下简称“博时安盈债券”）财务报表，包括2025年12月31日的资产负债表，2025年度的利润表、净资产变动表以及相关财务报表附注。
我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则和在财务报表附注中所列示的中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）、中国证券投资基金业协会（以下简称“中国基金业协会”）发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制，公允反映了博时安盈债券2025年12月31日的财务状况以及2025年度的经营成果和净资产变动情况。
6.2 形成审计意见的基础
我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。按照中国注册会计师职业道德守则和中国注册会计师独立性准则，我们独立于博时安盈债券，并遵守了独立性准则中适用于公众利益实体财务报表审计的规定，同时履行了职业道德方面的其他责任。我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。
6.3 管理层和治理层对财务报表的责任
博时安盈债券的基金管理人博时基金管理有限公司（以下简称“基金管理人”）管理层负责按照企业会计准则和中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制财务报表，使其实现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。
在编制财务报表时，基金管理人管理层负责评估博时安盈债券的持续经营能力，披露与持续经营相关的事项（如适用），并运用持续经营假设，除非基金管理人管理层计划清算博时安盈债券、终止运营或别无其他现实的选择。
基金管理人治理层负责监督博时安盈债券的财务报告过程。
6.4 注册会计师对财务报表审计的责任
我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取合理保证，并出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的。
在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并保持职业怀疑。同时，我们也执行以下工作：
（1）识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险，设计和实施审计程序以应对这些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。
（2）了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的有效性发表意见。
（3）评价基金管理人管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。
（4）对基金管理人管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审计证据，就可能导致对博时安盈债券持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性，审计准则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的相关披露；如果披露不充分，我们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告日可获得的信息。然而，未来的事项或情况可能导致博时安盈债券不能持续经营。
（5）评价财务报表的总体列报、结构和内容，并评价财务报表是否公允反映相关交易和事项。
我们与基金管理人治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通，包括沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。
容诚会计师事务所(特殊普通合伙) 中国注册会计师
张振波 吴琳杰
北京市西城区阜成门外大街22号1幢10层1001-1至1001-26
2026年3月27日
§7年度财务报表
7.1 资产负债表
会计主体：博时安盈债券型证券投资基金
报告截止日：2025年12月31日
单位：人民币元
资产 附注号 本期末 2025年12月31日 上年度末 2024年12月31日
资 产：
货币资金 7.4.7.1 13,224,003.40 4,977,921.68
结算备付金 - -
存出保证金 - -
交易性金融资产 7.4.7.2 4,335,110,701.36 8,157,055,353.78
其中：股票投资 - -
基金投资 - -
债券投资 4,335,110,701.36 8,157,055,353.78
资产支持证券投资 - -
贵金属投资 - -
其他投资 - -
衍生金融资产 7.4.7.3 - -
买入返售金融资产 7.4.7.4 - 150,013,288.19
债权投资 - -
其中：债券投资 - -
资产支持证券投资 - -
其他投资 - -
其他债权投资 - -
其他权益工具投资 - -
应收清算款 - 25,260,027.03
应收股利 - -
应收申购款 128,202,005.05 18,894,785.61
递延所得税资产 - -
其他资产 7.4.7.5 - -
资产总计 4,476,536,709.81 8,356,201,376.29
负债和净资产 附注号 本期末 2025年12月31日 上年度末 2024年12月31日
负 债：
短期借款 - -
交易性金融负债 - -
衍生金融负债 7.4.7.3 - -
卖出回购金融资产款 336,171,523.87 1,706,452,371.13
应付清算款 - -
应付赎回款 15,529,480.27 11,992,236.66
应付管理人报酬 615,274.38 1,631,887.91
应付托管费 184,582.32 435,170.11
应付销售服务费 278,613.97 379,782.65
应付投资顾问费 - -
应交税费 202,559.39 358,261.12
应付利润 - -
递延所得税负债 - -
其他负债 7.4.7.6 188,127.71 213,378.88
负债合计 353,170,161.91 1,721,463,088.46
净资产：
实收基金 7.4.7.7 3,308,152,005.85 5,313,599,050.96
其他综合收益 - -
未分配利润 7.4.7.8 815,214,542.05 1,321,139,236.87
净资产合计 4,123,366,547.90 6,634,738,287.83
负债和净资产总计 4,476,536,709.81 8,356,201,376.29
注：报告截止日2025年12月31日，基金份额总额3,308,152,005.85份。其中A类基金份额净值1.2568元，基金份额总额1,598,762,197.50份；C类基金份额净值1.2267元，基金份额总额1,123,583,890.56份；E类基金份额净值1.2560元，基金份额总额585,805,917.79份。
7.2 利润表
会计主体：博时安盈债券型证券投资基金
本报告期：2025年1月1日至2025年12月31日
单位：人民币元
项目 附注号 本期 2025年1月1日至2025年12月31日 上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
一、营业总收入 115,914,091.42 340,235,177.72
1.利息收入 788,978.48 4,922,916.16
其中：存款利息收入 7.4.7.9 144,350.75 96,303.81
债券利息收入 - -
资产支持证券利息收入 - -
买入返售金融资产收入 644,627.73 4,826,612.35
其他利息收入 - -
2.投资收益（损失以“-”填列） 142,573,334.07 337,466,388.04
其中：股票投资收益 7.4.7.10 - -
基金投资收益 - -
债券投资收益 7.4.7.11 142,573,334.07 337,466,388.04
资产支持证券投资收益 7.4.7.12 - -
贵金属投资收益 - -
衍生工具收益 7.4.7.13 - -
股利收益 7.4.7.14 - -
以摊余成本计量的金融资产终止确认产生的收益（若有） - -
其他投资收益 - -
3.公允价值变动收益（损失以“-”号填列） 7.4.7.15 -27,731,820.07 -2,493,536.86
4.汇兑收益（损失以“－”号填列） - -
5.其他收入（损失以“-”号填列） 7.4.7.16 283,598.94 339,410.38
减：二、营业总支出 46,260,964.84 59,992,195.31
1．管理人报酬 16,095,301.04 30,841,331.69
其中：暂估管理人报酬（若有） - -
2．托管费 4,316,526.80 8,224,355.09
3．销售服务费 3,940,164.41 5,371,715.21
4．投资顾问费 - -
5．利息支出 21,260,586.57 14,422,469.25
其中：卖出回购金融资产支出 21,260,586.57 14,422,469.25
6. 信用减值损失 7.4.7.17 - -
7．税金及附加 337,364.70 815,232.38
8．其他费用 7.4.7.18 311,021.32 317,091.69
三、利润总额（亏损总额以“-”号填列） 69,653,126.58 280,242,982.41
减：所得税费用 - -
四、净利润（净亏损以“-”号填列） 69,653,126.58 280,242,982.41
五、其他综合收益的税后净额 - -
六、综合收益总额 69,653,126.58 280,242,982.41
7.3 净资产变动表
会计主体：博时安盈债券型证券投资基金
本报告期：2025年1月1日至2025年12月31日
单位：人民币元
项目 本期 2025年1月1日至2025年12月31日
实收基金 未分配利润 净资产合计
一、上期期末净资产 5,313,599,050.96 1,321,139,236.87 6,634,738,287.83
加：会计政策变更 - - -
前期差错更正 - - -
其他 - - -
二、本期期初净资产 5,313,599,050.96 1,321,139,236.87 6,634,738,287.83
三、本期增减变动额（减少以“-”号填列） -2,005,447,045.11 -505,924,694.82 -2,511,371,739.93
（一）、综合收益总额 - 69,653,126.58 69,653,126.58
（二）、本期基金份额交易产生的净资产变动数（净资产减少以“-”号填列） -2,005,447,045.11 -505,348,877.16 -2,510,795,922.27
其中：1.基金申购款 8,545,842,127.98 2,133,061,161.12 10,678,903,289.10
2.基金赎回款 -10,551,289,173.09 -2,638,410,038.28 -13,189,699,211.37
（三）、本期向基金份额持有人分配利润产生的净资产变动（净资产减少以“-”号填列） - -70,228,944.24 -70,228,944.24
（四）、其他综合收益结转留存收益 - - -
四、本期期末净资产 3,308,152,005.85 815,214,542.05 4,123,366,547.90
项目 上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
实收基金 未分配利润 净资产合计
一、上期期末净资产 6,493,737,451.61 1,622,385,880.17 8,116,123,331.78
加：会计政策变更 - - -
前期差错更正 - - -
其他 - - -
二、本期期初净资产 6,493,737,451.61 1,622,385,880.17 8,116,123,331.78
三、本期增减变动额（减少以“-”号填列） -1,180,138,400.65 -301,246,643.30 -1,481,385,043.95
（一）、综合收益总额 - 280,242,982.41 280,242,982.41
（二）、本期基金份额交易产生的净资产变动数（净资产减少以“-”号填列） -1,180,138,400.65 -279,209,761.65 -1,459,348,162.30
其中：1.基金申购款 18,323,898,250.38 4,728,722,306.32 23,052,620,556.70
2.基金赎回款 -19,504,036,651.03 -5,007,932,067.97 -24,511,968,719.00
（三）、本期向基金份额持有人分配利润产生的净资产变动（净资产减少以“-”号填列） - -302,279,864.06 -302,279,864.06
（四）、其他综合收益结转留存收益 - - -
四、本期期末净资产 5,313,599,050.96 1,321,139,236.87 6,634,738,287.83
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告7.1至7.4，财务报表由下列负责人签署：
_______________________ ______________________ _______________________
基金管理人负责人：张东，主管会计工作负责人：吴慧峰，会计机构负责人：陈子成
7.4 报表附注
7.4.1 基金基本情况
博时安盈债券型证券投资基金（以下简称“本基金”）经中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）证监许可[2013]244号《关于核准博时安盈债券型证券投资基金募集的批复》核准，由博时基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《博时安盈债券型证券投资基金基金合同》负责公开募集。本基金为契约型开放式，存续期间不定，首次设立募集不包括认购资金利息共募集4,463,559,723.06元，业经普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）普华永道中天验字（2013）第222号验资报告予以验证。经向中国证监会备案，《博时安盈债券型证券投资基金基金合同》于2013年4月23日正式生效，基金合同生效日的基金份额总额为4,464,554,948.85份基金份额，其中认购资金利息折合995,225.79份基金份额。本基金的基金管理人为博时基金管理有限公司，基金托管人为中国工商银行股份有限公司。
本基金根据申购费用与销售服务费收取方式等不同，将基金份额分为A类基金份额、C类基金份额和E类基金份额。本基金自2023年9月4日起增加E类基金份额。在投资者认购、申购时收取前端认购、申购费用，在赎回时根据持有期限收取赎回费用，但不从本类别基金资产中计提销售服务费的基金份额，称为A类基金份额；在投资者认购、申购时不收取认购、申购费用，在赎回时根据持有期限收取赎回费用，且从本类别基金资产中计提销售服务费的基金份额，称为C类基金份额；在投资者申购时不收取申购费用，在赎回时根据持有期限收取赎回费用，且从本类别基金资产中按计提销售服务费的基金份额类别，称为E类基金份额。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《博时安盈债券型证券投资基金基金合同》的有关规定本基金主要投资于具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的短期融资券、超级短期融资券、国家债券、金融债券、次级债券、中央银行票据、企业债券、公司债券、中期票据、可分离交易可转债的纯债、资产支持证券、回购和银行存款等金融工具以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他固定收益类证券。其中，投资于债券资产比例不低于基金资产的80%；投资于短期融资券和超级短期融资券的比例不低于基金资产的60%；持有现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5%，其中，现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。本基金不直接从二级市场买入股票、权证等权益类证券，不参与一级市场的新股申购、增发新股、可转换债券以及可分离交易可转债（纯债部分除外），也不投资二级市场的可转换债券。本基金的业绩比较基准为：中国人民银行公布的1年期定期存款利率（税后）。
本财务报表由本基金的基金管理人博时基金管理有限公司于2026年3月27日批准报出。
7.4.2 会计报表的编制基础
本基金的财务报表按照财政部于2006年2月15日及以后期间颁布的《企业会计准则－基本准则》、各项具体会计准则、《资产管理产品相关会计处理规定》及其他相关规定（以下合称“企业会计准则”）、中国证监会颁布的《证券投资基金信息披露XBRL模板第3号<年度报告和中期报告>》、中国证券投资基金业协会（以下简称“中国基金业协会”）颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、《博时安盈债券型证券投资基金基金合同》和在财务报表附注7.4.4所列示的中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。
本财务报表以持续经营为基础编制。
7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本基金本报告期财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金本期末的财务状况以及本报告期的经营成果和净资产变动情况等有关信息。
7.4.4 重要会计政策和会计估计
7.4.4.1会计年度
本基金会计年度为公历1月1日起至12月31日止。
7.4.4.2 记账本位币
本基金的记账本位币为人民币。
7.4.4.3 金融资产和金融负债的分类
金融工具，是指形成一方的金融资产并形成其他方的金融负债或权益工具的合同。当本基金成为金融工具合同的一方时，确认相关的金融资产、金融负债或权益工具。
（1）金融资产
金融资产于初始确认时分类为：以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产及以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。金融资产的分类取决于本基金管理金融资产的业务模式和金融资产的合同现金流量特征。本基金现无金融资产分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产。
本基金持有的债务工具是指从发行方角度分析符合金融负债定义的工具，分别采用以下两种方式进行计量：（i）以摊余成本计量：本基金管理以摊余成本计量的金融资产的业务模式为以收取合同现金流量为目标，且以摊余成本计量的金融资产的合同现金流量特征与基本借贷安排相一致，即在特定日期产生的现金流量，仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付。本基金持有的以摊余成本计量的金融资产主要为银行存款、买入返售金融资产和其他各类应收款项等。（ii）以公允价值计量且其变动计入当期损益：本基金将持有的未划分为以摊余成本计量的债务工具，以公允价值计量且其变动计入当期损益。本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产主要为债券投资、资产支持证券投资和基金投资等，在资产负债表中以交易性金融资产列示。
（2）金融负债
金融负债于初始确认时分类为以摊余成本计量的金融负债和以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。本基金目前暂无金融负债分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。本基金持有的以摊余成本计量的金融负债包括卖出回购金融资产款和其他各类应付款项等。
（3）衍生金融工具
本基金将持有的衍生金融工具以公允价值计量且其变动计入当期损益，在资产负债表中列示为衍生金融资产/负债。
7.4.4.4 金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认
金融资产或金融负债在初始确认时以公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债，相关交易费用计入当期损益；对于支付的价款中包含的债券或资产支持证券起息日或上次除息日至购买日止的利息，确认为应计利息，包含在交易性金融资产的账面价值中。对于其他类别的金融资产和金融负债，相关交易费用计入初始确认金额。
对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，按照公允价值进行后续计量；对于应收款项和其他金融负债采用实际利率法，以摊余成本进行后续计量。
本基金对于以摊余成本计量的金融资产，以预期信用损失为基础确认损失准备。
本基金考虑在资产负债表日无须付出不必要的额外成本和努力即可获得的有关过去事项、当前状况以及对未来经济状况的预测等合理且有依据的信息，以发生违约的风险为权重，计算合同应收的现金流量与预期能收到的现金流量之间差额的现值的概率加权金额，确认预期信用损失。
于每个资产负债表日，本基金对于处于不同阶段的金融工具的预期信用损失分别进行计量。金融工具自初始确认后信用风险未显著增加的，处于第一阶段，本基金按照未来12个月内的预期信用损失计量损失准备；金融工具自初始确认后信用风险已显著增加但尚未发生信用减值的，处于第二阶段，本基金按照该工具整个存续期的预期信用损失计量损失准备；金融工具自初始确认后已经发生信用减值的，处于第三阶段，本基金按照该工具整个存续期的预期信用损失计量损失准备。
对于在资产负债表日具有较低信用风险的金融工具，本基金假设其信用风险自初始确认后并未显著增加，认定为处于第一阶段的金融工具，按照未来12个月内的预期信用损失计量损失准备。
本基金对于处于第一阶段和第二阶段的金融工具，按照其未扣除减值准备的账面余额和实际利率计算利息收入。对于处于第三阶段的金融工具，按照其账面余额减已计提减值准备后的摊余成本和实际利率计算利息收入。
本基金将计提或转回的损失准备计入当期损益。
金融资产满足下列条件之一的，予以终止确认：（1）收取该金融资产现金流量的合同权利终止；（2）该金融资产已转移，且本基金将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方；或者（3）该金融资产已转移，虽然本基金既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，但是放弃了对该金融资产控制。
金融资产终止确认时，其账面价值与收到的对价的差额，计入当期损益。
当金融负债的现时义务全部或部分已经解除时，终止确认该金融负债或义务已解除的部分。终止确认部分的账面价值与支付的对价之间的差额，计入当期损益。
7.4.4.5 金融资产和金融负债的估值原则
本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债按如下原则确定公允价值并进行估值：
（1）存在活跃市场的金融工具按其估值日的市场交易价格确定公允价值；估值日无交易且最近交易日后未发生影响公允价值计量的重大事件的，按最近交易日的市场交易价格确定公允价值。有充足证据表明估值日或最近交易日的市场交易价格不能真实反映公允价值的，应对市场交易价格进行调整，确定公允价值。与上述投资品种相同，但具有不同特征的，应以相同资产或负债的公允价值为基础，并在估值技术中考虑不同特征因素的影响。特征是指对资产出售或使用的限制等，如果该限制是针对资产持有者的，那么在估值技术中不应将该限制作为特征考虑。此外，基金管理人不应考虑因大量持有相关资产或负债所产生的溢价或折价。
（2）当金融工具不存在活跃市场，采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术确定公允价值。采用估值技术时，优先使用可观察输入值，只有在无法取得相关资产或负债可观察输入值或取得不切实可行的情况下，才可以使用不可观察输入值。
（3）如经济环境发生重大变化或证券发行人发生影响金融工具价格的重大事件，应对估值进行调整并确定公允价值。
7.4.4.6 金融资产和金融负债的抵销
本基金持有的资产和承担的负债基本为金融资产和金融负债。当本基金1）具有抵销已确认金额的法定权利且该种法定权利现在是可执行的；且2）交易双方准备按净额结算时，金融资产与金融负债按抵销后的净额在资产负债表中列示。
7.4.4.7 实收基金
实收基金为对外发行基金份额所募集的总金额在扣除损益平准金分摊部分后的余额。由于基金份额拆分/合并/折算引起的实收基金份额变动于基金份额拆分/合并/折算日根据拆分/合并/折算前的基金份额数及确定的拆分/合并/折算比例计算认列。由于申购和赎回引起的实收基金变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日认列。上述申购和赎回分别包括基金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。
本基金发行的份额作为可回售工具具备以下特征：（1）赋予基金份额持有人在基金清算时按比例份额获得该基金净资产的权利，这里所指基金净资产是扣除所有优先于该基金份额对基金资产要求权之后的剩余资产；这里所指按比例份额是清算时将基金的净资产分拆为金额相等的单位，并且将单位金额乘以基金份额持有人所持有的单位数量；（2）该工具所属的类别次于其他所有工具类别，即本基金份额在归属于该类别前无须转换为另一种工具，且在清算时对基金资产没有优先于其他工具的要求权；（3）该工具所属的类别中（该类别次于其他所有工具类别），所有工具具有相同的特征（例如它们必须都具有可回售特征，并且用于计算回购或赎回价格的公式或其他方法都相同）；（4）除了发行方应当以现金或其他金融资产回购或赎回该基金份额的合同义务外，该工具不满足金融负债定义中的任何其他特征；（5）该工具在存续期内的预计现金流量总额，应当实质上基于该基金存续期内基金的损益、已确认净资产的变动、已确认和未确认净资产的公允价值变动（不包括本基金的任何影响）。
可回售工具，是指根据合同约定，持有方有权将该工具回售给发行方以获取现金或其他金融资产的权利，或者在未来某一不确定事项发生或者持有方死亡或退休时，自动回售给发行方的金融工具。
本基金没有同时具备下列特征的其他金融工具或合同：（1）现金流量总额实质上基于基金的损益、已确认净资产的变动、己确认和未确认净资产的公允价值变动（不包括该基金或合同的任何影响）；（2）实质上限制或固定了上述工具持有方所获得的剩余回报。
本基金将实收基金分类为权益工具，列报于净资产。
7.4.4.8 损益平准金
损益平准金包括已实现平准金和未实现平准金。已实现平准金指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现损益占净资产比例计算的金额。未实现平准金指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未实现损益占净资产比例计算的金额。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日认列，并于期末全额转入未分配利润/（累计亏损）。
7.4.4.9 收入/(损失)的确认和计量
债券投资和资产支持证券投资在持有期间应取得的按票面利率（对于贴现债为按发行价计算的利率）或合同利率计算的利息扣除在适用情况下由债券和资产支持证券发行企业代扣代缴的个人所得税及由基金管理人缴纳的增值税后的净额确认为投资收益。基金投资在持有期间应取得的红利于除权日确认为投资收益。
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在持有期间的公允价值变动扣除按票面利率（对于贴现债为按发行价计算的利率）或合同利率计算的利息及在适用情况下公允价值变动产生的预估增值税后的净额确认为公允价值变动损益；于处置时，其处置价格与初始确认金额之间的差额扣除相关交易费用及在适用情况下由基金管理人缴纳的增值税的净额确认为投资收益，其中包括从公允价值变动损益结转的公允价值累计变动额。
应收款项在持有期间确认的利息收入按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小的则按直线法计算。
7.4.4.10 费用的确认和计量
本基金的管理人报酬和托管费等费用按照权责发生制原则，在本基金接受相关服务的期间计入当期损益。
以摊余成本计量的金融负债在持有期间确认的利息支出按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小的则按直线法计算。
7.4.4.11 基金的收益分配政策
本基金同一类别的每一基金份额享有同等分配权。本基金收益以现金形式分配，但基金份额持有人可选择现金红利或将现金红利按分红除权日的基金份额净值自动转为基金份额进行再投资。若期末未分配利润中的未实现部分为正数，包括基金经营活动产生的未实现损益以及基金份额交易产生的未实现平准金等，则期末可供分配利润的金额为期末未分配利润中的已实现部分；若期末未分配利润的未实现部分为负数，则期末可供分配利润的金额为期末未分配利润，即已实现部分相抵未实现部分后的余额。
经宣告的拟分配基金收益于分红除权日从净资产转出。
7.4.4.12 分部报告
本基金以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部，以经营分部为基础确定报告分部并披露分部信息。经营分部是指本基金内同时满足下列条件的组成部分：（1）该组成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用；（2）本基金的基金管理人能够定期评价该组成部分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩；（3）本基金能够取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。如果两个或多个经营分部具有相似的经济特征，并且满足一定条件的，则合并为一个经营分部。
本基金目前以一个单一的经营分部运作，不需要披露分部信息。
7.4.4.13 其他重要的会计政策和会计估计
根据本基金的估值原则和中国证监会允许的基金行业估值实务操作，对于在证券交易所上市或挂牌转让的固定收益品种及在银行间债券市场交易的固定收益品种、基金投资，本基金根据具体情况分别按照《关于固定收益品种的估值处理标准》、《关于发布<基金中基金估值业务指引（试行）>的通知》之附件《基金中基金估值业务指引（试行）》提供的估值方法进行估值。
7.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
7.4.5.1 会计政策变更的说明
本基金本报告期未发生会计政策变更。
7.4.5.2 会计估计变更的说明
本基金本报告期未发生会计估计变更。
7.4.5.3 差错更正的说明
本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。
7.4.6 税项
根据财政部、国家税务总局财税[2002]128号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知》、财税[2008]1号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税[2016]36号《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46号《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税[2016]70号《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》、财税[2016]140号《关于明确金融 房地产开发 教育辅助服务等增值税政策的通知》、财税[2017]2号《关于资管产品增值税政策有关问题的补充通知》、财税[2017]56号《关于资管产品增值税有关问题的通知》、财税[2017]90号《关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策的通知》、财政部、国家税务总局公告2025年第4号《关于国债等债券利息收入增值税政策的公告》及其他相关财税法规和实务操作，主要税项列示如下：
（1）资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税人。资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为，暂适用简易计税方法，按照3%的征收率缴纳增值税。对资管产品在2018年1月1日前运营过程中发生的增值税应税行为，未缴纳增值税的，不再缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从资管产品管理人以后月份的增值税应纳税额中抵减。
对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税，对除持有金融债券外的金融同业往来利息收入亦免征增值税。自2025年8月8日起，对在该日期之后（含当日）新发行的国债、地方政府债券、金融债券的利息收入，恢复征收增值税。对在该日期之前已发行的国债、地方政府债券、金融债券（包含在2025年8月8日之后续发行的部分）的利息收入，免征增值税直至债券到期。资管产品管理人运营资管产品提供的贷款服务，以2018年1月1日起产生的利息及利息性质的收入为销售额。资管产品管理人运营资管产品转让2017年12月31日前取得的基金、非货物期货，可以选择按照实际买入价计算销售额，或者以2017年最后一个交易日的基金份额净值、非货物期货结算价格作为买入价计算销售额。
（2）对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股票的股息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
（3）对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴20%的个人所得税。
（4）本基金的城市维护建设税、教育费附加和地方教育附加等税费按照实际缴纳增值税额的适用比例计算缴纳。
7.4.7 重要财务报表项目的说明
7.4.7.1 货币资金
单位：人民币元
项目 本期末 2025年12月31日 上年度末 2024年12月31日
活期存款 13,224,003.40 4,977,921.68
等于：本金 13,220,717.44 4,976,055.71
加：应计利息 3,285.96 1,865.97
定期存款 - -
等于：本金 - -
加：应计利息 - -
其中：存款期限1个月以内 - -
存款期限1-3个月 - -
存款期限3个月以上 - -
其他存款 - -
等于：本金 - -
加：应计利息 - -
合计 13,224,003.40 4,977,921.68
7.4.7.2 交易性金融资产
单位：人民币元
项目 本期末 2025年12月31日
成本 应计利息 公允价值 公允价值变动
股票 - - - -
贵金属投资-金交所黄金合约 - - - -
债券 交易所市场 50,000,000.00 735,780.82 50,760,780.82 25,000.00
银行间市场 4,257,073,642.37 26,380,520.54 4,284,349,920.54 895,757.63
合计 4,307,073,642.37 27,116,301.36 4,335,110,701.36 920,757.63
资产支持证券 - - - -
基金 - - - -
其他 - - - -
合计 4,307,073,642.37 27,116,301.36 4,335,110,701.36 920,757.63
项目 上年度末 2024年12月31日
成本 应计利息 公允价值 公允价值变动
股票 - - - -
贵金属投资-金交所黄金合约 - - - -
债券 交易所市场 70,000,000.00 183,916.71 70,251,916.71 68,000.00
银行间市场 7,981,563,322.30 76,655,537.07 8,086,803,437.07 28,584,577.70
合计 8,051,563,322.30 76,839,453.78 8,157,055,353.78 28,652,577.70
资产支持证券 - - - -
基金 - - - -
其他 - - - -
合计 8,051,563,322.30 76,839,453.78 8,157,055,353.78 28,652,577.70
7.4.7.3 衍生金融资产/负债
无余额。
7.4.7.4 买入返售金融资产
7.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额
单位：人民币元
项目 本期末 2025年12月31日
账面余额 其中：买断式逆回购
交易所市场 - -
银行间市场 - -
合计 - -
项目 上年度末 2024年12月31日
账面余额 其中：买断式逆回购
交易所市场 - -
银行间市场 150,013,288.19 -
合计 150,013,288.19 -
7.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券
无余额。
7.4.7.5 其他资产
无余额。
7.4.7.6 其他负债
单位：人民币元
项目 本期末 2025年12月31日 上年度末 2024年12月31日
应付券商交易单元保证金 - -
应付赎回费 8.41 25.36
应付证券出借违约金 - -
应付交易费用 98,819.30 124,053.52
其中：交易所市场 - -
银行间市场 98,819.30 124,053.52
应付利息 - -
预提费用 89,300.00 89,300.00
合计 188,127.71 213,378.88
7.4.7.7 实收基金
博时安盈债券A
金额单位：人民币元
项目 本期 2025年1月1日至2025年12月31日
基金份额(份) 账面金额
上年度末 3,058,009,615.13 3,058,009,615.13
本期申购 3,396,559,176.45 3,396,559,176.45
本期赎回（以“-”号填列） -4,855,806,594.08 -4,855,806,594.08
本期末 1,598,762,197.50 1,598,762,197.50
博时安盈债券C
金额单位：人民币元
项目 本期 2025年1月1日至2025年12月31日
基金份额(份) 账面金额
上年度末 1,197,223,619.56 1,197,223,619.56
本期申购 1,856,150,765.55 1,856,150,765.55
本期赎回（以“-”号填列） -1,929,790,494.55 -1,929,790,494.55
本期末 1,123,583,890.56 1,123,583,890.56
博时安盈债券E
金额单位：人民币元
项目 本期 2025年1月1日至2025年12月31日
基金份额(份) 账面金额
上年度末 1,058,365,816.27 1,058,365,816.27
本期申购 3,293,132,185.98 3,293,132,185.98
本期赎回（以“-”号填列） -3,765,692,084.46 -3,765,692,084.46
本期末 585,805,917.79 585,805,917.79
注：申购含红利再投、转换入、级别调整入份额；赎回含转换出、级别调整出份额(如适用)。
7.4.7.8 未分配利润
博时安盈债券A
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 618,127,830.05 162,157,568.24 780,285,398.29
加：会计政策变更（若有） - - -
前期差错更正（若有） - - -
其他（若有） - - -
本期期初 618,127,830.05 162,157,568.24 780,285,398.29
本期利润 59,555,088.87 -16,214,482.31 43,340,606.56
本期基金份额交易产生的变动数 -302,245,808.86 -68,662,379.53 -370,908,188.39
其中：基金申购款 701,545,719.03 168,786,537.43 870,332,256.46
基金赎回款 -1,003,791,527.89 -237,448,916.96 -1,241,240,444.85
本期已分配利润 -42,208,412.67 - -42,208,412.67
本期末 333,228,697.39 77,280,706.40 410,509,403.79
博时安盈债券C
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 208,931,103.79 62,711,840.47 271,642,944.26
加：会计政策变更（若有） - - -
前期差错更正（若有） - - -
其他（若有） - - -
本期期初 208,931,103.79 62,711,840.47 271,642,944.26
本期利润 19,524,004.79 -5,932,235.76 13,591,769.03
本期基金份额交易产生的变动数 -13,217,352.05 -3,079,489.35 -16,296,841.40
其中：基金申购款 331,591,946.52 89,558,020.16 421,149,966.68
基金赎回款 -344,809,298.57 -92,637,509.51 -437,446,808.08
本期已分配利润 -14,176,357.85 - -14,176,357.85
本期末 201,061,398.68 53,700,115.36 254,761,514.04
博时安盈债券E
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 212,657,933.16 56,552,961.16 269,210,894.32
加：会计政策变更（若有） - - -
前期差错更正（若有） - - -
其他（若有） - - -
本期期初 212,657,933.16 56,552,961.16 269,210,894.32
本期利润 18,305,852.99 -5,585,102.00 12,720,750.99
本期基金份额交易产生的变动数 -95,729,033.18 -22,414,814.19 -118,143,847.37
其中：基金申购款 677,733,211.62 163,845,726.36 841,578,937.98
基金赎回款 -773,462,244.80 -186,260,540.55 -959,722,785.35
本期已分配利润 -13,844,173.72 - -13,844,173.72
本期末 121,390,579.25 28,553,044.97 149,943,624.22
7.4.7.9 存款利息收入
单位：人民币元
项目 本期 2025年1月1日至2025年12月31日 上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
活期存款利息收入 29,191.93 42,701.93
定期存款利息收入 - -
其他存款利息收入 - -
结算备付金利息收入 - -
其他 115,158.82 53,601.88
合计 144,350.75 96,303.81
7.4.7.10 股票投资收益
无发生额。
7.4.7.11债券投资收益
7.4.7.11.1债券投资收益项目构成
单位：人民币元
项目 本期 2025年1月1日至2025年12月31日 上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
债券投资收益——利息收入 145,816,949.62 291,585,397.72
债券投资收益——买卖债券（债转股及债券到期兑付）差价收入 -3,243,615.55 45,880,990.32
债券投资收益——赎回差价收入 - -
债券投资收益——申购差价收入 - -
合计 142,573,334.07 337,466,388.04
7.4.7.11.2债券投资收益——买卖债券差价收入
单位：人民币元
项目 本期 2025年1月1日至2025年12月31日 上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
卖出债券（债转股及债券到期兑付）成交总额 15,137,797,828.60 30,640,411,694.60
减：卖出债券（债转股及债券到期兑付）成本总额 14,962,984,179.49 30,244,740,460.31
减：应计利息总额 177,910,947.16 349,528,468.97
减：交易费用 146,317.50 261,775.00
买卖债券差价收入 -3,243,615.55 45,880,990.32
7.4.7.12 资产支持证券投资收益
7.4.7.12.1 资产支持证券投资收益项目构成
无发生额。
7.4.7.12.2 资产支持证券投资收益——买卖资产支持证券差价收入
无发生额。
7.4.7.13 衍生工具收益
7.4.7.13.1 衍生工具收益——买卖权证差价收入
无发生额。
7.4.7.13.2 衍生工具收益——其他投资收益
无发生额。
7.4.7.14 股利收益
无发生额。
7.4.7.15 公允价值变动收益
单位：人民币元
项目名称 本期 2025年1月1日至2025年12月31日 上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
1.交易性金融资产 -27,731,820.07 -2,493,536.86
——股票投资 - -
——债券投资 -27,731,820.07 -2,493,536.86
——资产支持证券投资 - -
——基金投资 - -
——贵金属投资 - -
——其他 - -
2.衍生工具 - -
——权证投资 - -
3.其他 - -
减：应税金融商品公允价值变动产生的预估增值税 - -
合计 -27,731,820.07 -2,493,536.86
7.4.7.16 其他收入
单位：人民币元
项目 本期 2025年1月1日至2025年12月31日 上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
基金赎回费收入 275,459.77 330,593.57
基金转换费收入 8,139.17 8,816.81
合计 283,598.94 339,410.38
7.4.7.17 信用减值损失
无发生额。
7.4.7.18 其他费用
单位：人民币元
项目 本期 2025年1月1日至2025年12月31日 上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
审计费用 80,000.00 80,000.00
信息披露费 120,000.00 120,000.00
证券出借违约金 - -
银行汇划费 73,821.32 79,891.69
中债登账户维护费 18,000.00 18,000.00
上清所账户维护费 19,200.00 19,200.00
合计 311,021.32 317,091.69
7.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明
7.4.8.1 或有事项
截至资产负债表日，本基金无须披露的或有事项。
7.4.8.2 资产负债表日后事项
本基金的基金管理人于2026年2月26日宣告2026年度第1次分红，向截至2026年3月2日止在本基金注册登记人博时基金管理有限公司登记在册的全体持有人，A类基金份额按每10份基金份额派发红利0.0250元，C类基金份额按每10份基金份额派发红利0.0250元，E类基金份额按每10份基金份额派发红利0.0250元。
7.4.9 关联方关系
关联方名称 与本基金的关系
博时基金管理有限公司（“博时基金”） 基金管理人、注册登记机构
中国工商银行股份有限公司（“中国工商银行”） 基金托管人
招商证券股份有限公司（“招商证券”） 基金管理人的股东
中国长城资产管理股份有限公司 基金管理人的股东
浙江省国际贸易集团有限公司 基金管理人的股东
浙江省国贸集团资产经营有限公司 基金管理人的原股东
天津港（集团）有限公司 基金管理人的股东
上海汇华实业有限公司 基金管理人的股东
上海盛业股权投资基金有限公司 基金管理人的股东
博时资本管理有限公司（“博时资本”） 基金管理人的子公司
博时财富基金销售有限公司（“博时财富”） 基金管理人的子公司
博时基金（国际）有限公司（“博时国际”） 基金管理人的子公司
海南博时创新管理有限公司（“博时创新”） 基金管理人的子公司
注：1.经基金管理人2024年第五次临时股东会议决议通过，基金管理人原全资控股的孙公司海南博时创新管理有限公司于2024年3月27日完成工商变更登记，变更为基金管理人的全资子公司。
2.经基金管理人2024年第二次临时股东会议决议，基金管理人原股东浙江省国贸集团资产经营有限公司将其持有的2%股权转让给浙江省国际贸易集团有限公司。上述股东变更事项已于2024年12月24日完成工商变更登记。
3.下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
7.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
7.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易
无。
7.4.10.2 关联方报酬
7.4.10.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目 本期 2025年1月1日至2025年12月31日 上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
当期发生的基金应支付的管理费 16,095,301.04 30,841,331.69
其中：应支付销售机构的客户维护费 3,982,640.65 5,676,785.55
应支付基金管理人的净管理费 12,112,660.39 25,164,546.14
注：于本期及上年度可比期间，截至2025年11月24日止，支付基金管理人博时基金的管理人报酬按前一日基金资产净值0.30%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日管理人报酬＝前一日基金资产净值×0.30%/当年天数。
自2025年11月25日起，支付基金管理人博时基金的管理人报酬按前一日基金资产净值0.20%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日管理人报酬＝前一日基金资产净值×0.20%/当年天数。
7.4.10.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目 本期 2025年1月1日至2025年12月31日 上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
当期发生的基金应支付的托管费 4,316,526.80 8,224,355.09
注：于本期及上年度可比期间，截至2025年11月24日止，支付基金托管人的托管费按前一日基金资产净值0.08%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日托管费＝前一日基金资产净值×0.08%/当年天数。
自2025年11月25日起，支付基金托管人的托管费按前一日基金资产净值0.06%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日托管费＝前一日基金资产净值×0.06%/当年天数。
7.4.10.2.3 销售服务费
单位：人民币元
获得销售服务费的各关联方名称 本期 2025年1月1日至2025年12月31日
当期发生的基金应支付的销售服务费
博时安盈债券A 博时安盈债券C 博时安盈债券E 合计
中国工商银行 - 307,885.37 - 307,885.37
招商证券 - 2,024.30 - 2,024.30
博时基金 - 32,839.34 6,037.24 38,876.58
博时财富 - - 3,060.13 3,060.13
合计 - 342,749.01 9,097.37 351,846.38
获得销售服务费的各关联方名称 上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
当期发生的基金应支付的销售服务费
博时安盈债券A 博时安盈债券C 博时安盈债券E 合计
中国工商银行 - 517,803.99 - 517,803.99
招商证券 - 9,855.77 - 9,855.77
博时基金 - 104,742.14 18,428.53 123,170.67
博时财富 - - 2,133.23 2,133.23
合计 - 632,401.90 20,561.76 652,963.66
注：支付基金销售机构的销售服务费按前一日C类基金份额和E类基金份额的基金资产净值的约定年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付给博时基金，再由博时基金计算并支付给各基金销售机构。C类基金份额和E类基金份额约定的销售服务费年费率分别为0.30%和0.01%。其计算公式为：
日销售服务费＝前一日C/E类基金份额的基金资产净值×约定年费率/当年天数。
7.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
单位：人民币元
本期 2025年1月1日至2025年12月31日
银行间市场交易的各关联方名称 债券交易金额 基金逆回购 基金正回购
基金买入 基金卖出 交易金额 利息收入 交易金额 利息支出
中国工商银行股份有限公司 - - - - 811,095,000.00 176,733.97
上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
银行间市场交易的各关联方名称 债券交易金额 基金逆回购 基金正回购
基金买入 基金卖出 交易金额 利息收入 交易金额 利息支出
中国工商银行股份有限公司 - - - - 4,193,060,000.00 634,143.48
7.4.10.4报告期内转融通证券出借业务发生重大关联交易事项的说明
7.4.10.4.1与关联方通过约定申报方式进行的适用固定期限费率的证券出借业务的情况
无。
7.4.10.4.2与关联方通过约定申报方式进行的适用市场化期限费率的证券出借业务的情况
无。
7.4.10.5 各关联方投资本基金的情况
7.4.10.5.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
无。
7.4.10.5.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
博时安盈债券C
份额单位：份
关联方名称 本期末 2025年12月31日 上年度末 2024年12月31日
持有的基金份额 持有的基金份额占基金总份额的比例 持有的基金份额 持有的基金份额占基金总份额的比例
招商证券 187,510,190.77 5.67% - -
注：1.除基金管理人之外的其他关联方投资本基金适用的交易费率与本基金法律文件规定一致。
2.持有的基金份额占基金总份额的比例为四舍五入后的结果。
7.4.10.6 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
关联方名称 本期 2025年1月1日至2025年12月31日 上年度可比期间 2024年1月1日至2024年12月31日
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
中国工商银行-活期存款 13,224,003.40 29,191.93 4,977,921.68 42,701.93
注：本基金的银行存款由基金托管人保管，按银行活期利率/银行同业利率/约定利率计息。
7.4.10.7 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
无。
7.4.10.8 其他关联交易事项的说明
于本报告期内，本基金买入1,000,000张托管人发行的同业存单，成交总额为99,286,155.62元；本基金卖出2,000,000张托管人发行的同业存单，成交总额为197,422,285.48元（上年度：本基金买入2,000,000张托管人发行的同业存单，成交总额为196,223,961.10元）。
于本报告期末，本基金持有1,000,000张25工商银行CD203，成本总额为人民币98,372,600.00元，估值总额为人民币99,298,055.89元，占基金资产净值的比例为2.41%（上年度末：本基金持有2,000,000张24工商银行CD133，成本总额为人民币196,203,000.00元，估值总额为人民币197,430,755.07元，占基金资产净值的比例为2.98%）。
7.4.11 利润分配情况
博时安盈债券A
单位：人民币元
序号 权益登记日 除息日 每10份基金份额分红数 现金形式发放总额 再投资形式发放总额 利润分配合计 备注
场内 场外
1 2025-02-25 - 2025-02-25 0.0200 4,803,943.75 1,425,110.47 6,229,054.22 -
2 2025-04-22 - 2025-04-22 0.0300 6,751,191.75 1,569,177.90 8,320,369.65 -
3 2025-06-10 - 2025-06-10 0.0300 7,619,614.48 2,740,841.21 10,360,455.69 -
4 2025-08-12 - 2025-08-12 0.0300 5,963,581.66 1,362,998.88 7,326,580.54 -
5 2025-10-21 - 2025-10-21 0.0300 4,808,052.94 760,056.78 5,568,109.72 -
6 2025-12-16 - 2025-12-16 0.0250 3,797,412.11 606,430.74 4,403,842.85 -
合计 0.1650 33,743,796.69 8,464,615.98 42,208,412.67 -
博时安盈债券C
单位：人民币元
序号 权益登记日 除息日 每10份基金份额分红数 现金形式发放总额 再投资形式发放总额 利润分配合计 备注
场内 场外
1 2025-02-25 - 2025-02-25 0.0170 1,358,660.25 572,744.67 1,931,404.92 -
2 2025-04-22 - 2025-04-22 0.0260 1,889,814.45 749,916.79 2,639,731.24 -
3 2025-06-10 - 2025-06-10 0.0260 2,061,619.99 807,864.39 2,869,484.38 -
4 2025-08-12 - 2025-08-12 0.0260 1,780,559.08 758,968.68 2,539,527.76 -
5 2025-10-21 - 2025-10-21 0.0260 1,641,697.26 698,260.50 2,339,957.76 -
6 2025-12-16 - 2025-12-16 0.0210 1,314,065.54 542,186.25 1,856,251.79 -
合计 0.1420 10,046,416.57 4,129,941.28 14,176,357.85 -
博时安盈债券E
单位：人民币元
序号 权益登记日 除息日 每10份基金份额分红数 现金形式发放总额 再投资形式发放总额 利润分配合计 备注
场内 场外
1 2025-02-25 - 2025-02-25 0.0200 856,852.82 80,541.18 937,394.00 -
2 2025-04-22 - 2025-04-22 0.0300 2,267,561.23 447,259.13 2,714,820.36 -
3 2025-06-10 - 2025-06-10 0.0300 4,029,314.96 1,167,993.03 5,197,307.99 -
4 2025-08-12 - 2025-08-12 0.0300 2,032,382.67 1,287,702.00 3,320,084.67 -
5 2025-10-21 - 2025-10-21 0.0300 175,652.98 666,533.69 842,186.67 -
6 2025-12-16 - 2025-12-16 0.0240 308,889.65 523,490.38 832,380.03 -
合计 0.1640 9,670,654.31 4,173,519.41 13,844,173.72 -
7.4.12 期末（2025年12月31日）本基金持有的流通受限证券
7.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
无。
7.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
无。
7.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
7.4.12.3.1 银行间市场债券正回购
截至本报告期末2025年12月31日止，本基金从事银行间市场债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额336,171,523.87元，是以如下债券作为质押：
金额单位：人民币元
债券代码 债券名称 回购到期日 期末估值单价 数量（张） 期末估值总额
012583013 25邮政SCP005 2026-01-05 100.08 724,000.00 72,456,904.42
012582404 25广州产投SCP005 2026-01-05 100.43 500,000.00 50,213,424.66
012582639 25知识城SCP006 2026-01-05 100.26 500,000.00 50,129,441.10
012582921 25泉州国资SCP002 2026-01-07 100.20 500,000.00 50,100,471.23
012582856 25南京公路SCP004 2026-01-07 100.09 500,000.00 50,046,213.70
012581823 25广州高新SCP002 2026-01-05 100.67 495,000.00 49,833,320.79
250411 25农发11 2026-01-06 101.32 205,000.00 20,771,566.03
012581737 25中广核租SCP003 2026-01-07 100.67 133,000.00 13,389,330.82
合计 3,557,000.00 356,940,672.75
7.4.12.3.2 交易所市场债券正回购
无。
7.4.12.4 期末参与转融通证券出借业务的证券
无。
7.4.13 金融工具风险及管理
7.4.13.1 风险管理政策和组织架构
本基金是一只主动管理型债券型基金，属于中低风险品种，预期收益和预期风险高于货币市场基金，低于股票型基金和混合型基金。本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具。本基金在日常经营活动中面临的与这些金融工具相关的风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。本基金的基金管理人从事风险管理的主要目标是争取将以上风险控制在限定的范围之内，力争实现为投资者获取超越业绩比较基准的投资回报的投资目标。
本基金的基金管理人建立了董事会领导，以风险管理委员会为核心的，由总经理、督察长、法律合规部、风险管理部和相关业务部门构成的风险管理架构体系。本基金的基金管理人奉行全面风险管理体系的建设，董事会负责制定公司的风险管理政策，对风险管理负完全的和最终的责任；在董事会下设立风险管理委员会，负责批准公司风险管理系统文件和批准每一个部门的风险级别，以及负责解决重大的突发的风险；督察长独立行使督察权利，直接对董事会负责，向风险管理委员会提交独立的风险管理报告和风险管理建议；法律合规部负责对公司风险管理政策和措施的执行情况进行监察，并为每一个部门的风险管理系统的发展提供协助，使公司在一种风险管理和控制的环境中实现业务目标；风险管理部负责建立和完善公司投资风险管理制度与流程，组织实施公司投资风险管理与绩效分析工作，确保公司各类投资风险得到良好监督与控制。
本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和定量分析的方法去估测各种风险产生的可能损失。从定性分析的角度出发，判断风险损失的严重程度和出现同类风险损失的频度。而从定量分析的角度出发，根据本基金的投资目标，结合基金资产所运用金融工具特征通过特定的风险量化指标、模型，日常的量化报告，确定风险损失的限度和相应置信程度，及时可靠地对各种风险进行监督、检查和评估，并通过相应决策，将风险控制在可承受的范围内。
7.4.13.2 信用风险
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。
本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。本基金的活期银行存款存放在本基金的托管人，定期存款存放在具有证券投资基金托管资格、基金销售业务资格或合格境外机构投资者托管人资格的银行，因而与银行存款相关的信用风险不重大。本基金在交易所进行的交易主要以中国证券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券交收和款项清算，违约可能性很小；在银行间同业市场进行交易前均对交易对手进行信用评估并对证券交割方式进行限制以控制相应的信用风险。
本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，通过对投资品种信用等级评估来控制证券发行人的信用风险，且通过分散化投资以分散信用风险。
7.4.13.2.1 按短期信用评级列示的债券投资
单位：人民币元
短期信用评级 本期末 2025年12月31日 上年度末 2024年12月31日
A-1 - 213,443,559.86
A-1以下 - -
未评级 3,128,491,464.11 4,206,103,627.98
合计 3,128,491,464.11 4,419,547,187.84
注：1.债券评级取自第三方评级机构的债项评级。
2.未评级债券为国债、政策性金融债、央票及无第三方机构评级的债券。
7.4.13.2.2 按短期信用评级列示的资产支持证券投资
无。
7.4.13.2.3 按短期信用评级列示的同业存单投资
单位：人民币元
短期信用评级 本期末 2025年12月31日 上年度末 2024年12月31日
A-1 - -
A-1以下 - -
未评级 397,457,040.00 991,719,708.39
合计 397,457,040.00 991,719,708.39
7.4.13.2.4 按长期信用评级列示的债券投资
单位：人民币元
长期信用评级 本期末 2025年12月31日 上年度末 2024年12月31日
AAA 280,492,241.09 1,288,028,525.26
AAA以下 100,403,197.80 406,376,978.93
未评级 428,266,758.36 1,051,382,953.36
合计 809,162,197.25 2,745,788,457.55
注：1. 债券评级取自第三方评级机构的债项评级。2.未评级债券为国债、政策性金融债、央票及无第三方机构评级的债券。
7.4.13.2.5 按长期信用评级列示的资产支持证券投资
无。
7.4.13.2.6按长期信用评级列示的同业存单投资
无。
7.4.13.3 流动性风险
流动性风险是指基金在履行与金融负债有关的义务时遇到资金短缺的风险。本基金的流动性风险一方面来自于基金份额持有人于开放期内要求赎回其持有的基金份额，另一方面来自于投资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合理的价格变现。
针对兑付赎回资金的流动性风险，本基金的基金管理人于开放期内每日对本基金的申购赎回情况进行严密监控并预测流动性需求，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配。本基金的基金管理人在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处理方式，控制因开放申购赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。此外，本基金还可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求。
于本期末，除卖出回购金融资产款余额（该利息金额不重大）外，本基金所承担的其他金融负债的合约约定到期日均为一个月以内且不计息，可赎回基金份额净值（净资产）无固定到期日且不计息，因此账面余额约为未折现的合约到期现金流量。
7.4.13.3.1 报告期内本基金组合资产的流动性风险分析
本基金的基金管理人在基金运作过程中严格按照《公开募集证券投资基金运作管理办法》及《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》等法规的要求对本基金组合资产的流动性风险进行管理，通过独立的风险管理部门对本基金的组合持仓集中度指标、流通受限制的投资品种比例以及组合在短时间内变现能力的综合指标等流动性指标进行持续的监测和分析。
除附注“期末本基金持有的流通受限证券”中列示的部分基金资产流通暂时受限制不能自由转让的情况外，其余均能以合理价格适时变现。在本基金开放日，本基金主动投资于流动性受限资产的市值合计不得超过基金资产净值的15%。于本期末，本基金主动投资于流动性受限资产的市值合计未超过基金资产净值的15%。
于开放期内，本基金的基金管理人每日对基金组合资产中7个工作日可变现资产的可变现价值进行审慎评估与测算，确保每日确认的净赎回申请不得超过7个工作日可变现资产的可变现价值。于本期末，本基金确认的净赎回申请未超过7个工作日可变现资产的可变现价值。
同时，本基金的基金管理人通过合理分散逆回购交易的到期日与交易对手的集中度；按照穿透原则对交易对手的财务状况、偿付能力及杠杆水平等进行必要的尽职调查与严格的准入管理，以及对不同的交易对手实施交易额度管理并进行动态调整等措施严格管理本基金从事逆回购交易的流动性风险和交易对手风险。此外，本基金的基金管理人建立了逆回购交易质押品管理制度：根据质押品的资质确定质押率水平；持续监测质押品的风险状况与价值变动以确保质押品按公允价值计算足额；并在与私募类证券资管产品及中国证监会认定的其他主体为交易对手开展逆回购交易时，可接受质押品的资质要求与基金合同约定的投资范围保持一致。
7.4.13.4 市场风险
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
7.4.13.4.1 利率风险
利率风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。利率敏感性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利率类金融工具还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。
本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控，并通过调整投资组合的久期等方法对上述利率风险进行管理。
7.4.13.4.1.1 利率风险敞口
单位：人民币元
本期末 2025年12月31日 1年以内 1-5年 5年以上 不计息 合计
资产
货币资金 13,224,003.40 - - - 13,224,003.40
结算备付金 - - - - -
存出保证金 - - - - -
交易性金融资产 3,944,166,636.72 390,944,064.64 - - 4,335,110,701.36
应收清算款 - - - - -
买入返售金融资产 - - - - -
应收申购款 - - - 128,202,005.05 128,202,005.05
应收股利 - - - - -
其他资产 - - - - -
资产总计 3,957,390,640.12 390,944,064.64 - 128,202,005.05 4,476,536,709.81
负债
卖出回购金融资产款 336,171,523.87 - - - 336,171,523.87
应付赎回款 - - - 15,529,480.27 15,529,480.27
应付清算款 - - - - -
应付管理人报酬 - - - 615,274.38 615,274.38
应付托管费 - - - 184,582.32 184,582.32
应付销售服务费 - - - 278,613.97 278,613.97
应交税费 - - - 202,559.39 202,559.39
应付利润 - - - - -
其他负债 - - - 188,127.71 188,127.71
负债总计 336,171,523.87 - - 16,998,638.04 353,170,161.91
利率敏感度缺口 3,621,219,116.25 390,944,064.64 - 111,203,367.01 4,123,366,547.90
上年度末 2024年12月31日 1年以内 1-5年 5年以上 不计息 合计
资产
货币资金 4,977,921.68 - - - 4,977,921.68
结算备付金 - - - - -
存出保证金 - - - - -
交易性金融资产 6,726,528,501.14 1,424,987,085.52 5,539,767.12 - 8,157,055,353.78
应收清算款 - - - 25,260,027.03 25,260,027.03
买入返售金融资产 150,013,288.19 - - - 150,013,288.19
应收申购款 - - - 18,894,785.61 18,894,785.61
应收股利 - - - - -
其他资产 - - - - -
资产总计 6,881,519,711.01 1,424,987,085.52 5,539,767.12 44,154,812.64 8,356,201,376.29
负债
卖出回购金融资产款 1,706,452,371.13 - - - 1,706,452,371.13
应付赎回款 - - - 11,992,236.66 11,992,236.66
应付清算款 - - - - -
应付管理人报酬 - - - 1,631,887.91 1,631,887.91
应付托管费 - - - 435,170.11 435,170.11
应付销售服务费 - - - 379,782.65 379,782.65
应交税费 - - - 358,261.12 358,261.12
应付利润 - - - - -
其他负债 - - - 213,378.88 213,378.88
负债总计 1,706,452,371.13 - - 15,010,717.33 1,721,463,088.46
利率敏感度缺口 5,175,067,339.88 1,424,987,085.52 5,539,767.12 29,144,095.31 6,634,738,287.83
注：表中所示为本基金资产及负债的账面价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早者予以分类。
7.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析
假设 除市场利率以外的其他市场变量保持不变
分析 相关风险变量的变动 对资产负债表日基金资产净值的 影响金额（单位：人民币万元）
本期末 2025年12月31日 上年度末 2024年12月31日
市场利率上升25个基点 减少约578 减少约1,576
市场利率下降25个基点 增加约580 增加约1,587
7.4.13.4.2外汇风险
外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。本基金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。
7.4.13.4.3 其他价格风险
其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于上市交易的证券，所面临的其他价格风险来源于单个证券发行主体自身经营情况或特殊事项的影响，也可能来源于证券市场整体波动的影响。
本基金通过投资组合的分散化降低其他价格风险，严格按照基金合同中对投资组合比例的要求进行资产配置。此外，本基金的基金管理人每日对本基金所持有的证券价格实施监控，定期运用多种定量方法对基金进行风险度量，及时可靠地对风险进行跟踪和控制。
7.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口
无。
7.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析
无。
7.4.14 公允价值
7.4.14.1 金融工具公允价值计量的方法
公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的最低层次决定：
第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。
第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。
第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。
7.4.14.2 持续的以公允价值计量的金融工具
7.4.14.2.1 各层次金融工具的公允价值
单位：人民币元
公允价值计量结果所属的层次 本期末 2025年12月31日 上年度末 2024年12月31日
第一层次 - -
第二层次 4,335,110,701.36 8,157,055,353.78
第三层次 - -
合计 4,335,110,701.36 8,157,055,353.78
7.4.14.2.2 公允价值所属层次间的重大变动
本基金以导致各层次之间转换的事项发生日为确认各层次之间转换的时点。
对于证券交易所上市的证券，若出现重大事项停牌、交易不活跃（包括涨跌停时的交易不活跃）、或属于非公开发行等情况，本基金不会于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期间及限售期间将相关证券的公允价值列入第一层次；并根据估值调整中采用的不可观察输入值对于公允价值的影响程度，确定相关证券的公允价值应属第二层次还是第三层次。
7.4.14.3 非持续的以公允价值计量的金融工具的说明
于本期末，本基金未持有非持续的以公允价值计量的金融资产（上年度末：同）。
7.4.14.4 不以公允价值计量的金融工具的相关说明
不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债，其账面价值与公允价值相差很小。
7.4.15 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。
§8投资组合报告
8.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额 占基金总资产的比例（%）
1 权益投资 - -
其中：股票 - -
2 基金投资 - -
3 固定收益投资 4,335,110,701.36 96.84
其中：债券 4,335,110,701.36 96.84
资产支持证券 - -
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品投资 - -
6 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售金融资产 - -
7 银行存款和结算备付金合计 13,224,003.40 0.30
8 其他各项资产 128,202,005.05 2.86
9 合计 4,476,536,709.81 100.00
8.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
8.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
本基金本报告期末未持有境内股票。
8.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
本基金本报告期末未持有港股通投资股票。
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
本基金本报告期末未持有股票。
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动
8.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值2％或前20名的股票明细
无。
8.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值2％或前20名的股票明细
无。
8.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
无。
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 公允价值 占基金资产净值比例(％)
1 国家债券 - -
2 央行票据 - -
3 金融债券 521,191,158.35 12.64
其中：政策性金融债 241,571,761.65 5.86
4 企业债券 8,375,605.48 0.20
5 企业短期融资券 3,110,269,743.56 75.43
6 中期票据 297,817,153.97 7.22
7 可转债（可交换债） - -
8 同业存单 397,457,040.00 9.64
9 其他 - -
10 合计 4,335,110,701.36 105.14
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值 占基金资产净值比例(％)
1 042580082 25国网租赁CP002 1,000,000 101,662,871.23 2.47
2 012583013 25邮政SCP005 1,000,000 100,078,597.26 2.43
3 012583110 25宣城国资SCP005 1,000,000 100,070,717.81 2.43
4 112503150 25农业银行CD150 1,000,000 99,433,064.11 2.41
5 112503169 25农业银行CD169 1,000,000 99,362,960.00 2.41
5 112506130 25交通银行CD130 1,000,000 99,362,960.00 2.41
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
8.10 本基金投资股指期货的投资政策
本基金本报告期末未持有股指期货。
8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
本基金本报告期末未持有国债期货。
8.12 投资组合报告附注
8.12.1基金投资前十名证券的发行主体被监管部门立案调查或编制日前一年内受到公开谴责、处罚的投资决策程序说明
本基金投资的前十名证券的发行主体中，中国农业发展银行在报告编制前一年受到中国人民银行云南省分行、中国人民银行新疆维吾尔自治区分行、中国人民银行江西省分行、中国人民银行贵州省分行、国家外汇管理局河南省分局、金融监管总局的处罚。中国农业银行股份有限公司在报告编制前一年受到中国人民银行、南岸区消防救援支队、国家外汇管理局安徽省分局、国家税务总局白银市税务局稽查局、金融监管总局的处罚。中国工商银行股份有限公司在报告编制前一年受到中国人民银行、国家外汇管理局北京市分局、国家税务总局咸宁市税务局、深圳市市场监督管理局(深圳市知识产权局)、深圳金融监管局、西安市新城区城市管理和综合执法局的处罚，在报告编制前一年受到中国人民银行衢州市分行的通报批评。中国邮政集团有限公司在报告编制前一年受到万宁市综合行政执法局、南京市玄武区消防救援大队、国家金融监督管理总局赣州监管分局、天津市市场监督管理委员会、日喀则市自然资源局、武汉市生态环境局东西湖区分局、荆州市自然资源和城乡建设局、通化市邮政管理局的处罚。中山农村商业银行股份有限公司在报告编制前一年受到中国人民银行中山市分行、国家外汇管理局中山市分局的处罚。交通银行股份有限公司在报告编制前一年受到中国人民银行、国家外汇管理局湖北省分局、浙江金融监管局的处罚。本基金对上述证券的投资决策程序符合相关法规及公司制度的要求。除上述主体外，基金管理人未发现本基金投资的前十名证券发行主体出现本期被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年受到公开谴责、处罚的情形。
8.12.2 期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 -
2 应收清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 -
5 应收申购款 128,202,005.05
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 128,202,005.05
8.12.3 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
8.12.4 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末未持有股票。
8.12.5 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。
§9基金份额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
份额级别 持有人户数(户) 户均持有的基金份额 持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额 占总份额比例 持有份额 占总份额比例
博时安盈债券A 65,863 24,274.06 1,136,184,909.27 71.07% 462,577,288.23 28.93%
博时安盈债券C 128,674 8,732.02 244,434,574.48 21.75% 879,149,316.08 78.25%
博时安盈债券E 36 16,272,386.61 585,146,096.86 99.89% 659,820.93 0.11%
合计 193,523 17,094.36 1,965,765,580.61 59.42% 1,342,386,425.24 40.58%
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目 份额级别 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
基金管理人所有从业人员持有本基金 博时安盈债券A 225,978.05 0.01%
博时安盈债券C 19,827.57 0.00%
博时安盈债券E 3,997.82 0.00%
合计 249,803.44 0.01%
9.3期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况
项目 份额级别 持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、基金投资和研究部门负责人持有本开放式基金 博时安盈债券A -
博时安盈债券C -
博时安盈债券E -
合计 -
本基金基金经理持有本开放式基金 博时安盈债券A 0~10
博时安盈债券C -
博时安盈债券E -
合计 0~10
注：本公司高级管理人员、基金投资和研究部门负责人未持有本基金。
§10开放式基金份额变动
单位：份
项目 博时安盈债券A 博时安盈债券C 博时安盈债券E
基金合同生效日（2013年4月23日）基金份额总额 999,977,258.87 3,464,577,689.98 -
本报告期期初基金份额总额 3,058,009,615.13 1,197,223,619.56 1,058,365,816.27
本报告期基金总申购份额 3,396,559,176.45 1,856,150,765.55 3,293,132,185.98
减：本报告期基金总赎回份额 4,855,806,594.08 1,929,790,494.55 3,765,692,084.46
本报告期基金拆分变动份额 - - -
本报告期期末基金份额总额 1,598,762,197.50 1,123,583,890.56 585,805,917.79
§11重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会决议
本基金报告期内未召开持有人大会。
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
基金管理人于2025年10月16日发布了《博时基金管理有限公司关于高级管理人员变更的公告》，张东先生任公司董事长（法定代表人）、代任公司总经理，离任公司总经理。江向阳先生离任公司董事长。
基金管理人于2025年11月12日发布了《博时基金管理有限公司关于高级管理人员变更的公告》，陈宇先生任公司总经理。
本报告期基金托管人的专门基金托管部门无重大人事变动。
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
本报告期未发生影响基金管理人经营或基金运营业务的诉讼。本报告期无涉及基金财产的诉讼。本报告期，无涉及基金托管业务的诉讼事项。
11.4 基金投资策略的改变
报告期内本基金投资策略未改变。
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
本基金自2024年起改聘容诚会计师事务所（特殊普通合伙）为本基金提供审计服务。报告期内本基金应付审计费为80000元。
11.6 管理人、托管人及相关从业人员受调查或处罚等情况
11.6.1 管理人受调查或处罚等情况
管理人受调查或处罚等情况 内容
受到调查或处罚等措施的主体 博时基金管理有限公司
受到调查或处罚等措施的时间 2025年10月31日
采取调查或处罚等措施的机构 中国证监会深圳监管局
受到调查或处罚等措施类型 行政监管措施
受到的具体措施类型 责令改正、暂停部分业务
受到调查或处罚等措施的原因 合规内控
受到处罚的依据 《公开募集证券投资基金管理人监督管理办法》、《证券基金经营机构董事、监事、高级管理人员及从业人员监督管理办法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》、《证券期货经营机构私募资产管理业务管理办法》、《公开募集证券投资基金销售机构监督管理办法》、《开放式证券投资基金销售费用管理规定》、《证券期货经营机构及其工作人员廉洁从业规定》
管理人采取整改措施的情况（如提出整改意见） 公司已采取完善制度、优化流程、强化监督等措施，全面完成整改工作，已通过整改验收
其他 -
11.6.2 管理人相关从业人员受调查或处罚等情况
管理人相关从业人员受调查或处罚等情况 内容
受到调查或处罚等措施的主体 高级管理人员1；高级管理人员2
受到调查或处罚等措施的时间 2025年10月28日；2025年10月28日
采取调查或处罚等措施的机构 中国证监会深圳监管局；中国证监会深圳监管局
受到调查或处罚等措施类型 行政监管措施；行政监管措施
受到的具体措施类型 出具警示函；出具警示函
受到调查或处罚等措施的原因 合规内控；合规内控
受到处罚的依据 《公开募集证券投资基金管理人监督管理办法》、《证券期货经营机构私募资产管理业务管理办法》、《证券期货经营机构及其工作人员廉洁从业规定》；《证券期货经营机构及其工作人员廉洁从业规定》
管理人采取整改措施的情况（如提出整改意见） 公司已采取完善制度、优化流程、强化监督等措施，全面完成整改工作，已通过整改验收；公司已采取完善制度、优化流程、强化监督等措施，全面完成整改工作，已通过整改验收
其他 -；-
11.6.3 托管人受调查或处罚等情况
本报告期内托管人无受调查或处罚等情况。
11.6.4 托管人相关从业人员受调查或处罚等情况
本报告期内托管人相关从业人员无受调查或处罚等情况。
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
11.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
券商名称 交易单元数量 股票交易 应支付该券商的佣金 备注
成交金额 占当期股票成交总额的比例 佣金 占当期佣金总量的比例
光大证券 1 - - - - -
东方证券 1 - - - - -
中信建投 1 - - - - -
西部证券 1 - - - - -
招商证券 1 - - - - -
华泰证券 1 - - - - -
国泰海通 2 - - - - 增加2个
注：选择证券公司参与证券交易的标准和程序
（1）本公司根据法规要求制定《博时基金公募基金证券交易佣金分配管理办法》，明确选择证券公司参与证券交易的标准和程序，并建立证券公司的准入管理机制，符合筛选标准的证券公司可纳入公司证券公司白名单库，并持续动态管理。
（2）本公司选择证券公司参与证券交易的主要标准是财务状况良好，经营行为规范，合规风控能力和交易、研究等服务能力较强的证券公司参与证券交易。严禁基金销售业务人员参与证券公司选择、协议签订、服务评价、交易佣金分配等业务环节。
（3）本公司依据上述标准进行评估并确定证券公司，与其签订交易单元租用协议或证券经纪服务协议。
11.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
券商名称 债券交易 回购交易 权证交易
成交金额 占当期债券成交总额的比例 成交金额 占当期回购成交总额的比例 成交金额 占当期权证成交总额的比例
光大证券 - - - - - -
东方证券 - - - - - -
中信建投 - - - - - -
西部证券 - - - - - -
招商证券 - - - - - -
华泰证券 - - - - - -
国泰海通 - - - - - -
11.8 其他重大事件
序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期
1 博时基金管理有限公司关于暂停使用富友支付提供的快捷支付通道办理直销网上交易部分业务的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-12-31
2 博时安盈债券型证券投资基金分红公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-12-13
3 博时安盈债券型证券投资基金暂停大额申购、转换转入、定期定额投资业务的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-12-13
4 博时基金管理有限公司关于终止北京微动利基金销售有限公司办理旗下基金相关销售业务的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-12-06
5 博时安盈债券型证券投资基金基金合同 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-11-25
6 博时安盈债券型证券投资基金托管协议 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-11-25
7 关于博时安盈债券型证券投资基金调低管理费率、托管费率并修订基金合同和托管协议的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-11-25
8 博时安盈债券型证券投资基金更新招募说明书 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-11-25
9 博时安盈债券型证券投资基金（博时安盈债券E）基金产品资料概要更新 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-11-25
10 博时安盈债券型证券投资基金（博时安盈债券A）基金产品资料概要更新 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-11-25
11 博时安盈债券型证券投资基金（博时安盈债券C）基金产品资料概要更新 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-11-25
12 博时基金管理有限公司关于高级管理人员变更的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-11-12
13 博时安盈债券型证券投资基金2025年第3季度报告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-10-28
14 博时安盈债券型证券投资基金暂停大额申购、转换转入、定期定额投资业务的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-10-17
15 博时安盈债券型证券投资基金分红公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-10-17
16 博时基金管理有限公司关于高级管理人员变更的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-10-16
17 博时安盈债券型证券投资基金更新招募说明书 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-09-30
18 博时基金管理有限公司关于旗下基金持有的长期停牌股票调整估值方法的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-09-04
19 博时安盈债券型证券投资基金2025年中期报告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-08-29
20 博时安盈债券型证券投资基金分红公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-08-09
21 博时安盈债券型证券投资基金暂停大额申购、转换转入、定期定额投资业务的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-08-08
22 博时安盈债券型证券投资基金2025年第2季度报告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-07-21
23 博时安盈债券型证券投资基金（博时安盈债券A）基金产品资料概要更新 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-06-26
24 博时安盈债券型证券投资基金（博时安盈债券C）基金产品资料概要更新 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-06-26
25 博时安盈债券型证券投资基金（博时安盈债券E）基金产品资料概要更新 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-06-26
26 博时安盈债券型证券投资基金分红公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-06-06
27 博时安盈债券型证券投资基金暂停大额申购、转换转入、定期定额投资业务的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-06-06
28 博时基金管理有限公司关于旗下基金持有的长期停牌股票调整估值方法的公告-20250606 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-06-06
29 博时基金管理有限公司关于旗下基金持有的长期停牌股票调整估值方法的公告-20250603 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-06-03
30 博时安盈债券型证券投资基金2025年第1季度报告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-04-22
31 博时安盈债券型证券投资基金分红公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-04-18
32 博时安盈债券型证券投资基金暂停大额申购、转换转入、定期定额投资业务的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-04-18
33 博时基金管理有限公司关于运用公司固有资金投资旗下公募基金的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-04-08
34 博时基金管理有限公司关于旗下基金持有的长期停牌股票调整估值方法的公告-20250408 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-04-08
35 博时基金管理有限公司旗下公募基金通过证券公司证券交易及佣金支付情况（2024年度） 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-03-31
36 博时安盈债券型证券投资基金2024年年度报告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-03-31
37 博时基金管理有限公司关于旗下基金持有的长期停牌股票调整估值方法的公告-20250325 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-03-25
38 博时安盈债券型证券投资基金暂停大额申购、转换转入、定期定额投资业务的公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-02-21
39 博时安盈债券型证券投资基金分红公告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-02-21
40 博时安盈债券型证券投资基金2024年第4季度报告 上海证券报、基金管理人网站、证监会基金电子披露网站 2025-01-22
§12影响投资者决策的其他重要信息
12.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况
无。
12.2 影响投资者决策的其他重要信息
无。
§13备查文件目录
13.1 备查文件目录
1、中国证券监督管理委员会批准博时安盈债券型证券投资基金设立的文件
2、《博时安盈债券型证券投资基金基金合同》
3、《博时安盈债券型证券投资基金托管协议》
4、基金管理人业务资格批件、营业执照和公司章程
5、博时安盈债券型证券投资基金各年度审计报告正本
6、报告期内博时安盈债券型证券投资基金在指定报刊上各项公告的原稿
13.2 存放地点
基金管理人、基金托管人处
13.3 查阅方式
投资者可在营业时间免费查询，也可按工本费购买复印件
投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人博时基金管理有限公司
博时一线通：95105568（免长途话费）
博时基金管理有限公司
二〇二六年三月三十一日